公司概况 - 公司为新兴成长型公司和外国私人发行人，是临床阶段制药公司，专注变构调节剂开发和商业化[12][27] - 公司研发围绕变构调节剂构建候选药物组合，关注神经系统疾病相关G蛋白偶联受体靶点[27] - 公司美国存托股份在纳斯达克上市，股票在瑞士证券交易所上市[119] 股权与股份 - 出售股东将转售最多13,231,445份美国存托股份，代表79,388,670股股份[9] - 截至2023年4月15日，公司流通股数量为88,876,627股，行使预融资认股权证后为112,455,577股，行使三类认股权证后为168,265,297股[47] - 截至2023年4月15日，公司股本为1,153,483.11瑞士法郎，由115,348,311股已发行股份组成，名义价值为每股0.01瑞士法郎[88] - 2023年4月15日，公司有2,485名股东登记在册，私人投资者占比32.04%，机构股东占比37.96%[87] - 2023年4月15日，公司股东按国家划分，美国占比6.21%，瑞士占比58.77%[87] 认股权证 - 普通认股权证可购买最多31,578,948股股份，代表5,263,158份美国存托股份，行使价为每股美国存托股份1.00美元，90天后可行使，2028年4月5日到期[10] - 预融资认股权证可购买最多23,578,950股股份，代表3,929,825份美国存托股份，行使价为每股美国存托股份0.01美元，60天后可行使，直至全部行使[10] - 修订认股权证可购买最多24,230,772股股份，代表4,038,462份美国存托股份，行使价为每股美国存托股份1.00美元，从2023年7月5日开始可行使，2028年4月5日到期[10] 财务状况 - 截至2022年12月31日，公司现金及现金等价物为6,957,086瑞士法郎，调整后为11,223,424瑞士法郎[71] - 截至2022年12月31日，公司股东权益净额为4,912,911瑞士法郎，调整后为9,179,250瑞士法郎[71] - 公司从未支付过股息，预计未来也不会支付，打算保留资金用于业务发展[74] 药物研发 - 领先候选药物ADX71149由强生子公司开展癫痫2a期概念验证临床试验和开放标签研究，预计2023年第二季度报告下一步决定[29] - 候选药物dipraglurant获美国FDA孤儿药认定，2022年6月17日因患者招募缓慢终止美国注册计划[30] - 与Indivior的合作研究项目处于临床候选药物筛选阶段，预计2024年启动新药研究申请支持性研究[31] - mGlu7 NAM项目完成临床候选药物筛选阶段，预计2023年下半年启动新药研究申请支持性研究[34] - mGlu2 NAM项目进入临床候选药物筛选阶段，预计2024年进入新药研究申请支持性研究；M4 PAM项目预计2023年末进入临床候选药物筛选阶段[34] 未来展望 - 公司将保持新兴成长型公司身份至最早发生的情况：年度总收入超12.35亿美元、2025年底、成为“大型加速申报公司”、三年内发行超10亿美元非可转换债务证券[36] - 根据运营计划，现有现金和行使预融资认股权证可使公司资金支持到2024年第二季度，普通和修订认股权证行使未纳入现金储备预测[64] 风险提示 - 发行预融资、普通和修订认股权证所代表股份需获股东批准，未获批可能导致发行延迟或无法完成，影响公司业务[51] - 注册声明生效后，大量股份和美国存托股份出售可能压低市场价格[52]