信用评级 - 2025年主体信用等级和华亚转债评级均为A+，评级展望稳定[7] 财务数据 - 2025年3月总资产28.34亿元，2024年为29.04亿元[9] - 2025年1 - 3月营业收入2.30亿元，2024年为6.27亿元[9] - 2025年1 - 3月净利润0.22亿元，2024年为0.84亿元[9] - 2024年总债务/总资本为15.80%，资产负债率为34.61%[9] - 2024年末净利润为 - 4.77，销售毛利率为5.34%，资产负债率为59.41%[16] - 2023 - 2025年3月资产总计分别为15.31亿元、29.04亿元、28.34亿元[65] - 2023 - 2024年EBITDA利润率分别为23.65%、19.09%，总资产回报率分别为6.86%、4.62%[67] - 2023 - 2025年3月负债合计分别为3.92亿元、10.05亿元、9.08亿元[70] - 2023 - 2025年3月总债务分别为3.10亿元、3.56亿元、3.76亿元[70] - 2023 - 2025年3月短期债务分别为0.42亿元、0.74亿元、0.89亿元[70] - 2023 - 2025年3月长期债务分别为2.67亿元、2.83亿元、2.87亿元[70] - 2023 - 2025年3月经营活动现金流净额分别为1.00亿元、1.37亿元、0.50亿元[71] - 2023 - 2024年资产负债率分别为25.59%、34.61%，2025年3月为32.06%[71] - 2023 - 2024年EBITDA利息保障倍数分别为6.25、4.87[71] - 2025年3月公司营业收入为2.30亿元，2024年为6.27亿元，2023年为4.61亿元，2022年为6.19亿元[77] - 2025年3月公司净利润为0.22亿元，2024年为0.84亿元，2023年为0.88亿元，2022年为1.50亿元[77] - 2025年3月公司资产总计28.34亿元，2024年为29.04亿元，2023年为15.31亿元，2022年为15.08亿元[77] - 2025年3月公司负债合计9.08亿元，2024年为10.05亿元，2023年为3.92亿元，2022年为4.24亿元[77] - 2025年3月公司所有者权益为19.25亿元，2024年为18.99亿元，2023年为11.40亿元，2022年为10.84亿元[77] - 2025年3月公司销售毛利率为27.95%，2024年为30.09%，2023年为32.88%，2022年为37.67%[77] - 2025年3月公司资产负债率为32.06%，2024年为34.61%，2023年为25.59%，2022年为28.14%[77] 业务数据 - 2024年冠鸿智能营业收入同比增长39.19%[15] - 2024年公司前五大客户合计销售额占比达53.56%[15] - 2024年外销收入占比仍达到42.42%[15] - 2024年公司精密金属结构件收入同比增长15.67%[39] - 2024年半导体设备类订单恢复，产销量均有所增长[39] - 2024年新能源及电力设备类结构件产销量大幅下滑[39] - 2024年半导体设备类产量67.71，销量71.11，产销率105.02%；新能源及电力设备类产量69.18，销量67.06，产销率96.94%[40] - 2024年公司前五大客户销量金额占营收总额比重达53.56%[40] - 2024年公司外销规模同比上升15.76%，确认汇兑收益829.33万元[42] - 2024年国内销售金额36116.36万元，占比57.58%；出口销售金额26610.07万元，占比42.42%[43] - 2024年公司主要流程设备开工率同比有升有降，焊接车间设备开工率下降[44] - 2024年各类成本合计占采购总额比重达74.24%，外协加工规模增加至0.25亿元[46] - 2024年公司向前五名供应商采购金额占比为19.41%，研发投入规模达0.33亿元，占比5.32%[47] - 2024年冠鸿智能锂电以及光学材料等非锂电领域收入均提升，非锂电领域扩张较快[48] - 2023 - 2024年智能制造装备业务中，锂电行业收入分别为30247.20万元（占比89.35%）、35202.06万元（占比74.70%），非锂电行业（主要为光学材料）收入分别为3604.63万元（占比10.65%）、11924.14万元（占比25.30%）[50] - 2024年前五大客户销售金额合计25965.85万元，占营业收入比重55.10%；2023年前五大客户销售金额合计23560.98万元，占营业收入比重69.59%[51] - 2024年冠鸿智能新签订单金额为2.25亿元，同比下降，锂电项目订单金额同比大幅下滑，非锂电项目金额有所提升；截至2025年3月末，在手订单金额（不含税）为7.22亿元，较2023年末下降[53] - 2024年前五大供应商采购金额占比为54.31%，供应商集中度较高且合作稳定[54] - 2025年1 - 3月公司精密金属结构件收入1.21亿元，占比52.41%，毛利率31.39%[37] - 2025年1 - 3月公司智能制造装备收入1.07亿元，占比46.48%，毛利率23.47%[37] 股权与融资 - 截至2025年3月末，王彩男直接持有公司34.44%股份，公司实际控制人直接和间接合计持有49.72%股份[20] - 2024年公司4.06亿元收购冠鸿智能51%股权，包括发行6517704股股份及支付现金1.22亿元[20] - 2024年公司向特定对象发行7247436股，募集资金净额2.62亿元[20] - 截至2025年3月末，公司总股份增至0.95亿元[20] - 华亚转债发行规模3.40亿元，截至2024 - 6 - 25债券余额3.10711亿元，到期日期为2028 - 12 - 16[17] - 截至2024年12月31日，华亚转债募集资金专项账户余额为0.16亿元[19] - 华亚转债初始转股价69.39元/股，最新转股价格30.71元/股（2025年6月12日生效）[19] - 截至2025年6月26日，华亚转债未转股余额31070.57万元，未转股比例91.38%[19] 其他 - 截至2024年末，可转债募投项目延期至2026年6月达到预定可使用状态[44] - 以2023年6月30日为评估基准日，冠鸿智能51%股权的收益法评估值为41106.00万元，与账面净资产相比评估增值率为1468.47%[55] - 冠鸿智能原股东承诺2024 - 2026年经审计的净利润（扣除非经营性损益前后孰低）分别不低于7000万元、8200万元和8800万元，2024 - 2025年承诺的净利润总和不低于1.52亿元，2024年已达成业绩承诺[55] - 收购冠鸿智能形成商誉2.60亿元，若后续业绩不及预期，公司存在商誉减值风险[55] - 2024年末苏州华创产业投资发展有限公司注册资本10000.00万元，公司持股比例100%[81] - 2024年末苏州澳科泰克半导体技术有限公司注册资本582.47万元，公司持股比例70%[81] - 2024年末苏州冠鸿智能装备有限公司注册资本5241.00万元，公司持股比例51%[81]