公司核心人事变动 - 黑芝麻智能执行董事兼总裁刘卫红因个人事务原因调任为非执行董事，同时不再担任公司总裁，自2026年1月29日起生效 [1] - 调任后，刘卫红将同时担任公司顾问，就公司业务经营提供建议 [1]

香港交易及結算所有限公司及香港聯合交易所有限公司對本公告的內容概不 負 責，對 其 準 確 性 或 完 整 性 亦 不 發 表 任 何 聲 明，並 明 確 表 示 概 不 就 因 本 公 告 全 部或任何部分內容而產生或因依賴該等內容而引致的任何損失承擔任何責任。 Black Sesame International Holding Limited 黑芝麻智能國際控股有限公司* （於 開 曼 群 島 註 冊 成 立 的 有 限 公 司） （股 份 代 號：2533） 董事調任 黑芝麻智能國際控股有限公司（「本公司」，連 同 其 附 屬 公 司，統 稱「本集團」）董 事（「董 事」）會（「董事會」）謹 此 宣 佈，由 於 劉 衛 紅 先 生（「劉先生」）個 人 事 務 原 因， 未 能 有 足 夠 時 間 參 與 本 公 司 的 日 常 經 營 管 理，劉 先 生 由 執 行 董 事 調 任 為 非 執 行 董 事，同 時 不 再 擔 任 本 公 司 總 裁，自2026年1月29日 起 生 效。上 述 調 任 後，劉 先 生 將 同 時 擔 任 本 公 司 顧 問，就 本 公 司 業 務 經 營 提 供 建 議 ...

Black Sesame International Holding Limited 黑芝麻智能國際控股有限公司* （於 開 曼 群 島 註 冊 成 立 的 有 限 公 司） （股 份 代 號：2533） 董事名單與其角色和職能 Black Sesame International Holding Limited董事會（「董事會」）成 員 載 列 如 下： 非執行董事 劉衛紅先生 楊磊博士 獨立非執行董事 李青原教授 龍文懋教授 徐明教授 董 事 會 設 立 三 個 董 事 會 委 員 會。下 表 提 供 各 董 事 會 成 員 在 這 些 委 員 會 中 所 擔 任 的 職 位。 | | | 董事會委員會 | | | --- | --- | --- | --- | | 董 事 | 審核委員會 | 薪酬委員會 | 提名委員會 | | 單記章先生 | | 成員 | 主席 | | 曾代兵先生 | | | | | 劉衛紅先生 | | | | | 楊磊博士 | | | | | 李青原教授 | 主席 | | 成員 | | 龍文懋教授 | 成員 | 主席 | 成員 | | 徐明教授 | 成員 | 成員 | | 香 港，2 ...

市场扩张和并购 - 公司收购目标公司60%股权[2] 业绩总结 - 目标公司过去12个月净亏损为负[10] - 目标公司2024年6月至2025年6月营业收入为15391.39万元[21] 数据估值 - 目标公司100%股权估值约为人民币80,087万元[5] - 本次估值采用市场法中的上市公司比较法[6] - 本次估值选择企业价值/收入（EV/S）倍数[9] - 独立估值师选取13家集成电路行业内SOC芯片设计为主营业务收入的可比公司[12] - 炬芯科技过去十二个月营业总收入72,536.04万元，EV/S为10.24x[13] - 联芸科技过去十二个月营业总收入119,804.05万元，EV/S为14.99x[13] - 选取的EV/S倍数为6.76x[21] - 企业价值（不含货币资金）流通基础为104002.62万元[21] - 付息负债为9443.66万元[21] - 流动性折扣率为30.6%，缺乏流动性折扣为28922.83万元[21] - 全部股东权益价值（不含货币资金）非流通基础为65636.13万元[21] - 控制权溢价率为18.1%，控制权溢价为11862.30万元[21] - 全部股东权益（不含货币资金）的市场价值为77498.43万元[21] - 货币资金为2588.20万元[21] - 归属母公司的所有者权益市场价值为80087.00万元[22] 估值假设 - 估值假设包括公开市场假设、交易假设、企业持续经营假设[25] - 假设国家法律法规及政策、宏观经济形势无重大变化[25] - 假设与公司相关的利率、汇率、赋税基准及税率等无重大变化[25] - 假设估值日期后经营管理团队尽职并保持现有经营管理模式[25] - 假设公司完全遵守法律法规，符合产业政策，无重大违规事项[25] - 假设估值日期后无不可抗力及不可预见因素造成重大不利影响[25] - 假设估值日期后公司采用的会计政策保持一致[30] - 假设估值日期后公司经营方式与目前保持一致[30] - 假设公司提供的基础资料和财务资料真实、准确、完整[30] 其他信息 - 公告日期为2026年1月27日，董事会成员包括执行董事、非执行董事和独立非执行董事[29]

认购事项调整 - 2026年1月25日公司与新认购方B订立认购补充协议，新认购方B认购8,563,000股股份[6,8] - 2026年1月25日公司与认购方C订立终止协议，终止其认购事项[7] - 认购股份数目调整为28,543,000股，认购方A和新认购方B分别认购19,980,000股和8,563,000股[9] 认购股份占比及面值 - 认购股份占公告日期已发行股份约4.44%，占扩大后已发行股份约4.25%[9] - 将予配发及发行的认购股份面值总额为2,854.3美元[9] 认购方情况 - 认购方A普通合伙人由武岳峰科创最终管理，有限合伙人分别持有约35.29%和64.71%有限合伙权益[10] - 公告日期，认购方A持有22,519,968股股份，占已发行股份约3.50%[11] - 公告日期，认购方A连同嘉兴信灿共持有26,010,245股股份，占已发行股份约4.05%[11] - 公告日期，新认购方B最终实际控制人戴思元持有22,105,500股股份，占已发行股份约3.44%[11] 认购款项 - 认购事项所得款项总额及净额分别约为5.3889亿港元及5.3813亿港元，净发行价约为每股18.85港元[14] - 认购所得款项净额的90%用于战略性并购及投资，10%用于公司一般营运资金[15] 股权结构变化 - 公告日期公司已发行股份总数为642,622,351股[17] - 单记章先生公告日期持股91,287,468股，占比14.21%，认购完成后占比13.60%[17] - 认购方A及嘉兴信燦公告日期持股26,010,245股，占比4.05%，认购完成后持股45,990,245股，占比6.85%[17] - 戴思元先生公告日期持股22,105,500股，占比3.44%，认购完成后持股30,668,500股，占比4.57%[17] - 其他公众股东公告日期持股503,219,138股，占比78.31%，认购完成后占比74.98%[17] - 认购完成后公司已发行股份总数为671,165,351股[17] - 认购完成后公司公众持股量不低于经认购事项扩大后已发行股份总数的25%[18] 认购事项风险 - 认购事项完成须待条件达成或豁免，未必会进行[19]

公司股份回购 - 黑芝麻智能于2026年1月19日执行股份回购，总耗资600.02万港元 [1] - 此次回购股份数量为27.12万股 [1] - 回购价格区间为每股22.02港元至22.22港元 [1]

公司股份回购 - 公司于2026年1月19日斥资600.02万港元进行股份回购 [1] - 此次回购股份数量为27.12万股 [1] - 每股回购价格区间为22.02港元至22.22港元 [1] 公司股份发行 - 于2026年1月19日，公司根据首次公开发售前股份计划发行了12万股股份 [1]

公司股份回购 - 公司于2026年1月19日斥资600.02万港元进行股份回购 [1] - 此次回购涉及27.12万股股份 [1] - 每股回购价格区间为22.02港元至22.22港元 [1] 公司股份发行 - 于同日，公司根据首次公开发售前股份计划发行了12万股股份 [1]

股份数据 - 2025年12月31日已发行股份（不含库存）640,914,832，库存股份0，总数640,914,832[3] - 2026年1月2日因股份奖励或期权发行新股25,800，占比0.004%，每股3.82港元[3] - 2026年1月5日因股份奖励或期权发行新股31,334，占比0.0049%，每股2.94港元[4] - 2026年1月19日购回股份271,200，占比0.0422%，每股22.125港元[5] - 2026年1月19日结束时，已发行股份（不含库存）642,333,172，库存271,200，总数642,604,372[5] 购回情况 - 2026年1月19日购回普通股271,200股，总价6,000,224港元[14] - 每股最高购回价22.22港元，最低22.02港元[14] - 购回授权决议2025年5月30日通过，可购回63,178,901股[14] - 按购回授权已购回271,200股，占决议通过日已发行股份（不含库存）0.0429%[14] 其他确认 - 各项股份发行或库存股份出售转让获董事会授权批准[7] - 已收取股份发行或库存股份出售转让全部款项[7] - 履行上市一切先决条件[10] - 履行证券上市买卖正式函件所有条件[10] - 各类证券各方面均相同[10] 时间相关 - 股份购回后新股发行或库存股份再出售转让暂止期截至2026年2月18日[14] - 普通决议案通过时已发行股份数目为631,789,019[15]

公司业务动态 - 黑芝麻智能与青岛中远海运数智科技签约，启动船用具身智能巡检机器人项目 [1] - 该项目聚焦远洋船舶复杂环境下的智能巡检需求 [1] - 项目将围绕具身智能机器人系统、端侧智能控制平台及感知与决策算法展开联合研发与探索 [1] 行业与市场趋势 - 项目合作方青岛中远海运数智科技为中远海运集团旗下全资子公司，表明合作方背景为大型国有航运集团 [1] - 合作项目涉及将具身智能技术应用于远洋船舶的智能巡检场景，显示人工智能技术正向特定垂直行业（航运）的复杂、专业化场景渗透 [1]