募资与项目投资 - 本次发行股票募集资金总额不超478,800万元，用于四个项目[1] - 年产32万吨磷酸锰铁锂项目总投资额442,544万元，设备投资占比61.88% [3] - 年产7.5万吨超长循环磷酸铁锂项目投资90,815万元，拟用募集资金50,000万元[1] - 年产10万吨磷酸铁项目总投资额90,434万元，设备投资占比63.35% [10] - 补充流动资金拟使用募集资金88,800万元[12] 市场数据 - 2023年、2024年中国动力电池出货量分别达630GWh、780GWh，同比增长31.3%、23.8%[17] - 2023年、2024年我国储能锂电池出货量分别为206GWh、340GWh，同比增长58.5%、65.0%[18] - 2024年全球新能源汽车销量1,851万辆，同比增长27.1% [14] - 2024年全球储能锂离子电池出货量360GWh，同比增长60.0% [14] - 2024年中国储能锂离子电池出货量340GWh，同比增长65.0% [14] 公司情况 - 公司磷酸盐正极材料出货量已连续五年排名全球第一[14] - 三个产能建设类项目均已取得项目备案、环评批复及能评批复文件[4][7][11] - 截至2025年9月30日，公司资产负债率（合并口径）为66.66%[22] 未来展望 - 本次发行完成后，公司资产总额、净资产规模均将增加[23] - 本次发行完成后，筹资活动现金流入将大幅增加，资金投入募投项目后投资活动现金流出增加，募投项目建成运营后经营活动现金流量净额预计提升[24] - 本次发行完成后，公司股本总额即时增加，每股收益短期内有被摊薄风险[24] 项目优势 - 募投项目受益于国家产业政策支持，有良好政策基础[17] - 动力电池和储能电池需求旺盛，为募投项目新增产能消化提供市场基础[17] - 公司与众多知名锂电池厂商建立合作关系，为募投项目提供客户基础[19] - 公司有完善研发体系和显著研发优势，为募投项目奠定技术基础[19]