交易基本信息 - 上市公司为四川安宁铁钛股份有限公司，股票代码002978.SZ，标的资产为经质矿产100%股权[14] - 公司拟支付现金650,768.80万元参与经质矿产、鸿鑫工贸、立宇矿业实质合并重整，取得三家公司100%股权[20] - 评估基准日为2025年3月31日[16] - 本次交易已获公司控股股东紫东投资及实控人罗阳勇原则同意，还需股东大会审议、法院裁定及其他可能的批准[30][31] 业绩数据 - 2025年1 - 3月交易前营业收入为55,014.83万元，2024年度为185,702.77万元[44] - 2025年交易后备考总资产为1,545,532.51万元，较交易前上升；总负债为734,722.75万元，较交易前上升；资产负债率为47.54%，较交易前上升[27] - 2024年度交易后备考归属于母公司所有者的净利润为59,201.31万元，较交易前下降；2025年1 - 3月交易后备考为17,109.59万元，较交易前下降[27] - 2025年交易后备考基本每股收益为0.36元/股，较交易前下降；2024年度交易后备考为1.48元/股，较交易前下降[27] 交易相关风险 - 本次交易可能因股价异常波动、标的资产风险、完善方案分歧等被暂停、中止或取消[72] - 本次交易未设置业绩承诺，若标的公司亏损或盈利不及预期，公司需自行承担损失[73] - 标的公司出资人王泽龙持有的70.02%股权被司法冻结，可能导致股权过户不及时[77] - 本次交易公司采用现金支付，资金来源含自有资金、银行借款等，负债水平增加或影响盈利能力和偿债能力[78] - 标的公司停产停工处于亏损状态，短期内有亏损压力，或导致公司盈利能力下降和每股收益被摊薄[79] 资源与储量 - 2018年《储量核实报告》显示工业品位铁矿储量7511.5万吨，伴生TiO₂量为826.27万吨[106] - 2024年《再评价报告》显示截至2023年底，小黑箐经质铁矿保有矿石资源量1.13亿吨，伴生TiO₂量为1066.3万吨[106] 公司股权结构 - 本次交易前，公司实际控制人罗阳勇直接持有28.81%股权，通过紫东投资间接控制36.02%股权，合计控制64.83%股权[25] - 本次交易不涉及发行股份和股权变动，不会变更控股股东和实际控制人[25] 公司发展历程 - 2025年1月13日公司向特定对象发行70,989,958股股票上市，发行后总股本变为471,989,958股[143] - 2023年12月15日至2024年2月18日公司累计回购股份913,800股，占总股本0.2279%[141] 标的公司情况 - 标的公司2021年重新取得260万吨/年采矿许可证[81] - 截至2025年7月15日，标的公司已申报未裁定债权申报金额为47701.49万元[87] 其他信息 - 新《矿产资源法》于2024年11月8日通过，2025年7月1日施行[15] - 经质矿产股东全部权益评估值为519,941.24万元，增值率1,358.41%；考虑协同效应后投资价值估值为688,762.28万元，增值率1,831.95%[74]