公司运营设施情况 - 截至2022年9月30日，公司28家博彩设施中有27家开放运营，1家位于拉斯维加斯的物业因市场需求水平仍关闭[150] 公司整体财务数据关键指标变化 - 2022年第三季度总营收8.773亿美元，较上年同期增加3420万美元，增幅4.1%；前九个月总营收26.325亿美元，较上年同期增加1.425亿美元，增幅5.7%[167][168] - 2022年第三季度运营收入2.375亿美元，较上年同期增加1430万美元，增幅6.4%；前九个月运营收入7.336亿美元，较上年同期增加5040万美元，增幅7.4%[167][169][170] - 2022年第三季度净收入1.57亿美元，较上年同期增加1880万美元；前九个月净收入4.667亿美元，较上年同期增加1.126亿美元[167][172][173] - 2022年第三季度利息费用减少920万美元，原因是加权平均债务余额减少4.905亿美元；前九个月利息费用减少4810万美元，原因是加权平均债务余额减少7.06亿美元[172][173] - 2022年前九个月运营收入受1280万美元资产处置收益、1260万美元飓风劳拉保险收益影响，同时受560万美元商标非现金减值费用抵消；2021年前九个月运营收入受1070万美元非经常性员工奖金不利影响[170] - 2022年第三季度和前九个月所得税拨备分别增加630万美元和3170万美元，因公司运营业绩改善[172][173] - 2022年前三季度调整后EBITDAR较去年同期减少1750万美元，主要因博彩收入下降；第三季度较去年同期增加810万美元，主要因Sky River赌场管理费收入[193] - 2022年和2021年第三季度销售、一般和行政费用占收入的比例分别为10.6%和10.8%，前九个月分别为10.7%和10.9%[195] - 2022年和2021年第三季度主租赁租金费用占收入的比例均为3.1%，前九个月分别为3.0%和3.1%[196] - 2022年和2021年第三季度维护和公用事业费用占收入的比例分别为4.6%和4.3%，前九个月分别为4.1%和3.8%[198] - 2022年和2021年前三季度及第三季度折旧和摊销费用占收入的比例分别为7.4%和8.0%[199] - 2022年第三季度利息费用较去年同期减少1080万美元，降幅24.1%；前九个月减少4960万美元，降幅31.7%[206][207] - 2022年和2021年前九个月有效税率分别为22.6%和22.8%[211] - 截至2022年9月30日和2021年12月31日，公司现金及现金等价物余额分别为2.523亿美元和3.446亿美元[213] - 2022年和2021年前九个月，公司经营活动产生的现金流量分别为7.28亿美元和7.777亿美元[216] - 2022年和2021年前九个月，公司投资活动净现金流出分别为1.511亿美元和8920万美元[217] - 2022年9月30日止九个月，融资活动净现金流出主要源于股份回购、赎回8.625%优先票据等；2021年同期主要源于赎回6.375%和6.000%优先票据等[219] - 截至2022年9月30日，长期债务未偿本金余额为29.101亿美元，较2021年12月31日的30.694亿美元减少1.593亿美元[222] - 截至2022年9月30日，信贷安排下未偿本金总额为10.094亿美元，2021年12月31日为8.679亿美元；信贷安排下剩余合同可用额度为12.848亿美元[226] - 2022年9月30日，信贷安排下未偿借款的综合利率为4.2%，2021年12月31日为2.3%[227] 公司债务与融资情况 - 2021年11月和2022年6月分别赎回3亿美元8.625% 2025年到期高级票据，2021年6月赎回7.5亿美元6.375% 2026年到期高级票据和7亿美元6.000% 2026年到期高级票据，并发行9亿美元4.750% 2031年到期高级票据[172][173] - 2022年3月2日，公司签订信贷协议，包括14.5亿美元高级有担保循环信贷安排和8.8亿美元高级有担保定期A贷款[224] - 2022年6月1日，公司赎回3亿美元8.625%优先票据，赎回价格为104.313%加应计未付利息[228] 公司战略与规划 - 公司战略包括加强资产负债表、高效运营、评估收购机会和维护品牌[159][160][162][163][164] - 公司预计年度物业翻新和维护现金资本需求约为2.25 - 2.45亿美元，到2023年底相关项目预计额外支出1.2亿美元[242][244] - 公司预计信贷协议和经营活动现金流足以满足未来十二个月的预计运营和维护资本支出[252] - 公司打算寻求适合业务、为股东带来稳定回报且价格合适的扩张机会，包括收购[252] - 公司认为利润率提高将是未来利润增长的驱动力[254] 公司业务评估指标 - 公司使用博彩收入、餐饮收入和客房收入等关键绩效指标评估物业运营情况[165][166] 各业务线数据关键指标变化 - 博彩业务 - 2022年和2021年截至9月30日的三个月，博彩业务分别占公司收入的76%和80%；九个月分别占77%和81%[174] - 2022年截至9月30日的三个月，博彩收入减少630万美元，降幅0.9%；九个月博彩收入与上年同期持平[175] 各业务线数据关键指标变化 - 食品与饮料业务 - 2022年截至9月30日的三个月，食品与饮料收入增加670万美元，增幅11.0%；九个月增加3920万美元，增幅24.1%[177] 各业务线数据关键指标变化 - 客房业务 - 2022年截至9月30日的三个月，客房收入增加240万美元，增幅5.3%；九个月增加2960万美元，增幅27.1%[178][180] 各业务线数据关键指标变化 - 其他业务 - 2022年截至9月30日的三个月和九个月，其他收入分别增加3140万美元（增幅49.5%）和7250万美元（增幅36.5%）[181] 各市场数据关键指标变化 - 拉斯维加斯本地市场 - 2022年截至9月30日的三个月，拉斯维加斯本地市场总收入减少550万美元，降幅2.4%；九个月增加4000万美元，增幅6.2%[185] - 2022年截至9月30日的三个月，拉斯维加斯本地市场调整后息税折旧摊销租金前利润（Adjusted EBITDAR）减少1360万美元；九个月增加620万美元[187] 各市场数据关键指标变化 - 拉斯维加斯市中心市场 - 2022年截至9月30日的三个月和九个月，拉斯维加斯市中心市场总收入分别增加740万美元（增幅17.5%）和5050万美元（增幅49.4%）[189] - 2022年截至9月30日的三个月和九个月，拉斯维加斯市中心市场Adjusted EBITDAR分别增加450万美元和2710万美元[190] 各市场数据关键指标变化 - 中西部与南部市场 - 2022年截至9月30日的三个月和九个月，中西部与南部市场总收入分别增加3230万美元和5190万美元[191][192] 公司股份与股息情况 - 2021年10月21日，董事会授权3亿美元股份回购计划；2022年6月1日，授权增加5亿美元；截至2022年9月30日，可额外回购3.458亿美元普通股[236] - 2022年2月3日，公司宣布董事会授权恢复现金股息计划，2022年各季度每股股息均为0.15美元[238][239] 公司收购情况 - 2022年11月1日，公司完成以1.701亿美元净现金收购Pala Interactive及其子公司[241] 市场利率情况 - 2022年3月至9月，美联储将联邦基金利率提高了300个基点[256] 公司利率风险情况 - 截至2022年9月30日，公司长期可变利率借款约占长期债务总额的34.7%[257] - 基于2022年9月30日的债务水平，利率变动100个基点将使公司可变利率借款的年度利息成本变动约1010万美元[257] - 公司认为自2022年2月28日向美国证券交易委员会提交的截至2021年12月31日的年度报告以来，市场风险敞口没有其他重大变化[257] 公司内部控制与诉讼情况 - 公司首席执行官和首席财务官认为本季度报告期结束时，公司的披露控制和程序有效[259] - 公司最近一个财季内，财务报告内部控制没有发生重大影响或可能重大影响的变化[260] - 公司认为所有未决诉讼索赔若不利判决，不会对业务、财务状况或经营成果产生重大不利影响[254][262]