公司基本信息 - 神宇通信科技股份公司设立于2003年8月6日，注册资本17,943.0526万元[11][12] - 注册地址为江苏省无锡市江阴市长山大道22号，法定代表人是汤晓楠，联系方式为0510 - 86279909[11][12] 股权结构 - 截至2025年6月30日，招商银行－华泰柏瑞中证2000基金直接持有68,400股，持股比例0.04%[12] 项目进程 - 2025年5月13日项目组提出质控评审申请，5月19日质量控制部出具意见[15][16] - 2025年6月9日合规与风险管理部内核组问核并出意见，6月13日华泰联合证券内核评审会议表决通过可转债项目[17][19][21] 财务数据 - 2022 - 2024年归母净利润（扣非前后孰低）分别为3826.59万元、4505.59万元、3811.67万元，平均可分配利润4047.95万元[31][39] - 报告期各期末资产负债率（合并口径）分别为27.28%、18.11%、20.00%和26.92%[40] - 报告期各期经营活动现金流量净额分别为4967.29万元、 - 311.95万元、9429.48万元和14014.37万元[41] - 报告期各期营业收入分别为76,835.86万元、75,500.81万元、87,709.86万元和39,559.24万元[104] - 报告期各期扣除非经常损益后归母净利润分别为3,826.59万元、4,505.59万元、3,811.67万元和3,356.88万元[104] - 报告期各期末存货账面价值分别为18,624.59万元、14,232.17万元、14,745.99万元和16,999.72万元，占流动资产比例分别为21.37%、17.19%、17.38%和18.55%[110] - 报告期各期末应收账款与合同资产账面价值之和分别为22,967.15万元、27,291.78万元、26,809.79万元和25,047.95万元，占流动资产比例分别为26.35%、32.96%、31.60%和27.33%[111] - 报告期内同轴电缆业务毛利率分别为18.58%、22.56%、22.41%和22.33%[112] 可转债发行 - 本次发行可转债拟募集资金50000万元，期限6年（2025年12月11日至2031年12月10日），票面利率逐年递增[53][54][55][58][60][61] - 初始转股价格为39.31元/股，转股期自2026年6月17日至2031年12月10日[69][70] - 原股东可优先配售，股权登记日为2025年12月10日，可优先配售上限总额约占发行总额99.9987%[90] - 公司主体和可转债信用等级均为AA -，评级展望稳定，发行不提供担保[92][93][94] 募投项目 - 本次募集资金拟用于“智能领域数据线建设项目”[31] - 募投项目投资总额50426.42万元，使用募集资金总额50000万元[123] - 募投项目达产年预计新增折旧摊销费用3667.48万元，将新增年产27.25万公里智能领域数据线生产能力[120][121] 风险提示 - 同轴电缆市场竞争加剧或使经营业绩下滑[115] - 技术研发与产品迭代不匹配下游需求将引发市场份额萎缩风险[116] - 全球经济环境及国际贸易摩擦或对经营和盈利产生不利影响[119] - 发行可转债可能导致每股收益和净资产收益率等财务指标下降[124] 公司优势与发展 - 公司致力于成为同轴电缆领先企业，在高速数据电缆方面有突破，产品线丰富[133] - 截至2025年6月30日，公司获授权专利84项，其中发明专利60项[135] - 公司与中大型电子产品生产商建立长期稳定合作关系，形成射频同轴电缆一站式多目标服务平台[136] - 公司建立完善质量控制体系，完成多项质量管理认证[137]