发行与股权 - 公司拟公开发行1875万股普通股，发行价预计15 - 17美元[8] - 发售股东授予承销商30天选择权，可购最多281.25万股额外股份[10] - 安大略省医疗保健养老基金和挪威央行投资管理公司有意购1.3亿美元普通股[12] - 交易完成后Ares相关基金预计持有约88.2%已发行普通股（行使选择权后为86.7%）[9] 业绩数据 - 2021财年营收14亿美元，净收入8470万美元[42] - 2022财年净销售额14.372亿美元，净利润8470万美元，调整后EBITDA为3.017亿美元，净利润率5.9%，调整后EBITDA利润率21.0%[55] - 截至2023年4月1日的三个月，净销售额3.457亿美元，净亏损1020万美元，调整后EBITDA为5900万美元，净亏损率2.9%，调整后EBITDA利润率17.1%[55] - 2023年4月和5月，美国可比门店销售增长率分别为4.7%和5.1%，加拿大分别为7.5%和4.4%，总体分别为6.0%和4.7%[131] - 截至2023年5月27日的两个月，净销售额2.316亿美元，较去年同期增长3.7%，部分被590万美元不利汇率影响抵消[133] - 2023年5月27日止两个月预计净收入在1650 - 1850万美元之间，较2022年同期减少330万美元[134] 用户数据 - 截至2023年4月1日有470万活跃忠诚会员，截至2022年10月1日驱动70.3%的销售点交易总额[42] - 截至2023年4月1日，活跃忠诚计划会员占12个月内销售点交易价值的69.6%[54] - 截至2023年4月1日，美国和加拿大忠诚度计划有470万活跃会员，较2022年4月2日的430万有所增加[106] 未来展望 - 公司计划开设约2200家新店，多数填补现有市场空白[48] - 计划2023年开设约12家新店，2024 - 2026年每年开设约20家或更多新店[116] 运营数据 - 2022财年和截至2023年4月1日的三个月，分别处理9.85亿和2.4亿磅二手商品[55] - 2018 - 2022财年，平均门店的现场捐赠复合年增长率为5.0%，其在总处理磅数中的占比从48.6%增至62.9%[62] - 2022财年，GreenDrop来源的商品占总处理磅数的9.9%[62] - 截至2023年4月1日，每家门店每周陈列超3.5万件商品，库存每年周转约15次[69] 市场与行业 - 美国二手市场2021年约350亿美元，预计2026年超820亿美元，2022 - 2026年复合年增长率为18%[55][94] - 美国二手服装市场预计到2025年以21%的复合年增长率增长至770亿美元[97] 其他 - 2023年2月，公司子公司发行5.5亿美元9.75%的高级有担保票据，2028年到期[126] - 2023年4月和5月使用票据所得款项预付贷款、支付股息和奖金[127] - 2022年12月，公司向股东支付6940万美元股息[125] - 2023年5月26日，公司进行反向股票分割，比例为0.713506461319705比1[23][153] - 公司申请将普通股在纽约证券交易所上市，股票代码为“SVV”[9] - 公司在美、加、澳有超300家门店和21000名员工[44] - 平均单位零售价格低于5美元[42] - 2016 - 2020年有34亿多磅货物从北美垃圾填埋场转移[42] - 2015 - 2019年每年平均，顾客购买8200万件上衣和裤子、600万件外套等商品[42] - 2017 - 2021年公司向非营利合作伙伴支付超6.7亿美元购买二手服装和家居用品[42] - 公司与前10大非营利合作伙伴平均保持25年以上合作关系[42] - 自2021年1月起，美国和加拿大87%的带薪管理职位空缺由内部晋升填补[42] - 截至2023年4月，公司在美加99%的门店已实施自助收银亭，预计每周每家店可节省80个工时[70][114] - 2018 - 2022年公司为超32亿磅二手物品找到再利用途径，2022财年节俭购物者购买2.79亿件各类物品[76] - 2017 - 2021年公司将超32亿磅可重复使用物品从北美垃圾填埋场转移出来，向非营利合作伙伴支付超6.15亿美元[82] - 2022年公司马里兰州业务支持超1500个工作岗位，员工薪酬达5700万美元，年经济活动超9800万美元，州级税收超720万美元，为地方政府创造370万美元收入[81] - 过去五年，公司为二手商品向非营利合作伙伴支付超5.8亿美元，2018 - 2022年超90%的供应为本地采购[84] - 截至2023年4月1日，美国和加拿大超79%的公开带薪管理职位由内部晋升填补，超59%的管理角色由女性担任，56%的美国员工背景和族裔多样[86] - 公司2015财年至2022财年毛产品利润率从46.4%提升至58.3%[112] - 公司确定美国和加拿大约有2200个潜在新开店位置[116] - 2022财年净开8家新店[116] - 截至2022财年末公司年度总收入超123.5亿美元，不再符合新兴成长型公司标准，但招股书披露时仍按此处理[143] - 截至2022年12月31日，Ares全球平台管理资产约3600亿美元，有2600名员工[147] - 本次发行前Ares Funds间接持有公司全部流通股，发行后将持有约88.2%（若行使超额配售权则为86.7%）[148] - 假设发行价为每股16美元，公司预计本次发行净收益约2.723亿美元[155] - 公司拟用本次发行净收益2.723亿美元和资产负债表上约820万美元现金偿还债务[155] - 2021年第一季度公司收到2.17亿美元工资补贴，产生30万美元遣散费；2020财年收到3.26亿美元工资补贴，产生80万美元遣散费[177] - 2022财年公司产生2080万美元未实现外汇净损失；2023财年第一季度包括50万美元法律和解收益[181] - 公司面临二手物品供应、采购加工、劳动力等多方面风险[185][199]