业绩总结 - 2025年1 - 3月实现营业收入5876.37万元，同比下滑24.20%；归母净利润 - 1395.03万元，同比下滑526.51%[4] - 报告期内主营业务毛利率逐年下滑，2025年1 - 3月为36.96%，2024年度为33.25%[39] - 2025年1 - 3月毛利2169.68万元，较2024年同期下降33.37%；期间费用5190.99万元，较2024年同期增长24.54%[72] 用户数据 - 报告期内，前五名客户销售收入占营业收入的比例分别为70.15%、55.40%和57.80%[4] - 2025年1 - 3月向五大客户销售合计收入3510.77万元，占当期营业收入比例59.74%[51][52] - 最近三年公司来自战略客户的定制软件合计收入分别为36377.99万元、26020.63万元和31534.31万元[16] 未来展望 - 公司围绕两个聚焦战略，聚焦信创化、智能化推动发展[45] - 公司为2025 - 2027年关键市场机会期做准备[48] - 预计按9.00%的收入增长率预测，未来三年经营活动现金流量累计净额可覆盖营运资金总需求[111] 新产品和新技术研发 - 公司平台研发团队工作重心向产品研发转移，成立AI专职团队[49] - 报告期内研发费用分别为9697.27万元、9040.69万元、4699.10万元和2618.10万元[118][119] 市场扩张和并购 - 2022 - 2024年分别拓展中国中铁、中国中化、南方电网等大型集团客户[65] - 最近三年公司新拓展客户定制软件收入分别为3114.59万元、9140.07万元和12542.89万元[17] 其他新策略 - 公司针对预投入项目制定管理制度加强内部控制[149] - 公司基于收入成本配比原则，对不同合同情况进行成本费用处理[150] 财务指标 - 2022 - 2025年1 - 3月经营活动现金流量净额分别为4895.25万元、 - 5914.45万元、11571.97万元和 - 10822.09万元[91] - 截至2024年末，商誉账面价值为3700.02万元；货币资金32372.26万元，交易性金融资产28378.02万元[6] - 2025年3月31日公司资产负债率为11.62%，低于同行业可比上市公司平均值39.12%[108] 人员相关 - 2023年度及2024年度公司技术人员数量较同期分别增长24.44%和1.64%[14] - 2023年度及2024年度公司技术人员人均薪酬分别为19.87万元/年和20.24万元/年，分别增长1.22%和1.85%[18] - 2025年1 - 3月技术人员月均人数2513人，较2024年变动1.64%[34] 业务结构 - 2025年1 - 3月定制软件收入占比21.97%、毛利率41.67%；技术服务收入占比64.76%、毛利率39.32%[10] - 2022 - 2024年定制软件、技术服务、产品化软件业务毛利率均呈下降趋势[14][19][20] 项目情况 - 2023年与某军工类集团新客户司库管理平台建设项目、2024年与某交通类集团新客户开展的项目毛利低[28] - 2024年度因项目终止造成前期项目成本转入销售费用金额为790.50万元[156] - 2025年1 - 3月因项目终止造成前期项目成本转入销售费用金额总计为20.66万元[156] 资金募集与偿债 - 本次可转换公司债券拟募集资金24293.26万元[102] - 可转债存续期内本息合计26479.65万元，现有可自由支配资金及预计经营活动现金流量净额可覆盖[105] 存货与跌价准备 - 2024年末已签合同存货金额为3392.17万元，占比47.31%；未签合同仍在项目实施成本的存货金额为3777.54万元，占比52.69%[168] - 最近三年末，公司项目实施成本的存货跌价准备余额分别为79.73万元、44.24万元和194.84万元[178] 应收账款 - 2025年3月末应收账款账面余额为52510.65万元，1年以内应收账款占比79.36%[186] - 2022 - 2024年末应收账款期后回款比例分别为89.96%、77.94%、19.57%[198]