业绩数据 - 2024年公司算力业务营收4.55亿元，同比增加3817%，毛利率为53.42%，同比增加9.39个百分点[5] - 2024年末公司算力租赁总规模为13000P，直租、转租规模分别为10000P、3000P[5] - 2024年末公司员工总数为1072人，年内支付职工现金为2.58亿元[5] - 2024年已购入或租入算力规模15000P，2023年为3000P；已出租算力规模13000P，2023年为2000P[10] - 2024年算力业务营业收入45519.70万元，2023年为1162.11万元[10] - 2024年直接人工388.23万元，2023年为11.38万元；直接费用20814.58万元，2023年为639.03万元[10] - 2024年营业成本小计21202.81万元，2023年为650.41万元[10] - 2024年10 - 12月及2025年1 - 3月公司单月收入分别为6265.80万元、6389.73万元、7593.94万元、7131.74万元、7014.44万元、8498.41万元，毛利率分别为43.55%、42.65%、41.21%、38.46%、37.37%、44.91%[15] - 2024年度算力业务境内收入42656.97万元、成本21096.29万元、毛利率50.54%；境外收入2862.72万元、成本106.51万元、毛利率96.28%[17] - 2024年度算力业务中，算力租赁业务收入30193.52万元、成本19647.19万元、毛利率34.93%；技服维保业务收入4353.07万元、成本1555.62万元、毛利率64.26%；设备经销业务收入10973.11万元，毛利率100.00%（还原总额法后为14.22%）[18] - 2024年世纪利通营业收入3.84亿元、净利润0.81亿元、经营性现金流量净额2.57亿元；LETACTCLOUD营业收入0.63亿元、净利润0.52亿元、经营性现金流量净额 - 1.99亿元[22] - 2024年末公司其他应收款为1.00亿元，同比增加416.90%；预付款项为2.17亿元，同比增长292.55%；其他非流动资产为7.06亿元，同比增长314.34%[22] - 2024年世纪利通前十大客户中，公司三销售金额11797.38万元，公司一销售金额9289.28万元，公司二销售金额8777.17万元[24] - 2024年世纪利通前十大供应商中，苏银金融租赁采购服务器租赁金额36184.73万元，蓝满设备租赁36087.24万元[25] - 2024年LETACTCLOUD客户中，公司四交易金额4087.66万元，公司五3565.53万元[26] - 2024年LETACTCLOUD供应商中，公司七交易金额3757.96万元[28] - 2024年公司新增国内算力直租7000P、海外算力转租3000P[30] - 2024年世纪利通销售商品、提供劳务收到现金78753.33万元，LETACTCLOUD为107026.71万元[30] - 2024年世纪利通经营活动产生的现金流量净额为25696.01万元，LETACTCLOUD为 - 19910.78万元[30] - 2024年3月LETACTCLOUD向客户预收1.4亿美元（约10亿元人民币）订金并预付供应商[30][31] - 2024年12月相关供应商退回订金7000万美元（约5亿元人民币），LETACTCLOUD同步退回客户[31] - 2024年11、12月世纪利通收到公司六退还的预付算力业务订金4.47亿元，后续用于归还借款、支付采购货款等[32] - 2024年世纪利通净利润8075.40万元，营业收入38427.03万元，净利率21.01%；LETACTCLOUD净利润5233.42万元，营业收入6257.80万元，净利率83.63%[33] - LETACTCLOUD收入确认还原为总额法、抵消内部未实现收入及利润后，净利率为30.61%，与世纪利通净利率无显著差异[35] - 2024年末，预付款项主要交易对手方期末余额总计8943.72万元，占其他应收款余额比例83.88%[36] - 2024年末，其他应收款主要交易对手方期末余额总计20104.81万元，占预付账款余额比例92.48%[37] - 2024年末，其他非流动资产主要交易对手方期末余额70190.97万元，占其他非流动资产余额比例99.39%[39] - 2024年末，公司使用权资产账面价值15.08亿元，同比增加1483.07%，占总资产比例为25.42%[44] - 2024年末，公司固定资产、在建工程、存货账面价值分别为13.65亿元、0.45亿元、3.79亿元，同比变动率分别为28.39%、 - 46.95%、 - 2.65%[44] - 算力业务固定资产2024年末账面价值65,513.41万元，较2023年末增长73.43%[51] - 算力业务在建工程2024年末账面价值2,238.34万元，较2023年末增长665.12%[51] - 算力业务存货2023年末账面价值5,798.08万元，2024年末较2023年末下降100%[51] - 算力业务境外资产合计87,438.39万元，主要为预付海外供应商算力云服务费82,164.11万元[52] - 公司2024年已购入或租入算力规模增长率为400.00%，已出租算力规模增长率为550.00%[56] - 公司2024年算力租赁收入30,193.52万元，较2023年增长4028.01%[56] 业务布局 - 公司在海外开展转租业务，因中资企业海外算力业务只能租赁算力云服务再出租，且在新加坡开展业务有利于解决芯片瓶颈和服务客户[19] 核查情况 - 针对算力业务，执行访谈负责人、检查合同、查询公开信息、分析收入成本清单等核查程序[20] - 核查认为公司2024年算力业务营收增长、毛利率高位合理，收入成本确认合规，开展转租和境外业务合理[21] - 公司要求列示世纪利通和LETACTCLOUD相关交易信息及说明差异原因，要求年审会计师和独立董事发表意见[23] - 经核查，世纪利通、LETACTCLOUD前十名客户和供应商交易金额与规模匹配合理，交易具备商业实质[43] - 经核查，世纪利通与LETACTCLOUD相关指标还原为同一口径后无显著差异，具有合理性[43] - 公司使用权资产相关交易对手方与公司无关联关系，无款项流向控股股东及其关联方构成非经营性资金占用情况[57] - 公司算力业务相关资产变动合理，保存良好，资产规模及变动趋势与算力业绩匹配[57] - 预付账款（含其他非流动资产）发函金额70190.97万元，发函占比100%，回函金额70190.97万元，回函占比100%[58] - 应收账款发函金额4456.10万元，发函占比100%，部分因海外客户保密未回函[58] - 银行存款发函金额687.06万元，发函占比100%，回函金额687.06万元，回函占比100%[59] - 营业收入发函金额8345.42万元，发函占比100%，回函金额4257.76万元，回函占比51.02%[59] - 公司算力业务境外资产大额预付款预计在36个月租赁期内全部结转[57] - 对公司算力业务境外资产对应的预付款项、应收账款、银行存款函证，确认账面金额准确、资产使用无限制[57] - 实地查看公司预付款对应的马来西亚机房，算力设备保管良好、运营正常[57] - 已对海外未回函客户根据盖章结算单、期后回款单执行替代测试[59]