发行方案 - 向特定对象发行A股股票方案已获多会议审议通过，尚需深交所审核及中国证监会注册[6] - 发行对象不超过35名符合规定的特定投资者，以现金认购[6] - 发行股票数量不超过发行前总股本30%，按2025年12月31日总股本测算不超23,323.25万股[7] - 发行价格通过竞价确定，定价基准日为发行期首日，不低于定价基准日前20个交易日公司A股股票均价80%[8][9] - 募集资金总额不超过77,690.00万元，用于多个项目[9] - 发行对象认购股票自发行结束之日起六个月内不得转让[10] - 发行决议有效期为十二个月，自股东会审议通过之日起计算[43] 财务数据 - 截至2025年12月31日，公司总股本77,744.18万股，吴凯庭及其一致行动人合计控制42,883.41万股，占比55.16%[45] - 截至2025年9月30日，公司合并口径资产负债率为34.57%[121] - 报告期各期，公司营业收入中出口占比均在70%以上[124] - 报告期各期，公司向前五大客户的合计销售额占当期营业收入的比例分别为63.03%、48.52%、43.82%及37.91%[126] - 报告期各期末，公司应收账款余额分别为111,684.58万元、115,118.42万元、124,485.76万元及129,771.19万元[134] - 报告期各期末，公司存货余额分别为95,840.27万元、91,194.31万元、88,771.29万元及103,821.99万元[135] - 2022 - 2024年度及2024年中期权益分派分别向股东派发现金红利61,827.56万元、35,142.81万元、9,800.55万元、22,887.77万元[165][166][168] - 2025年度预计归属于上市公司股东的净利润为54,000.00 - 66,000.00万元，扣除非经常性损益后的净利润为22,000.00 - 26,000.00万元[184] 市场与行业 - 2023年全球智能控制器行业市场规模达1.89万亿美元，预计2024年达约1.98万亿美元，增速4.9%[19] - 2024年全球室内空气净化市场规模达206.9亿美元，预计以5.6%的年复合增长率增长至2032年[61] 发展战略 - 公司提出“大三角”发展战略，构建三地国际智造基地同步运营格局[18] - 公司计划围绕“阳光、空气和水”开展产品开发，优化产品结构[25] - 公司计划推动研发中心升级，深化新兴技术领域布局[27] 募投项目 - 马来西亚智造基地扩建项目总投资37,763.30万元，拟投入募集资金34,468.72万元[39][50] - 墨西哥智造基地建设项目总投资24,462.99万元，拟投入募集资金23,750.48万元[39][50] - 健康环境产品扩产项目总投资12,445.44万元，拟投入募集资金12,091.51万元[39][50] - 研发中心升级项目总投资15,305.28万元，拟投入募集资金7,379.29万元[39][50] - 三个项目建设期均为36个月[84][91][98] 风险提示 - 本次发行后公司每股收益短期内可能下降，原股东即期回报存在被摊薄风险[12] - 本次募投项目中马来西亚智造基地扩建项目实施主体马来盈塑未取得项目发改备案[141] - 本次募投项目中马来西亚智造基地扩建项目及健康环境产品扩产项目实施场地采用租赁方式，有经营场所不稳定风险[143] - 本次向特定对象发行股票需深交所审核通过并经中国证监会同意注册，审批存在不确定性[146] - 公司所处行业竞争为全球范围竞争，若对手降价抢占份额，公司面临业绩不利影响风险[129] 利润分配 - 公司每年以现金方式累计分配的利润应不少于该年实现的可供分配利润的20%[154] - 未来三年公司每年现金分红不少于当年可供分配利润20%[175] - 未来三年任意连续三年现金累计分配利润不少于三年年均可分配利润60%[175]