公司基本信息 - 公司注册资本为155,380.73万元[10] - 公司主营业务涵盖环保装备制造、环境综合治理和储能与双碳三大板块[91] - 公司所处行业属于“生态保护和环境治理业（N77）”[91] 业绩数据 - 2025年1 - 9月公司营业收入70943.11万元，净利润 - 7804.53万元[26] - 2025年1 - 9月公司经营活动产生的现金流量净额为 - 3955.60万元[29] - 2025年9月30日公司流动比率为0.46倍，速动比率为0.42倍[30] - 2025年9月30日公司合并资产负债率为92.86%，母公司资产负债率为73.64%[30] - 2025年1 - 9月研发费用占营业收入比例为4.69%[30] - 报告期各期，公司营业收入分别为135451.4万元、73179.36万元、105111.62万元和70943.11万元，归属母公司所有者净利润分别为 - 55213.65万元、 - 98974.11万元、 - 30226.2万元和 - 5688.89万元[49] - 报告期各期末，公司归属母公司所有者的净资产分别为122823.93万元、27885.92万元、9123.93万元和3398.18万元[50] - 报告期各期末，公司资产负债率分别为85.93%、90.21%、92.07%和92.86%[53] - 报告期各期，公司经营活动产生的现金流量净额分别为 - 38922.33万元、3470.94万元、15458.05万元和 - 3955.6万元[54] 用户数据 - 截至报告期末，公司运营污水处理公司8个，污水处理水厂45座，2024年全年实际处理污水总量超6,000万吨[19] - 公司碳资产开发业务累计签约林业碳汇面积近3000万亩，预估具备开发价值面积超200万亩[21] - 公司猪场畜禽粪污甲烷减排项目覆盖85.98万头生猪[22] - 公司碳交易业务与国内外大型机构累计签订超200万吨指标交易量[22] 未来展望 - 本次向特定对象发行股票价格为2.07元/股，不低于定价基准日前二十个交易日股票交易均价的80%[69] - 本次拟向特定对象发行股票数量不超过240,000,000股，不超过发行前公司总股本的30%[72] - 按发行价格2.07元/股计算，拟募集资金规模不超过49,680万元，扣除发行费用后用于补充流动资金及偿还借款[73] - 发行对象认购的股份自发行结束之日起18个月内不得转让[74] - 本次向特定对象发行决议自公司股东大会审议通过之日起12个月内有效[77] 新产品和新技术研发 - 压滤机可将污泥含水率从95%降至60%以下[15] 市场扩张和并购 无 其他新策略 - 本次向特定对象发行A股方案于2025年5月12日经公司第六届董事会第四次会议审议通过[90] - 本次向特定对象发行A股方案于2025年5月16日经宁波兴奉国业股权投资有限公司批准[90] - 本次向特定对象发行A股方案于2025年5月29日经公司2025年第三次临时股东大会审议通过[90] 风险提示 - 公司面临原材料价格波动、市场竞争加剧、宏观经济波动、政策等风险[34][35][36][38] - 公司环保装备制造销售收入存在持续下滑、工程项目结算审减等经营风险[39][40] - 本次发行存在无法彻底改善公司经营状况的风险，公司面临多业务板块管理风险[41][43] 其他信息 - 发行人子公司浙江疏浚拥有疏浚机械设备100余台（套），年施工能力3,000万立方，累计清淤14,500万立方[19] - 截至2025年9月30日，公司主要应收款项净额合计为139308.04万元，占总资产比例为14.71%[51] - 截至2025年9月30日，公司合同资产净额为596201.88万元，占总资产比例为62.94%[52] - 截至2025年12月31日，转贷产生的借款未偿还余额为58400万元[47] - 截至2025年12月31日，11名投资者请求金额合计8762.90万元，占全部投资者请求金额的77.50%[61] - 11名投资者因公司虚假陈述导致的投资差额损失金额合计170.62万元，占其请求金额的比例为1.95%[61] - 约280名投资者合计请求金额为1.13亿元时，预估投资差额损失金额为219.52万元[61] - 甬兴证券指定李质琦、张寅担任本次发行的保荐代表人[78] - 本次证券发行项目协办人为应怀涵[80] - 保荐机构将在本次发行结束当年的剩余时间及之后2个完整会计年度内对发行人进行持续督导[95] - 保荐机构认为兴源环境科技股份有限公司申请本次向特定对象发行的股票上市符合相关规定，具备在深交所创业板上市条件[96] - 保荐机构同意推荐兴源环境科技股份有限公司本次向特定对象发行的股票在深交所上市交易，并承担相关保荐责任[96] - 公司主营业务和本次募投项目符合国家产业政策及发展规划，不存在需取得主管部门意见的情形[91] - 报告期内环保装备制造业务占各期主营业务收入比重分别为49.57%、66.95%、44.74%和46.51%[34] - 报告期各期环保装备制造业务收入分别为66026.05万元、47439.11万元、45008.33万元和32575.94万元[39] - 报告期内公司工程业务收入调减金额合计为55415.19万元[40] - 截至报告期末，公司受限资产金额合计567290.15万元，占总资产59.89%；货币资金余额46233.12万元，被冻结资金总额7483.97万元，占比16.19%[55] - 截至2025年9月30日，公司商誉账面价值为5775.83万元[57] - 报告期末，公司存货账面价值为22247.91万元[58]