德尔股份(300473) - 粤开证券股份有限公司关于阜新德尔汽车部件股份有限公司收购报告书暨免于发出要约收购申请之财务顾问报告
收购交易情况 - 上市公司拟向上海德迩发行股份购买爱卓科技70%股权,零对价受让兴百昌合伙持有的30%股权,并募集配套资金[9] - 收购完成后上海德迩及其一致行动人持股数量增至53,518,998股,持股比例升至31.47%[15] - 本次收购已获上市公司多届董事会等审议通过,2025年12月15日获中国证监会同意注册申请[40] 公司相关信息 - 上海德迩注册资本为5,000万元人民币[18] - 德尔实业注册资本为3,000万元,李毅持股96.5%等[21] - 福博公司注册资本为60,000股,德尔实业持股100%[23] - 普安企管注册资本为3000万元,李毅持股60%,安凤英持股40%[36] 未来展望 - 截至报告签署日,收购人及其一致行动人未来12个月内无改变上市公司主营业务等多项重大计划[44][45][46][49][50][51] 业绩承诺 - 标的公司2025 - 2027年度承诺净利润分别为2339.75万元、2700.86万元、3401.78万元[76] 业绩补偿 - 业绩补偿先以股份补偿,不足部分以现金补偿,补偿周期为逐年进行[77] - 触发业绩补偿条件包括各年度及累积实现净利润未达承诺净利润[78][79] 股份限制 - 收购人取得的上市公司股份自发行结束日起36个月内不得转让,特定情况锁定期自动延长6个月[73] 收购相关承诺 - 收购人作出维护上市公司独立性、避免同业竞争、减少和规范关联交易等承诺[57][58][59][61][64][67] - 收购人承诺不干预上市公司董事会和股东大会人事任免决定[56]