市场扩张和并购 - 公司收购目标公司60%股权[2] 业绩总结 - 目标公司过去12个月净亏损为负[10] - 目标公司2024年6月至2025年6月营业收入为15391.39万元[21] 数据估值 - 目标公司100%股权估值约为人民币80,087万元[5] - 本次估值采用市场法中的上市公司比较法[6] - 本次估值选择企业价值/收入（EV/S）倍数[9] - 独立估值师选取13家集成电路行业内SOC芯片设计为主营业务收入的可比公司[12] - 炬芯科技过去十二个月营业总收入72,536.04万元，EV/S为10.24x[13] - 联芸科技过去十二个月营业总收入119,804.05万元，EV/S为14.99x[13] - 选取的EV/S倍数为6.76x[21] - 企业价值（不含货币资金）流通基础为104002.62万元[21] - 付息负债为9443.66万元[21] - 流动性折扣率为30.6%，缺乏流动性折扣为28922.83万元[21] - 全部股东权益价值（不含货币资金）非流通基础为65636.13万元[21] - 控制权溢价率为18.1%，控制权溢价为11862.30万元[21] - 全部股东权益（不含货币资金）的市场价值为77498.43万元[21] - 货币资金为2588.20万元[21] - 归属母公司的所有者权益市场价值为80087.00万元[22] 估值假设 - 估值假设包括公开市场假设、交易假设、企业持续经营假设[25] - 假设国家法律法规及政策、宏观经济形势无重大变化[25] - 假设与公司相关的利率、汇率、赋税基准及税率等无重大变化[25] - 假设估值日期后经营管理团队尽职并保持现有经营管理模式[25] - 假设公司完全遵守法律法规，符合产业政策，无重大违规事项[25] - 假设估值日期后无不可抗力及不可预见因素造成重大不利影响[25] - 假设估值日期后公司采用的会计政策保持一致[30] - 假设估值日期后公司经营方式与目前保持一致[30] - 假设公司提供的基础资料和财务资料真实、准确、完整[30] 其他信息 - 公告日期为2026年1月27日，董事会成员包括执行董事、非执行董事和独立非执行董事[29]