公司基本信息 - 公司成立于1998年4月23日，注册资本620,332,085元人民币[19] - 法定代表人是马晓，保荐人（主承销商）是华泰联合证券有限责任公司，法定代表人是江禹[44][45] 股权结构 - 截至2025年9月30日，有限售条件股份104,427,295股，占比16.83%；无限售条件股份515,904,790股，占比83.17%[20] - 境内自然人持股400,115,828股，占比64.50%；前十大股东合计持股193,320,328股，占比31.164%，马孝武持股84,298,440股，占比13.589%[1] - 马孝武及马晓合计直接持有公司9,866.84万股，占比15.91%；通过员工持股计划分别间接持有42.39万股及77.35万股，占比0.07%及0.12%[22][23] 可转债发行 - 2026年3月9日发行7,586,007张A股可转换公司债券，发行总额75,860.07万元[15] - 上市时间为2026年3月30日，存续期为2026年3月9日至2032年3月8日，转股期为2026年9月13日至2032年3月8日[9] - 原A股股东优先配售5,732,420张，占比75.57%；网上社会公众投资者认购1,824,820张，占比24.06%；主承销商包销28,767张，占比0.38%[37][41] - 发行费用合计1020万元，其中承销及保荐费用828.26万元[40] - 募集资金净额74,840.07万元，用于三个项目，总投资92,259.84万元[60][61] 财务数据 - 报告期内主营业务收入分别为122,000.87万元、148,603.94万元、175,028.64万元及119,516.31万元[30] - 2025年1 - 9月输变电设备业务收入113,232.77万元，占比94.74%；2024年度收入165,762.76万元，占比94.71%[31] - 2022 - 2025年9月各期末流动比率分别为2.84、3.33、3.09、3.37，速动比率分别为2.33、2.80、2.64、2.78[119] - 2022 - 2025年9月各期末合并资产负债率分别为35.40%、30.23%、31.55%、27.15%[119] - 2022 - 2024年度归属于母公司所有者的净利润分别为5796.84万元、17307.65万元和25210.39万元，近三年平均可分配利润为16104.96万元[122] - 2022 - 2025年1 - 9月经营活动产生的现金流量净额分别为22746.06万元、25294.19万元、34096.94万元及27741.06万元[123] 可转债条款 - 债券利率第一年0.2%、第二年0.4%、第三年0.6%、第四年1.0%、第五年1.5%、第六年2.0%[72] - 初始转股价格为11.01元/股[78] - 转股价格向下修正条件：任意连续三十个交易日中至少十五个交易日收盘价格低于当期转股价格的85%[83] - 到期赎回：期满后五个交易日内，按债券面值的110%（含最后一期利息）赎回未转股可转债[88] - 有条件赎回情形：转股期内，公司A股股票在任意连续三十个交易日中至少有十五个交易日的收盘价格不低于当期转股价格的130%（含130%）；未转股余额不足3000万元[89][90] - 附加回售：若募集资金运用与承诺相比出现重大变化被认定为改变用途，持有人有一次回售权利[94] - 有条件回售：最后两个计息年度，公司A股股票在任何连续三十个交易日的收盘价低于当期转股价格的70%时，持有人可回售[95]