交易方案 - 上市公司拟购买津能股份、天津热力和港益供热100%股权，置出全部资产及负债[16] - 交易含重大资产置换、发行股份及支付现金购买资产并募集配套资金[21] - 置入资产总对价586,204.48万元，现金对价50,000.00万元，股份对价516,450.03万元，置出资产对价19,754.45万元[28] - 发行股份购买资产发行数量2,402,093,159股，发行价格2.15元/股[29] - 募集配套资金不超过50,000万元，用于支付现金对价[30] 业绩变化 - 2024年交易后资产总额1,632,193.83万元，较交易前增长21.23%[37] - 2024年交易后净利润42,987.81万元，较交易前增长286.15%[37] - 2024年交易后资产负债率69.61%，较交易前下降26.71%[37] 股权结构 - 交易前控股股东为津投资本，交易后为津能投资，实际控制人仍为天津市国资委[34][35] - 交易后津能投资持股2,024,526,910股，占比57.72%；天津燃气集团持股377,566,249股，占比10.76%[33][34] 行业数据 - 全国城市集中供热面积由2018年的87.81亿平方米增长至2023年的115.49亿平方米，年复合增长率达5.63%[84] - 全国城市集中供热管道长度由2018年的37.11万公里增长至2023年的52.37万公里，年复合增长率达7.13%[84] 业绩承诺 - 业绩承诺补偿期为置入资产交割日起连续三个会计年度[132] - 业绩承诺补偿金额与期末减值补偿金额合计不超3945.27万元[146] 风险提示 - 交易可能因股价异常、内幕交易、方案调整等被暂停、中止或取消[66] - 供热业务原材料价格波动及供热价格调整不及时影响盈利能力[69] - 政府供热补贴政策变化可能对供热企业经营业绩产生不利影响[70]