股份发行与收益 - 公司将注册转售最多24,973,528股普通股，假设发行价为每股1.02美元[8] - 销售股东将出售最多24,509,803股普通股，公司可获最高2500万美元总收益[8][10] - 本次发行前公司已发行并流通35,949,247股普通股，拟发售最多24,973,528股，全部出售后将流通60,704,148股[48] - 公司可能从SEPA出售普通股获最多2500万美元总收益，用于营运资金和一般公司用途[48] 产品与市场潜力 - INSPIRA ART系统每年可潜在治疗多达2000万需要机械呼吸机的ICU患者[28] - 2024年5月公司INSPIRA ART100系统获FDA的510(k) II类监管批准，7月获以色列卫生部相关批准，12月首批设备运往纽约评估合作[33] 协议与合作 - 2025年12月12日公司与YA签订SEPA，可在承诺期内按自身选择出售最多2500万美元普通股，YA购买股份不得超公司普通股的4.99%[40] - 公司与销售股东于2025年12月12日签订SEPA，承诺期为36个月，截至招股说明书日期，未发出预通知或出售普通股[9] 财务状况 - 截至2025年6月30日，公司现金及现金等价物实际为212.6万美元，预计为795.7万美元，调整后为3293.4万美元[97] - 截至2025年6月30日，公司总股本和额外实收资本实际为7425万美元，预计为8008.1万美元，调整后为1.05058亿美元[97] - 截至2025年6月30日，公司总负债和股东权益实际为445.2万美元，预计为1028.3万美元，调整后为3526万美元[97] 过往融资情况 - 2023年12月27日，公司与Armistice Capital LLC达成协议，发行普通股和认股权证，获388万美元总收益[183] - 2024年2月20日，公司向Talniri Ltd.发行可购买220,000股普通股的认股权证[185] - 2024年4月1日，公司注册直接发行普通股约获165万美元收益[186] - 2024年6月14日，公司与投资者达成协议，发行普通股和认股权证，获340万美元总收益[187] - 2024年12月27日公司私募融资获约320万美元毛收入[189] - 2025年3月14日公司与AGP签订销售协议，通过ATM机制出售普通股获约490万美元[190] - 2025年12月12日公司向YA II PN, LTD.发行普通股获毛收入180万美元[191] 股权相关 - 截至2025年12月18日，公司有507,376股期权、4,755,511股受限股票单位、212,188股认股权证等可发行普通股未计入发行后流通股数[48] - 截至2025年12月18日，公司授权股本包括1亿股普通股，其中3594.9247万股已发行和流通[101] - 截至2025年12月18日，公司发行并流通的IPO认股权证可购买最多164.0455万股普通股，行使价为每股5.50美元，2026年7月15日到期[102] - 截至2025年12月18日，公司有未行使期权可购买最多50.7376万股普通股，475.5511股未归属受限股单位[106] - 自2022年12月起，公司根据股权奖励计划授予期权和受限股票单位，截至2025年12月18日，部分已行权、归属或被没收[192] 上市相关 - 截至2025年3月10日，公司普通股连续30个工作日收盘价低于每股1美元，获180天宽限期至9月8日恢复合规[66] - 2025年7月2日至7月16日，公司普通股连续10个工作日收盘价至少为每股1美元，已恢复符合纳斯达克上市规则[67] 公司身份与报告要求 - 公司是新兴成长公司和外国私人发行人，符合减少的上市公司报告要求[13] - 公司作为新兴成长公司，最多可保持该身份五年，或在满足特定条件中最早发生的日期结束[45] - 公司作为外国私人发行人，信息报告要求较美国国内发行人宽松[46] 股东大会相关 - 召开特别股东大会的股东持股要求为至少10%已发行和流通股本及1%表决权[116] - 股东可要求将事项列入大会议程需持有1%表决权，提名董事或终止董事需持有5%表决权[117] - 股东大会通知需提前14或21天，特定事项需提前35天[119] - 股东大会法定人数需两名以上股东，合计持有至少25%表决权[121] - 自愿清算或重组方案需获至少75%表决权股东批准[124] - 特定类别股东大会法定人数为两名以上股东，持有至少15%该类已发行股份[127] 收购与合并相关 - 收购致收购方持有超90%股份需全面要约收购[129] - 收购致收购方持有25%或45%以上表决权需特殊要约收购[130] - 合并需获董事会和多数股东批准，特定情况需特殊多数批准，且需满足时间要求[131] 费用相关 - 发售证券的总费用预计为22048.55美元，包括SEC注册费、印刷费等[148] - 2023年12月发行公司向配售代理支付总费用为发行总收益的7.0%，管理费为1.0%，还有非报销费用津贴和清算费[184] - 2024年6月发行向配售代理发行的认股权证总数为交易出售普通股总数的7.0%及可购买185,591股普通股的认股权证[187] - 2024年私募融资中，公司需向配售代理支付不同比例的现金配售费[189] 其他 - 公司从未宣布或支付普通股现金股息，近期也无支付计划，未来支付由董事会决定[92] - 公司承诺在证券发售期间提交生效后修正案，有相关规定和要求[197] - 公司证明有合理理由认为符合Form F - 1的提交要求[200]