公司基本信息 - 公司注册资本为39,933.3395万元[7] - 主营业务为光伏逆变器业务和分布式光伏发电业务[93] 业务数据 - 2022年末至2025年3月末，新能源电力生产业务累计并网装机容量由295.79MW增长至1,343.40MW[15] - 2022年末至2025年3月末，户用光伏发电系统业务分布式光伏电站期末并网装机容量由2,016.03MW增长至3,589.31MW[15] - 报告期内，光伏逆变器业务收入分别为507,067.86万元、450,277.35万元、436,373.63万元及102,740.48万元[13] 财务数据 - 2025年3月31日资产总计2052606.42，2024年12月31日为2104854.56，2023年12月31日为2159230.68，2022年12月31日为1492486.55[17] - 2025年1 - 3月营业收入151764.24万元，2024年度为654220.42万元，2023年度为610083.70万元，2022年度为588960.14万元[19] - 2025年1 - 3月净利润19470.36万元，2024年度为69115.77万元，2023年度为77935.74万元，2022年度为105996.50万元[20] - 2025年1 - 3月经营活动产生的现金流量净额24860.99万元，2024年度为205056.41万元，2023年度为38304.01万元，2022年度为96164.20万元[21] - 2025年3月31日资产负债率（合并）为58.53%，2024年12月31日为60.48%，2023年12月31日为64.08%，2022年12月31日为71.55%[23] - 报告期内公司综合毛利率分别为33.52%、32.38%、31.78%及32.33%，光伏逆变器业务毛利率分别为28.88%、23.14%、20.14%及24.94%，分布式光伏发电业务毛利率为65.46%、59.93%、56.53%及49.56%[29] 产品信息 - 三相组串式逆变器功率为3kW - 350kW，适用于中大型住宅、工商业分布式和地面电站发电系统[12] - 单相组串式逆变器功率为0.7kW - 10kW，适用于各类单相输入的住宅光伏发电系统[12] - 单相储能组串式逆变器功率为3kW - 16kW，应用于中小型住宅需要光伏发电和储能的单相系统[13] 市场情况 - 美国自2019年5月起对光伏逆变器加征关税，税率由零提高至25%，2025年4月宣布对中国输美商品进一步加征关税[26] 募投项目 - 募投项目“高电压大功率并网逆变器新建项目”和“中大功率混合式储能逆变器新建项目”建成后将分别新增产能2.5万台[35] - 募投项目“分布式光伏电站项目”建成后预计总装机容量约为120MW，年均发电量为11,141.84万kWh，年均增加收入约4,065.24万元，年均增加净利润约1,539.24万元，税后投资内部收益率约为7.45%[38] 可转债发行 - 本次拟发行可转换公司债券募集资金总额不超过人民币167,658.38万元[39] - 本次发行可转换公司债券每张面值为100元，按面值发行，期限为自发行之日起六年[40][41] - 可转换公司债券采用每年付息一次的方式，到期归还未转股本金和最后一年利息[43] - 转股期自发行结束之日起满六个月后的第一个交易日起至到期日止[47] - 初始转股价格不低于募集说明书公告日前二十个交易日公司股票交易均价和前一个交易日均价，且不得向上修正[49] 其他 - 截至2025年4月30日，保荐机构持有发行人股票122,504股，持股比例为0.03%[84] - 2025年2月7日，公司第四届董事会第三次会议审议通过多项与发行可转债相关议案[88] - 2025年7月18日，公司第四届董事会第七次会议审议通过多项调整发行可转债方案相关议案[89] - 2025年2月24日，发行人2025年第一次临时股东大会审议通过第四届董事会第三次会议相关发行议案[90]