募集资金 - 公司拟定向增发，募集资金总额不超58,595.00万元[4] - 民爆生产线及仓储系统改造拟用募集资金19,120.00万元[5] - 矿山工程机械设备购置拟用募集资金16,000.00万元[5] - 新建起爆具生产线拟用募集资金5,975.00万元[5] - 补充流动资金拟用募集资金17,500.00万元[5] 项目投资与收益 - 民爆生产线及仓储系统改造项目总投资20,580.06万元，建设期24个月[5] - 矿山工程机械设备购置项目总投资40,713.74万元，建设期3年[25][27] - 新建起爆具生产线项目总投资6,928.77万元，建设期18个月[39][41] - 矿山项目完全达产后预计年均营收60,660.00万元，净利润5,438.98万元[28] - 起爆具项目达产后预计年新增营收10,122.02万元、净利润3,841.94万元[42][45] 发展目标 - 2027年底民爆产品无人化生产线广泛推广，高危险性工房无固定岗位操作人员[6] - 2027年底智能制造能力成熟度3级及以上企业超50%，关键工序数控化率达90%[7] - 2020年底前1.1级工业炸药生产工房操作人员压减至6人以下、制品工房至9人以下[16] - 2022年底前工业雷管生产线装配工房操作人员压减至6人以下[16] 业务转变与市场 - 2023年9月政策要求矿山严禁爆破作业外包，公司爆破服务向总承包与爆破作业并重转变[30] - 壶化爆破有工程爆破及矿山工程施工总承包壹级资质，是山西仅有的三家之一[35] - 2024年以来矿山总承包业务快速增加，承接多个项目[38] 产能与订单 - 公司目前起爆具年产能2,300吨，在手订单超全年核准产能[44] - 2025年初至今新签起爆具销售合同超2,700吨，超全年核准产能[49] 财务状况与并购 - 截至2025年3月末货币资金余额1.72亿元，流动负债余额4.29亿元[52] - 2020年首发上市后并购民爆资产累计投入超6亿元，累计现金分红超2.62亿元[52] - 本次发行完成后资产总额和净资产增加，资产负债率降低[55]