财务数据 - 公司注册资本为19,604.58万元[10] - 2025年1 - 6月营业总收入为56,407.02万元，2024年为114,918.45万元[16] - 2025年1 - 6月净利润为547.14万元，2024年为4,763.99万元[16] - 2025年6月30日资产合计为593,823.25万元，2024年12月31日为493,890.11万元[19] - 2025年6月30日负债合计为439,100.85万元，2024年12月31日为337,716.17万元[19] - 2025年1 - 6月经营活动产生的现金流量净额为 - 10,824.94万元，2024年为15,770.28万元[18] - 2025年6月30日流动比率为0.89倍，2024年12月31日为0.75倍[21] - 2025年6月30日资产负债率（合并）为73.94%，2024年12月31日为68.38%[21] - 2025年1 - 6月归属于公司普通股股东的净利润加权平均净资产收益率为0.38%，基本每股收益为0.03元/股，稀释每股收益为0.04元/股[22] - 2024年归属于公司普通股股东的净利润加权平均净资产收益率为3.17%，基本每股收益为0.32元/股，稀释每股收益为0.33元/股[22] - 2024年公司实现归属于母公司股东的净利润4259.97万元，较上年同期下降9591.32万元[46] - 2025年1 - 6月公司实现归属于母公司所有者的净利润502.04万元，较上年同期减少2993.77万元，同比下降85.64%[46] - 2024年公司毛利下降6058.75万元，其中石油焦制氢灰渣处理处置业务毛利下降8081.20万元[47] - 2025年1 - 6月公司毛利较上年同期增加96.12万元[50] - 2025年1 - 6月石油焦制氢灰渣处理处置服务毛利较上年同期增加1068.71万元[50] - 2025年1 - 6月公司蒸汽销售收入较上年同期减少1602.92万元[51] - 2023 - 2025年1 - 6月公司期间费用总额分别为18520.08万元、24287.75万元和12615.73万元，占营业收入比例分别为17.30%、21.13%和22.37%[52] - 2023年和2024年归属于上市公司股东的净利润分别为13,851.29万元和4,259.97万元，扣除非经常性损益的净利润分别为13,953.71万元和2,992.54万元[114] 业务数据 - 2023 - 2025年6月，公司实际灰渣接收量分别为15.76万吨、14.68万吨和9.21万吨[24] - 2023 - 2024年，灰渣处理处置业务单位成本由2,748.04元/吨上升至3,303.00元/吨[25] - 2023 - 2024年，公司蒸汽销量由36.87万吨增至49.04万吨，但销售单价由182.12元/吨下降至140.20元/吨；2025年1 - 6月蒸汽销售价格进一步下降至71.12元/吨[26] - 2023 - 2024年，石油焦制氢灰渣综合利用项目高盐废水产量仅能满足项目一25.86%、76.47%的硫酸钠需求[44] 项目情况 - 揭阳大南海石化工业区一般工业固废处理一期项目32%氢氧化钠产能为28万吨/年，硫酸钙晶须产能4.28万吨/年[33] - 揭阳大南海石化工业区环保资源综合利用一期项目新增固废处置产能16.96万吨/年（不含本项目自产固废5.04万吨/年）[33] - 公司自有业务、现有客户可落实约90%的废物来源[33] - 募投项目投资额合计为90,868.62万元，项目建成后将增加折旧摊销6,706.04万元/年[36] - 截至报告期末公司混合废塑料业务相关在建工程规模达137,876.64万元[37] - 公司建设20万吨/年混合废塑料资源化综合利用示范性项目、10万吨/年废塑料资源综合利用项目[33] - 东粤环保石油焦制氢灰渣综合利用项目（一阶段）已建成投产，是公司目前主要收入、利润来源[61] - 东粤化学20万吨/年混合废塑料资源化综合利用示范项目是公司未来主要战略发展方向[61] 资金募集 - 本次向特定对象发行股票募集资金总额不超85,000.00万元[75] - 募集资金拟投入揭阳大南海石化工业区一般工业固废处理一期项目35,000.00万元、揭阳大南海石化工业区环保资源综合利用一期项目25,000.00万元、补充流动资金25,000.00万元[76][110] 其他 - 2024年末公司催化剂相关固定资产未减值，但未来业绩下滑或致减值[39] - 公司高新技术企业有效期内按应纳税所得额15%缴纳企业所得税，子公司部分项目适用“三免三减半”政策[58] - 报告期末，公司固定资产（清理除外）、在建工程账面价值分别为194700.60万元、182179.97万元[59] - 2024年末催化剂业务相关固定资产初步评估不存在减值，但未来可能有减值风险[60] - 报告期内公司存货账面价值分别为10,684.13万元、19,357.12万元、37,618.52万元和50,060.93万元，增长幅度较大[62] - 截至2025年6月30日，实际控制人张新功及其一致行动人惠城信德质押股份数量31,365,500股，占发行人总股本比例为16.00%，占其持有股份比例为46.75%[63] - 以2025年6月30日为基准日，公司股票前20、60、120个交易日交易均价分别为173.28元/股、148.29元/股、129.74元/股[64] - 假设股价较129.74元/股下跌20%至103.79元/股，海通证券张新功质押履约保证比例928.27%，广发证券惠城信德质押履约保证比例615.89%，中金财富惠城信德质押履约保证比例620.14%[64] - 假设股价较129.74元/股下跌40%至77.84元/股，海通证券张新功质押履约保证比例696.20%，广发证券惠城信德质押履约保证比例461.92%，中金财富惠城信德质押履约保证比例465.10%[64] - 截至报告期末，公司资产负债率为73.94%，若募集资金到位2027年末降至59.20%，未到位则达70.49%[57] - 公司本次发行董事会召开前20个交易日内任一日不存在破发或破净情形[112][113] - 公司不存在连续亏损情形[114] - 本次发行不存在《证监会统筹一二级市场平衡优化IPO、再融资监管安排》规定的限制再融资情形[115][116] - 公司不属于需惩处的企业范围，不属于一般失信企业和海关失信企业[117] - 保荐机构对公司持续督导时间为本次发行上市当年剩余时间及以后2个完整会计年度[118] - 保荐机构同意推荐公司本次发行的证券在深交所创业板上市[121]