发行信息 - 最高发行价为每股H股[具体金额]港元，需加相关费用[9] - 每手H股面值为人民币1.00元[9] - 发行价预计不超过每股[具体金额]港元，不低于每股[具体金额]港元[11] - 投资者按最高发行价付款，若发行价低可获退款[11] - 若[具体时间]前未就发行价达成协议，发行将失效[11] - 相关方可在[具体时间]前减少发售股份数目及/或发行价[12] - 相关方在[具体日期]前特定情况可终止认购协议[13] - 发售股份不得在美国境内发售等[15] 业绩数据 - 2025年前九个月公司营收3.791亿人民币，同比增长10.0%，净利润840万人民币[49] - 2023 - 2025年前九个月公司营收分别为6.629亿、4.421亿、3.791亿人民币，毛利率分别为15.5%、14.0%、18.8%[63] - 2023 - 2025年前九月分销渠道收入占比分别为84.7%、71.2%、82.6%[67] - 2023 - 2025年前九月五大客户收入分别为3.103亿、1.949亿、1.691亿人民币，占比分别为46.8%、44.1%、44.6%[70] - 2023 - 2025年前九月五大供应商采购额分别为5.097亿、2.842亿、2.36亿人民币，占比分别为75.4%、82.1%、83.2%[71] - 2023 - 2024年公司营收从6.629亿元降至4.421亿元，2024年9月30日至2025年9月30日从3.445亿元增至3.791亿元[86] - 2023 - 2025年9月30日，非流动资产总额分别为128,476千人民币、114,943千人民币、102,624千人民币[89] - 2023 - 2025年9月30日，流动资产总额分别为634,005千人民币、574,861千人民币、580,951千人民币[89] - 2023 - 2024年及2025年9个月，流动比率分别为5.1、4.6、4.5[92] - 2023 - 2024年及2025年9个月，存货周转天数分别为215天、327天、265天[92] - 2023 - 2024年及2025年9个月，资产负债率分别为0.13、0.16、0.14[92] - 2023 - 2024年及2025年9个月，公司宣告并支付上一年度末期股息分别为0、3090万人民币、2060万人民币[101] 产品数据 - 2024年公司代码存储闪存、SLC NAND Flash、NOR Flash在全球无晶圆厂公司中分别排第六、第四、第五[45][46] - NOR Flash产品密度范围为1Mbit至2Gbit，SLC NAND Flash产品密度范围为1Gbit至8Gbit[49] - 2023 - 2025年前九月NOR与SLC NAND产品营收及占比有变化[83] 市场数据 - 2023 - 2025年前九月中国大陆与香港市场营收及占比有变化[84] 股权结构 - 截至2026年1月2日，龙先生持股34.9%，王先生持股6.5%，艾先生持股3.2%[76] 公司架构 - 公司2014年4月18日成立，2021年2月8日更名[115] - 有多家子公司和股东在不同时间成立[123][125][127][129][133][136][143][145][147] 风险因素 - 半导体行业周期性、产能错配使公司业务易受经济衰退影响[171] - 市场竞争和波动带来价格压力影响收入和毛利率[174] - 依赖少数第三方晶圆代工厂有供应和产能风险[175] - 第三方代工厂上游供应限制影响利润[182] - 转移半导体生产可能导致制造中断和交付延迟[183] - 大型供应商谈判能力强可能增加成本[184] - 依赖分销商管理不善有不利影响[185] - 依赖第三方OSAT伙伴有合作风险[190] - 技术快速变化影响产品市场接受度[194] - 主要竞争对手增强产品组合降低公司产品吸引力[196] - 行业竞争激烈公司面临多方面竞争[198] - 行业定价压力阻碍公司增长和盈利[198]