发行情况 - 公司拟公开发售2000万股单位，总金额2亿美元，每个单位发行价10美元[6] - 承销商有45天选择权，可额外购买最多300万个单位[8] - 发行前公司每单位所得收益为9.4美元，总计1.88亿美元[22] - 本次发行同时私募配售600万份认股权证，发行及私募配售完成后认股权证流通数量为1600万份[105] 股权结构 - B类普通股和私募认股权证对应的股份占已发行普通股的26.8%（假设所有认股权证转换且承销商超额配售权未行使）[13] - 创始人股份预计占本次发行后流通股的20%[107] - 初始股东将在本次发行完成后立即持有公司已发行和流通普通股的20%[154] 资金安排 - 本次发行所得2亿美元（全额行使承销商超额配售权为2.3亿美元）将存入信托账户[21] - 存入信托账户的资金包括800万美元（若承销商全额行使超额配售权则最多为980万美元）的递延承销佣金[113] - 公司需在本次发行结束后的24个月内完成首次业务合并，否则将赎回100%公众股份[16] - 公司营运资金年度提取限额为10万美元，可结转前一年未使用额度，缴税不受此限制[16] 业务合并 - 公司为空白支票公司，尚未选定业务合并目标[7] - 完成此次发行后，管理层计划识别和联系潜在目标企业，评估并推进业务合并[42] - 首次业务合并需经多数独立董事批准，且合并资产公允价值至少达信托账户资产价值的80%[71] - 公司预计构建业务合并使交易后公司拥有目标业务100%股权或资产，最低为50%[72] 人员信息 - Michael Fox - Rabinovitz自2025年8月起担任首席执行官，2017年起在Chartwell Capital US LP任职[46] - Walter A. Bishop自2025年11月起担任首席财务官，2025年6月起任Webull董事[48] - Giedrius Pukas是公司顾问，2007年创立Quadro Capital Partners[49] - Bo Howell将担任独立董事，2022年创立FinTech Law[50] - Clifford Tompsett将担任独立董事，曾在普华永道任职至2017年6月[51] 财务数据 - 截至2025年12月31日，公司实际营运资金赤字为46.4614万美元，调整后为99.5074万美元[143] - 截至2025年12月31日，公司实际总资产为41.6491万美元，调整后为2.01183874亿美元[143] - 截至2025年12月31日，公司实际总负债为48.2617万美元，调整后为818.88万美元[143] - 截至2025年12月31日，公司实际股东权益赤字为6.6126万美元，调整后为700.4926万美元[143] 风险提示 - 公司独立注册会计师事务所的报告对公司持续经营能力表示重大怀疑[147] - 国家、地区和地方政府的法律法规及新政策或对公司或目标业务产生负面影响[200] - 2024年1月24日，SEC通过一系列SPAC新规则，对公司业务有额外披露等要求[200]