发行计划 - 公司拟公开发行 1750000 股普通股，承销商有 45 天内购买最多 262500 股额外普通股的超额配售权[8][14] - 代表权证下有 100625 股普通股[8] - 承销折扣为总发行收益的 8%，非问责费用津贴为总收益的 1%[15] - 估计本次发行总费用约 330000 美元（不包括承销折扣）[15] - 代表权证的每股行权价格为普通股发行价格的 120%[15] - 预计发行开始日期为注册声明生效后尽快进行[4] 财务数据 - 2023 年和 2022 年净收入分别约为 282.59 万美元和 75.22 万美元，净亏损分别约为 392.57 万美元和 464.34 万美元[82] - 2024 年和 2023 年第一季度净收入分别约为 146.70 万美元和 9.73 万美元，净亏损分别约为 105.10 万美元和 77.71 万美元[82] - 2023 年公司确认 76.11 万美元减值费用[97] - 截至 2023 年 12 月 31 日，公司股东权益为 2210476 美元，低于纳斯达克最低要求的 2500000 美元[173] - 截至 2024 年 3 月 31 日、2023 年 12 月 31 日和 2022 年，公司总负债分别为 997069 美元、914622 美元和 8404033 美元[177] 业务合作与市场 - 公司与某大型零售商合作，预计 2024 年 9 月产品将在其 1400 家门店销售，年营收增至 800 万美元[45] - 2023 年美国杂货市场规模为 8580 亿美元，2022 年天然、有机和功能性食品饮料销售额约 1990 亿美元，同比增长 6.6%[48] - 2023 年美国植物基产品市场规模估计为 80 亿美元，预计 2023 - 2033 年复合年增长率为 12.2%[50] - 全球植物基零食市场预计到 2028 年底复合年增长率为 8.7%，北美市场预计复合年增长率超 7%，2028 年市场价值超 232 亿美元[50] 产品与产能 - 2020 年第一、二季度公司推出三种口味牛油果薯片、三种口味耐嚼香蕉片和菠萝片[58] - 2022 年第一季度推出香蕉粉和蓝莓粉，2023 年推出蔬菜零食系列[58] - 2024 年 3 月推出沙拉配料和儿童零食包系列[58] - 2023 年第一季度公司位于秘鲁的新大型连续脱水机完成首次生产，大幅提高产能[43] 其他交易与事项 - 2024 年 1 月公司完成 40 万美元高级担保本票和 10 万份认股权证的销售[60] - 2024 年 4 月完成 22.5 万美元高级本票和 5.625 万份认股权证的销售[60] - 2024 年 5 月完成 105 万美元高级本票和 26.25 万份认股权证的销售[60] - 公司向 Eagle Vision 支付 17.75 万美元现金费用[60] - 2024 年 5 月 10 日公司签订 10 年期秘鲁食品加工厂租约，面积 50000 平方英尺[61] - 公司购买秘鲁工厂第一顺位抵押应收账款，金额 1,267,000 美元，已支付 275,000 美元，剩余 992,000 美元将于 2024 年 8 月 10 日支付[63] 风险提示 - 公司目前未盈利且近期预计仍有经营亏损，未来可能持续净亏损[82] - 公司在财务报告内部控制方面存在重大缺陷和弱点[93] - 公司依赖第三方制造产品，因法律纠纷无法使用秘鲁设备，成本预计增加[96] - 公司业务依赖管理团队，关键成员流失可能影响业务实施[100] - 公共卫生事件对公司业务、运营和财务结果有重大不利影响，且未来影响高度不确定[105][106][107] - 食品零售行业竞争激烈，公司面临来自大型零售商和生产商的竞争[109][110][111][112][113][114] - 部分产品处于研发或商业化早期，不确定能否成功开发、销售及被市场接受[115][118] - 公司业务受大宗商品成本波动影响，包括农产品、包装材料和燃料成本[119] - 公司从美国以外采购产品，面临国际业务运营风险[120][121][123] - 若违反美国反海外腐败法等反贿赂法律，公司业务、经营结果、现金流和财务状况将受重大不利影响[124] 未来展望 - 公司拟将募集资金用于营运资金和一般企业用途，包括运营费用和资本支出[12] - 公司可能需筹集额外资金以支持运营、开发新产品和拓展业务[84] - 公司当前增长不代表未来，预计收入增长后增速将下降[87] - 公司预计不会在可预见的未来支付普通股股息，计划保留未来收益用于业务运营、扩张和偿还债务[175] - 公司打算将此次发行的净收益用于营运资金和一般公司用途[185]