交易信息 - 本次交易为安源煤业重大资产置换暨关联交易，拟置入金环磁选57%股份，拟置出除保留资产及负债外全部资产及负债[20] - 拟置入资产作价36,869.86万元，拟置出资产作价36,977.10万元，差额107.24万元由江钨发展现金补足[24][26][28][29] - 交易前后控股股东均为江钨控股，实际控制人均为江西省国资委，股权结构无变化[32] - 本次交易尚需江投集团批准、上市公司股东大会审议通过等[60] 业绩数据 - 2024年度交易前资产总额583,976.81万元，交易后86,391.49万元；负债总额交易前571,332.06万元，交易后48,268.88万元[34] - 2024年度归属母公司股东所有者权益交易前23,688.57万元，交易后19,424.11万元；营业收入交易前540,433.13万元，交易后48,328.06万元[34] - 2024年度净利润交易前 -27,342.75万元，交易后5,440.35万元；归属于母公司所有者的净利润交易前 -27,266.17万元，交易后3,101.00万元[34] - 2024年末资产负债率交易前97.83%，交易后55.87%；基本每股收益交易前 -0.28元/股，交易后0.03元/股[34] - 报告期内金环磁选营业收入分别为45117.36万元和48328.06万元，净利润分别为5405.19万元和5440.35万元[69] - 报告期内金环磁选毛利率分别为28.73%和27.33%[70] - 报告期各期末金环磁选存货账面价值分别为47702.11万元和37901.99万元，占资产总额比例分别为49.18%和47.38%[71] - 2022 - 2024年，公司归属于母公司所有者的净利润分别为 - 0.77亿元、 - 1.14亿元和 - 2.73亿元[86] - 2024年总资产为583,976.81万元，2023年为789,691.82万元，2022年为888,805.11万元[158] - 2024年总负债为571,332.06万元，2023年为753,832.65万元，2022年为841,625.40万元[158] - 2024年营业收入为540,433.13万元，2023年为687,080.31万元，2022年为891,617.91万元[159] - 2024年资产负债率为97.83%，2023年为95.46%，2022年为94.69%；销售毛利率为3.50%，2023年为5.85%，2022年为5.21%[159] - 2024年江钨发展资产总计87,030.47万元，所有者权益合计29,346.31万元，营业收入48,328.06万元，净利润5,501.28万元[174] - 2023年江钨发展资产总计103,938.18万元，所有者权益合计23,902.23万元，营业收入45,117.36万元，净利润5,391.20万元[174] 未来展望 - 公司拟剥离原有煤炭业务，置入金环磁选57%股份实现业务转型[92][96] - 金环磁选预计2025 - 2028年净利润分别为5469.03万元、5546.53万元、5625.60万元、5725.07万元[107] 其他信息 - 独立财务顾问为中信证券，法律顾问为北京市嘉源律所，审计机构为中兴华会计师事务所等[21] - 审计基准日和评估基准日为2024年12月31日，报告期为2023年度和2024年度[21] - 金环磁选产品服务覆盖全球2,000余家客户[87] - 金环磁选子公司铜峰磁选两处三宗国有工业建设用地纳入城市更新范围[72] - 截至2024年12月31日，上市公司拟置出资产母公司层面负债合计110,422.13万元，已取得债权人同意的非金融机构负债占比87.77%[75] - 2022 - 2024年公司存在14项罚款金额在50万元以上的行政处罚[161] - 江钨发展于2023年12月25日设立，注册资本10000万元，江钨控股持股51%，江西国控持股49%[165][167][169] - 江钨发展旗下仅有控股子公司金环磁选，持有其57%股份[172][173] - 2024年12月31日江钨发展流动资产60,799.46万元，非流动资产26,231.01万元，流动负债56,737.72万元，非流动负债946.45万元[176] - 2024年度江钨发展利润总额6,422.50万元[177] - 2024年度江钨发展经营活动现金流量净额4,477.76万元，投资活动现金流量净额 -1,014.35万元，筹资活动现金流量净额 -1,605.27万元，现金及现金等价物净增加额2,007.66万元[179] - 2008年12月江钨控股设立，历经多次增资和股权划转，截至报告书签署日股权结构未变动[181][199]