公司概况 - 公司成立于2005年10月14日，注册资本16,877.2604万元人民币，股票在深交所上市，代码300818[11] - 公司是重型矿山选矿装备及其新材料耐磨备件专业制造企业，经营范围包括矿山机械制造、销售等[11][12] 专利与技术 - 公司拥有115项境内专利，其中发明专利13项，2项境外发明专利[13] - 公司研发的高分子复合橡胶新材料有耐磨、耐腐等优势[12] 业绩数据 - 2025年6月30日资产合计288,925.55万元，负债合计110,455.87万元，所有者权益合计178,469.69万元[17] - 2025年1 - 6月营业收入41,327.11万元，营业成本25,420.68万元，净利润1,691.57万元[19] - 2025年1 - 6月归属于母公司所有者的净利润为1,698.56万元[20] - 2024年度营业收入112,173.69万元，营业成本70,274.67万元，净利润11,950.78万元[19] 现金流情况 - 2025年1 - 6月经营活动现金流量净额 - 18.77万元，投资 - 23,344.85万元，筹资27,888.50万元[22] - 2024年度经营活动现金流量净额3,027.80万元，投资 - 37,313.66万元，筹资16,414.69万元[22] 财务比率 - 2022 - 2025年6月流动比率分别为2.52倍、2.23倍、2.18倍、1.93倍[23] - 2022 - 2025年6月速动比率分别为1.58倍、1.62倍、1.49倍、1.28倍[23] - 2022 - 2025年6月母公司资产负债率分别为38.29%、42.83%、35.89%、36.16%[23] - 2022 - 2025年6月合并报表资产负债率分别为39.37%、43.70%、38.06%、38.23%[23] 收入结构 - 报告期内境外收入分别为42098.54万元、51908.45万元、75839.71万元和22680.34万元，占比分别为56.24%、55.35%、67.61%和54.88%[24] - 报告期内前五名客户销售收入占比分别为68.42%、56.92%、58.18%和48.22%[27] 成本情况 - 报告期内产品直接材料成本占生产成本比重均超75%[29] 境外子公司 - 截至2025年6月末有境外子公司13家，报告期内境外子公司收入分别为7186.96万元、11328.56万元、16163.90万元和10293.27万元，占比分别为9.60%、12.08%、14.41%和24.91%[32] 应收账款 - 2022 - 2025年6月应收账款净额分别为12028.82万元、16471.98万元、20276.36万元和21332.24万元，占各期末总资产比例分别为5.75%、6.90%、7.88%和7.38%，占流动资产比例分别为10.30%、12.00%、17.55%和16.69%[33] 固定资产 - 报告期各期末固定资产账面价值分别为72,534.72万元、69,714.72万元、85,619.44万元和111,357.19万元，占非流动资产比例分别为78.57%、68.71%、60.42%和69.10%[34] 外销与汇兑 - 报告期各期外销收入为42,098.54万元、51,908.45万元、75,839.71万元和22,680.34万元，占营业收入比重为56.24%、55.35%、67.61%和54.88%，汇兑收益占当期利润总额比例分别为6.20%、15.00%、8.45%和 - 12.07%[35] 毛利率 - 报告期内综合毛利率分别为32.79%、36.28%、37.35%和38.49%[36] 业绩变动 - 2025年1 - 6月营业收入41,327.11万元，较上年同期下降21,329.27万元，降幅34.04%；净利润1,698.56万元，较上年同期下降6,733.71万元，降幅79.86%[37] - 2024年1 - 6月EPC业务确认收入21,177.91万元，2025年1 - 6月无此业务收入[37] - 2025年1 - 6月剔除EPC业务影响，销售及研发费用较上年同期增长1,971.08万元，财务费用增长614.16万元[37] 产能与市场 - 秘鲁境外生产基地项目建成后，公司整体产能将提升61.07%，拉美地区产能将提升341.20%[45] - 报告期内拉美地区选矿备件收入分别为7,436.38万元、14,076.29万元、16,272.17万元和9,335.51万元，目前市场占有率约为1.5%，募投项目达效市占率需提升至4%左右[46] - 矿用橡胶耐磨备件产品市场渗透率仅10%左右[47] 募投项目 - 募投项目达产年度预计新增折旧及摊销2923.82万元，占预计整体营业收入和净利润比例分别为1.80%和11.11%[49] - 境外募投项目“秘鲁年产1.2万吨新材料选矿耐磨备件制造项目”总投资57144.00万元[50] - 前次募投项目“智利子公司年产4000吨矿用耐磨备件项目”已延期且可能再次延期[52] 可转债发行 - 本次向不特定对象发行可转换公司债券拟发行数量不超过450.00万张，每张面值100元，预计募集资金量不超过45,000.00万元[67][68][69] - 募集资金拟用于秘鲁年产1.2万吨新材料选矿耐磨备件制造项目（拟投入32,500.00万元）和补充流动资金（拟投入12,500.00万元），项目预计总投入69,644.00万元[72] 过往项目 - 2021年成功设计并建设额尔登特“年600万吨自磨厂房4号生产线”项目并投产[175] - 2023年启动额尔登特“选矿厂自磨厂房200万吨/年扩建工程”项目[175] - 2023年参与亚美尼亚赞格祖尔铜钼矿选矿厂540万吨扩产项目[175] 保荐与督导 - 保荐机构为国金证券，指定李俊、殷啸尘担任保荐代表人，陈星雨为项目协办人[124][126] - 保荐机构对发行人持续督导期限为本次发行结束当年的剩余时间及以后2个完整会计年度[177]