业绩总结 - 公司非公开发行82,987,551股A股，发行价26.51元/股，募集资金总额2,199,999,977.01元，净额2,175,531,120.83元[5] - 截至2025年11月30日，公司累计使用募集资金163,609.13万元，投入进度75.20%[6][8] 项目进展 - 新能源汽车动力与储能电池正极材料规模化生产项目承诺投资129,000.00万元，累计投入73,334.07万元，投入进度56.85%[8] - 年产60万吨车用尿素项目承诺投资25,557.79万元，累计投入25,619.79万元，投入进度100.24%[8] - 补充流动资金项目承诺投资50,000.00万元，累计投入50,451.13万元，投入进度100.90%[8] - 年产4万吨电池级储能材料项目承诺投资12,995.32万元，累计投入14,204.14万元，投入进度109.30%[8] 项目调整 - 公司拟将新能源汽车动力与储能电池正极材料规模化生产项目三期产能由6.25万吨/年变更为10万吨/年[9][17][19] - 2025年12月24日公司董事会审议通过变更部分募集资金投资项目建设内容议案，尚需股东会审议[10] - 2025年3月28日公司董事会和监事会同意将新能源汽车动力与储能电池正极材料规模化生产项目达到预定可使用状态时间延至2026年5月[14] 项目投资 - 项目预计投资91000万元，其中设备投资78851万元、软件投资1460万元、预备费4015万元、铺底流动资金6674万元[20] - 项目投资财务内部收益率（税后）为12.59%，投资回收期（税后）为7.64年[20] 市场数据 - 2024年全球锂离子电池总体出货量为1545.1GWh，同比增长28.5%，预计2025年达1899.3GWh，2030年达5127.3GWh[21] - 2024年全球新能源汽车销量达1690万辆，同比增长19.18%，渗透率上行至19.7%[16] - 2024年我国新能源汽车产销量分别达1288.8万辆和1286.6万辆，分别同比增长34.43%和35.50%，2015 - 2024年销量渗透率从0.80%增至43.50%[16] - 2024年全球及中国动力电池出货量分别达到974GWh/557GWh，同比增长45.4%/24.7%[16] - 截至2024年底，全球已投运电力储能项目累计装机规模372GW，年增长率28.63%，新型储能累计装机规模达165.4GW，同比年增长率80%[16] - 2024年中国电力储能项目累计装机137.9GW，同比增长59.9%，占全球37.1%，新型储能新增/累计装机43.7GW/78.3GW，新增/累计装机占全球比例达到59.1%/47.3%[16] 应对策略 - 国家政策调整会影响公司发展，公司将利用政策环境加快发展，提升技术水平巩固市场地位[27] - 公司面临市场竞争带来的市场占有率及盈利能力下降风险，将加大研发投入等应对[29] - 公司磷酸铁锂产品销售受下游需求变化影响，将紧跟市场需求动向等应对[30] - 公司面临原材料价格波动风险，采购部门将制定采购策略备货[31] - 项目实施后公司面临管理风险，已建立现代企业管理制度应对[33] - 公司新产品研发面临多种风险，将提升技术研发实力等降低风险[34] - 公司面临核心技术人员流失风险，将形成技术文件等应对[35] 项目审批 - 新能源汽车项目三期已在蓬溪县行政审批局完成项目备案，尚需完成环评、能评等程序[37] 保荐意见 - 保荐人认为公司变更募集资金投资项目建设内容符合要求，对该事项无异议[38]