证券发售 - 公司拟发售最多2,173,913股普通股、最多2,173,913份普通股认股权证、最多2,173,913份预融资认股权证[6] - 假设普通股和附带普通股认股权证每股公开发行价为3.22美元，预融资认股权证和附带普通股认股权证公开发行价为3.219美元[6][7] - 配售代理费用为投资者支付总购买价格的7.0%[17] - 发行预计定价后一个交易日完成交割，采用付款交割/收款交割方式[9] - 发行无最低发售要求，可能无法售出所有证券，投资者可能无法获得退款[10] - 发售由A.G.P./Alliance Global Partners担任唯一配售代理，采用尽力推销方式[8] 股份情况 - 2024年8月26日，公司进行1比25的反向股票分割[13] - 截至2024年9月10日，公司有1353565股普通股流通在外，不包括可行权的175191股和预留的112640股[45] - 公司董事和高管同意发售完成后90天内锁定股份[44] 收益预计 - 假设按3.22美元/股发售，公司预计净收益约620万美元，用于营运资金、研发等[44] - 若出售75%、50%和25%的证券，净收益分别约为450万美元、290万美元和130万美元[68] - 公开发行价格每增加（减少）0.50美元，净收益将增加（减少）约100万美元[69] - 发行的证券数量每增加（减少）10万股，净收益将增加（减少）约30万美元[69] 业务情况 - 公司是临床阶段公司，2022年3月收购VCN后战略重点转向肿瘤学，主要产品VCN - 01正进行胰腺癌2期临床研究等[31] - 公司曾专注胃肠道疾病治疗药物开发，现正探索SYN - 004和SYN - 020资产的价值创造选项[32] 权证情况 - 普通股认股权证和预融资认股权证无既定公开交易市场，公司也不打算将其上市[11][12] - 预融资认股权证购买者可避免持股超4.99%（或9.99%），购买价格比普通股低0.001美元，行权价0.001美元/股[44] - 普通股认股权证初始行权价格为每股$[·]，为假定公开发行价的[·]%[112] - 普通股认股权证持有人行权后不得拥有超过已发行普通股的4.99%，提前61天通知可增至9.99%[113] - 预融资认股权证立即可行权，全部行权后到期[122] 税务情况 - 预融资认股权证行权价为每股0.001美元，行权时不确认损益，持有期和税基延续到普通股[142] - 现金行使普通认股权证时，美国持有人通常不确认损益，税基为行权价加上认股权证调整后税基[144] - 普通认股权证失效或到期，美国持有人确认资本损失等于税基，资本损失扣除有上限[145] - 非美国持有人的普通股分红一般需按30%的税率预扣税，或按适用所得税条约的较低税率[159] 费用情况 - 公司将向配售代理支付相当于本次发行购买价格7.0%的总费用[177] - 公司预计报销配售代理的法律费用最高85,000美元和不可报销费用最高15,000美元[177] - 公司估计本次发行总费用（不包括配售代理费）约为350,000美元[178]