招商证券股份有限公司关于宝塔实业股份有限公司 本次交易摊薄即期回报及采取填补措施的核查意见 根据《国务院关于进一步促进资本市场健康发展的若干意见》（国发[2014]17号）、 《国务院办公厅关于进一步加强资本市场中小投资者合法权益保护工作的意见》（国 办发[2013]110号）和《关于首发及再融资、重大资产重组摊薄即期回报有关事项的指 导意见》（中国证券监督管理委员会公告[2015]31号）等相关规定，招商证券股份有 限公司（以下简称"独立财务顾问"）作为宝塔实业股份有限公司（以下简称"宝塔实业"、 "上市公司"或"公司"）本次重大资产置换及支付现金购买资产暨关联交易项目（以下 简称"本次交易"）的独立财务顾问，对本次交易摊薄即期回报的情况进行了认真、审 慎的核查。核查的具体情况如下： （如无特别说明，本核查意见中的词语和简称与《宝塔实业股份有限公司重大资 产置换及支付现金购买资产暨关联交易报告书（草案）》中各项词语和简称的含义相 同。） 一、本次交易对上市公司当期每股收益的影响 根据上市公司 2024 年度审计报告、2025 年 1-3 月财务数据（未经审计）及《备 考审阅报告》，上市公司本次交易前后财务数 ...