业绩总结 - 2025年1 - 5月资产总计从358,282.36万元增至402,493.98万元，变动比例12.34%；2024年从347,261.82万元增至392,230.59万元，变动比例12.95%[43] - 2025年1 - 5月负债合计从87,779.23万元增至106,615.76万元，变动比例21.46%；2024年从82,291.47万元增至101,294.48万元，变动比例23.09%[43] - 2025年1 - 5月归属于母公司股东权益从264,214.90万元增至289,589.99万元，变动比例9.60%；2024年从257,321.19万元增至283,286.95万元，变动比例10.09%[43] - 2025年1 - 5月营业收入从115,372.20万元增至116,138.68万元，变动比例0.66%；2024年从277,351.14万元增至278,107.89万元，变动比例0.27%[43] - 2025年1 - 5月利润总额从7,710.53万元降至6,649.69万元，变动比例 - 13.76%；2024年从17,221.67万元降至14,498.58万元，变动比例 - 15.81%[43] - 2025年1 - 5月归属于母公司股东的净利润从6,893.71万元降至6,121.28万元，变动比例 - 11.20%；2024年从11,581.97万元降至9,492.06万元，变动比例 - 18.04%[43] - 2025年1 - 5月基本每股收益从0.23元/股降至0.19元/股，变动比例 - 17.39%；2024年从0.39元/股降至0.29元/股，变动比例 - 25.64%[43] - 2025年1 - 5月扣除非经常性损益基本每股收益从0.22元/股降至0.17元/股，变动比例 - 22.73%；2024年从0.41元/股降至0.30元/股，变动比例 - 26.83%[44] - 标的公司报告期内归属于母公司所有者的净利润分别为 - 2,215.14万元、 - 161.36万元和125.62万元[70] 市场扩张和并购 - 恒丰纸业拟发行股份收购竹浆纸业、张华持有的锦丰纸业100%股权[23][29] - 锦丰纸业100%股权交易价格为25414.23万元[29] - 锦丰纸业主营业务为高级卷烟纸及卷烟配套用纸生产与销售[29] - 本次交易构成关联交易[29] - 本次交易有减值补偿承诺[29] - 锦丰纸业100%股权评估基准日为2025年5月31日[29] - 锦丰纸业100%股权评估方法为资产基础法[29] - 锦丰纸业100%股权评估结果为26208.42万元[29] - 锦丰纸业100%股权增值率为279.14%[29] - 公司收购锦丰纸业100%股权，总对价25414.23万元，其中竹浆纸业97.001%股权对价24652.06万元，张华2.999%股权对价762.17万元[30] - 发行股份购买资产发行价格为8.25元/股，发行数量30805126股，占发行后总股本比例9.35%，其中竹浆纸业获29881281股，张华获923845股[30] - 重组方案交易价格从26805.62万元调整为25414.23万元，减少比例5.19%[31][32] - 交易完成后，交易对方张华及其控制的竹浆纸业持上市公司9.35%股份[34] - 标的资产相关指标占上市公司2024年度经审计财务数据比例未达50%以上，本次交易不构成重大资产重组[35] - 交易完成前后公司控股股东为恒丰集团，实际控制人为黑龙江省国资委，本次交易不构成重组上市[36] - 标的资产总额与交易对价孰高者占上市公司2024年末资产总额比例7.32%，资产净额与交易对价孰高者占净资产额比例9.59%，营业收入占比3.98%[37] - 本次交易已获恒丰集团、黑龙江省新产投集团等多方审批通过及中国证监会同意注册，无需其他审批程序[37][38] - 公司通过收购锦丰纸业进行同业整合，可实现资源有效整合，增强核心竞争力和抵御风险能力[39][40] - 交易完成后上市公司总股本从298,731,378股增至329,536,504股，恒丰集团持股比例从29.93%降至27.14%，竹浆纸业持股9.07%，张华持股0.28%，其他股东持股63.52%[41] 未来展望 - 本次交易完成后公司产能将释放，预期持续经营和抗风险能力增强[129][130] - 本次交易有助于公司补链强链，巩固行业领先地位，拓展国际市场[91][95] 风险提示 - 本次交易存在因股价异常波动或异常交易涉嫌内幕交易被暂停、中止或取消的风险[64] - 本次交易存在因标的资产业绩下滑被暂停、中止或取消的风险[64] - 交易审核中若各方无法就调整方案达成一致，本次交易存在取消可能[64] - 其他重大突发事件或不可抗力因素可能导致本次交易被暂停、中止或取消[64] - 评估假设不确定性可能导致标的资产估值与实际不符[65] - 本次交易完成后，若业绩未相应增长，每股收益指标存在下降风险[66] - 标的公司生产专卖许可政策变化可能影响其竞争力和财务盈利能力[69] - 上市公司新产品开发不及预期可能影响标的公司财务和战略目标[72] 其他信息 - 公司及全体董事和高管承诺提供信息真实准确完整，否则承担赔偿责任[7] - 公司及全体董事和高管若因信息问题被调查，在结论明确前暂停转让股份[8] - 公司直接和间接控股股东若因信息问题被调查，在结论明确前暂停转让股份[9] - 交易对方竹浆纸业和张华承诺提供信息真实准确完整，否则承担赔偿责任[12] - 交易对方若因信息问题被调查，在结论明确前暂停转让股份[13] - 证券服务机构及经办人员保证重组报告书真实准确完整，否则承担责任[14] - 本次发行股份购买资产相关事项生效和完成尚待上交所审核、中国证监会注册[10] - 本次交易完成后，公司经营与收益变化自行负责，投资风险由投资者自行负责[10] - 公司将根据交易进展及时披露信息，提请股东及投资者注意[11]