公司基本信息 - 广东韶能集团股份有限公司注册资本为108,055.1669万元[12] 股权结构 - 截至2025年9月30日，有限售条件流通股为14,816,417股，占比1.37%；无限售条件流通股为1,065,735,252股，占比98.63%[13] - 截至2025年9月30日，公司前十名股东合计持股420,266,875股，占比38.90%[15] 筹资与派现 - 自上市以来，2013 - 1998年多次筹资，2013年筹资净额为54,675.05万元[17] - 首发后累计派现金额为211,953.53万元[17] 财务业绩 - 2025年1 - 9月公司营业收入为364,362.36万元，净利润为18,428.68万元[20] - 2024年度公司营业收入为444,165.28万元，净利润为8,917.74万元[20] - 2025年9月30日流动资产为388,717.40万元，较2024年增长20.78%[23] - 2025年1 - 9月经营活动产生的现金流量净额为48,526.23万元[24] - 2025年9月30日资产负债率为66.12%，2024年为63.61%[25] - 2025年9月30日基本每股收益为0.16元/股，2024年度为0.07元/股[25] - 2025年9月30日加权平均净资产收益率为4.13%，2024年度为1.78%[25] 发行情况 - 本次向特定对象发行A股股票方案于2025年7月经董事会、8月经股东会审议通过[45][46] - 本次发行股票每股面值为1元，发行价格为3.96元/股[50][59] - 本次发行对象不超过35名，拟发行不超过101,010,101股[58][68] - 本次发行募集资金净额全部用于补充流动资金[56] 业务数据 - 2024年、2025年1 - 9月韶能本色湿浆板销售收入占比分别为0.26%、0.31%[70] - 2022 - 2024年我国全社会用电量复合增长率6.8%[76] - 报告期内公司应收补贴电费分别为16.91亿元、18.49亿元等[89] - 2025年1 - 9月公司水电业务毛利润同比减少22,237.13万元[92] - 截至2025年9月末公司水力发电装机容量68万千瓦，生物质能发电装机规模36万千瓦[101] - 截至2025年9月末公司生态植物纤维纸餐具产能为10万吨/年[101] 风险提示 - 生态植物纤维纸餐具等行业竞争加剧或影响业绩[72,74] - 国际贸易争端或使公司境外收入和盈利下降[75] - 宏观经济波动或影响公司经营[76] - 主要原材料价格波动或影响公司盈利[77,78] - 电价波动等或影响公司电力业务业绩[79,80] - 生物质项目补贴到期或政策变化或影响收益[81,83] - 不能跟进新能源汽车趋势或使业务拓展不达预期[84] - 公司面临安全生产和汇率波动风险[85,86] 项目相关 - 内核会议于2025年9月30日召开，项目通过内核[39] - 保荐机构制订《投资银行业务立项规定》等制度[35] - 发行人聘请广发证券等多家机构提供服务[105][106] - 授权易志强和叶铭芬负责发行项目保荐工作[115]