公司战略与业务规划 - 公司计划在2022年将软件、融资和创新业务独立运营[16] - 公司战略包括优化运营、驱动营收、重振创新引擎、关注现金流和增加资本回报[17] - 公司计划设立2.5亿美元的企业风险投资基金，预计在未来五年内部署资金[21] 成本节省项目 - 截至2020年12月31日的30个月内，Project Own It项目实现约14亿美元的总节省，2020年产生4.5亿美元，计划2021年节省3.75亿美元[19] 公司业务结构 - 公司业务有一个运营和报告部门，即印刷技术及相关解决方案的设计、开发和销售[25] - 公司业务涵盖工作场所解决方案、图形通信和生产解决方案以及施乐服务三个主要领域[26] 公司收入与支出特征 - 公司约80%的收入来自售后收入，年资本支出低于收入的2%[23] - 约40%的收入来自美国以外的客户[29] 股东回报承诺 - 公司承诺通过股息和股票回购将至少50%的自由现金流返还给股东[23] 公司收购情况 - 2020年公司完成英国的三笔本地经销商和合作伙伴收购以及加拿大的一笔收购[24] - 2020年公司收购CareAR，以增强软件解决方案组合[24] - 2020年公司收购小型SaaS解决方案提供商CareAR花费900万美元[280] - 2019年11月公司完成与富士胶片控股公司的一系列交易，出售间接持有的富士施乐25%股权和施乐国际合作伙伴51%合伙权益[282] - 2020年业务收购总计1.94亿美元，包括英国三笔共1.72亿美元和加拿大一笔约2200万美元的收购，还收购了CareAR花费900万美元[325] - 2019年业务收购总计3800万美元，收购贡献2020年约2100万美元和2019年约1800万美元收入[328][329] 公司专利情况 - 2020年公司及其子公司获323项美国实用和设计专利，与富士施乐合计获831项，截至2020年底持有约8587项[30] 公司员工情况 - 截至2020年12月31日有员工约24700人，较2019年底减少约2300人（8.5%）[31] - 约20%的员工由工会或类似组织代表，其中约90%位于美国以外[31] - 截至2020年12月31日，约25%的员工为女性，30%的美国员工自我认定为多元化群体[31] - 到2020年7月，约50%的活跃员工安全返回工作场所[34] - 公司要求招聘专业岗位时，每三名最终候选人中至少有一名是多元化人才[38] - 公司提供涵盖多种补偿、福利和工作生活计划的全面总奖励计划[40] - 短期激励计划包括管理激励计划、销售补偿计划和利润分享计划[40] - 长期激励采用基于股权的计划，以加强领导和关键人才与股东的一致性[40] 公司环保与社会责任 - 98%的客户在产品生命周期结束时退回的耗材和消耗品未进入垃圾填埋场[43] - 打印再造林计划抵消了超过10亿页的打印量[43] - 新推出的符合条件的施乐产品100%满足电子电器产品环境评估工具和美国环保署能源之星生态标签要求[43] - 公司运营的温室气体排放量较2016年基准减少35%，目标是到2030年减少60%[43] - 美国员工的全球可记录伤害率下降2.5%[44] - 缺勤率下降23.2%[44] - 与小型一级、少数族裔、女性或退伍军人拥有的企业供应商的支出占总支出的13%[44] 公司特许权使用情况 - 富士施乐终止技术协议后，将预付1亿美元固定特许权使用费以继续使用施乐品牌商标两年[48] 公司金融资产与债务情况 - 截至2020年12月31日，公司约有32亿美元的应收融资款和2.96亿美元的经营租赁设备净额，总金融资产约35亿美元[50] - 公司约44亿美元债务中的30亿美元分配给融资业务，维持债务与股权7:1的杠杆比率[50] 公司面临的风险与挑战 - 新冠疫情自2020年3月被世卫组织宣布为大流行后，持续影响公司运营和财务表现，影响程度和持续时间不确定[58] - 公司面临市场趋势变化、竞争加剧、成本控制等挑战，若无法应对，业务和运营结果可能受不利影响[59] - 公司业务模式变革可能影响吸引和留住关键人才，新冠疫情导致的经济不确定性和办公室关闭也会产生不利影响[60] - 公司大量收入来自美国以外业务，新冠疫情影响全球经济和外汇汇率，公司使用货币衍生品合约对冲风险但无法完全消除[62] - 新的贸易保护措施如关税、进出口限制等可能增加产品成本，影响公司财务表现[63] - 公司全球运营，税收法律变化可能增加税收成本和有效税率，影响财务状况和运营结果[64] - 公司新产品和技术开发复杂不确定，若无法满足客户需求或保护知识产权，可能导致市场份额和收入下降[64][65] - 公司部分收入来自政府合同，政府有权变更或终止合同，审计和调查发现问题可能导致处罚和声誉受损[65] - 公司面临激烈竞争，需在技术、价格等方面保持竞争力，新冠疫情可能影响公司竞争力[65][66] - 公司盈利能力取决于产品和服务定价及成本控制能力[66] - 公司持续审查运营以降低成本结构，包括减少员工数量、退出某些业务等[67] - 公司开展重组行动，如Project Own It，但可能无法获得预期成本节省和效益[67] - 公司将部分业务离岸外包和外包给第三方，可能面临服务质量下降和地缘政治不确定性[68] - 公司受美国和外国有关个人身份信息法律约束，违规可能面临法律诉讼和负面影响[68] - 公司面临安全系统漏洞、网络攻击和服务中断风险，可能导致责任、诉讼和声誉受损[68] - 公司将大部分制造业务外包给第三方，面临供应中断、成本增加和产品质量下降风险[70] - 公司需成功管理印刷环境和市场变化，否则可能影响收入增长和市场份额[71] - 公司客户融资活动的长期可行性和盈利能力取决于信贷市场借款能力和成本[73] - 公司大量债务可能增加经济和行业风险，限制融资能力和业务灵活性[74] - 公司财务状况和经营成果可能受员工福利相关资金影响[75] 公司养老金与福利计划情况 - 2020年12月31日，公司养老金和退休人员健康福利计划的预计福利义务超过计划资产价值约9亿美元[76] 公司信贷安排情况 - 公司有18亿美元的信贷安排，2020年12月31日完全遵守其契约和其他条款，该安排于2022年到期[77] 公司外币汇率影响情况 - 假设2020年12月31日外币汇率有10%的升值或贬值，美元对所有货币10%的升值或贬值将对公司权益的累计折算调整部分产生约3.15亿美元的影响[230] - 2020年12月31日，公司在外国子公司和附属公司的净投资额约为32亿美元[230] 公司债务利率情况 - 2020年、2019年和2018年，公司总债务的综合平均利率分别约为4.8%、4.9%和4.6%[231] - 截至2020年12月31日，公司总债务44亿美元中，7.64亿美元的有担保借款为可变利率[231] - 其中2.65亿美元的可变利率基于伦敦银行同业拆借利率加利差，其余4.99亿美元基于金融机构的资金成本加利差[231] - 2020年12月31日，市场利率10%的变化将使公司固定利率金融工具的公允价值变化约7900万美元[231] 公司会计处理方式变化 - 公司在2019年改变了租赁会计处理方式，在2018年改变了与客户合同收入的会计处理方式[235] - 公司在2019年改变了租赁会计处理方式，在2018年改变了客户合同收入会计处理方式[246] 公司财务报表审计情况 - 审计机构认为公司2020年和2019年12月31日的合并财务报表在所有重大方面公允反映了财务状况[234] - 审计师认为公司2020年和2019年12月31日的合并财务报表在所有重大方面公允反映了公司财务状况[245] - 审计师认为公司截至2020年12月31日在所有重大方面保持了有效的财务报告内部控制[245] - 公司管理层负责合并财务报表、维护有效的财务报告内部控制及评估其有效性[247] - 审计师依据美国公众公司会计监督委员会（PCAOB）的标准进行审计[247] 公司商誉情况 - 截至2020年12月31日，公司为其单一报告单位记录的商誉达40.71亿美元（部分文档记录为40.68亿美元）[241][252] - 2020年第二季度，公司确定存在触发事件，需对商誉进行临时定量评估，评估后认为商誉未减值[242] - 2020年第四季度，公司完成年度定量审查后，认为商誉未减值[242] - 2020年第二季度和第四季度，公司管理层完成商誉减值审查，结论是商誉未减值[253] - 2020年第二和第四季度对商誉进行定量减值测试，结论均为未减值[310] 公司财务数据关键指标变化 - 2020年公司总营收70.22亿美元，2019年为90.66亿美元，2018年为96.62亿美元[261] - 2020年公司总成本和费用67.70亿美元，2019年为82.44亿美元，2018年为91.13亿美元[261] - 2020年公司持续经营业务收入1.92亿美元，2019年为6.51亿美元，2018年为3.10亿美元[261] - 2020年公司净收入1.92亿美元，2019年为13.61亿美元，2018年为3.74亿美元[261][262] - 2020年归属于施乐控股的净收入1.92亿美元，2019年为13.53亿美元，2018年为3.61亿美元[261][262] - 2020年基本每股收益持续经营业务为0.85美元，2019年为2.86美元，2018年为1.17美元[261] - 2020年摊薄每股收益持续经营业务为0.84美元，2019年为2.78美元，2018年为1.16美元[261] - 2020年其他综合收益净额归属于施乐控股为3.14亿美元，2019年为0.46亿美元，2018年为1.83亿美元[262] - 2020年综合收益净额归属于施乐控股为5.06亿美元，2019年为13.99亿美元，2018年为5.44亿美元[262] - 2020年末现金及现金等价物为26.25亿美元，较2019年末的27.4亿美元有所下降[264] - 2020年末应收账款（净额）为8.83亿美元，较2019年末的12.36亿美元减少[264] - 2020年净收入为1.92亿美元，远低于2019年的13.61亿美元[267] - 2020年经营活动提供的持续经营业务净现金为5.48亿美元，低于2019年的12.44亿美元[267] - 2020年投资活动使用的持续经营业务净现金为2.46亿美元，高于2019年的0.85亿美元[267] - 2020年融资活动使用的净现金为4.16亿美元，低于2019年的18.34亿美元[267] - 2020年末总负债为89.31亿美元，较2019年末的92.39亿美元有所减少[264] - 2020年末股东权益为55.96亿美元，与2019年末的55.94亿美元基本持平[264] - 2020年发行的普通股数量为198,386千股，低于2019年的214,621千股[264] - 2020年末库存为8.43亿美元，高于2019年末的6.94亿美元[264] - 2017 - 2020年公司股东权益分别为5256百万美元、5005百万美元、5587百万美元、5592百万美元[268] - 2018 - 2020年综合收入净额分别为544百万美元、1399百万美元、506百万美元[268] - 2018 - 2020年普通股现金股息分别为251百万美元、226百万美元、209百万美元[268] - 2018 - 2020年优先股现金股息均为14百万美元[268] - 2018 - 2020年支付收购库存股费用分别为700百万美元、600百万美元、300百万美元[268] - 2018 - 2020年总营收分别为9662百万美元、9066百万美元、7022百万美元[269] - 2018 - 2020年总成本和费用分别为9113百万美元、8244百万美元、6769百万美元[269] - 2018 - 2020年净收入分别为374百万美元、1361百万美元、193百万美元[269][270] - 2018 - 2020年归属于施乐的其他综合收入净额分别为183百万美元、46百万美元、314百万美元[270] - 2018 - 2020年综合收入净额分别为557百万美元、1407百万美元、507百万美元[270] - 2020年末现金及现金等价物为26.25亿美元，较2019年末的27.4亿美元有所下降[272] - 2020年末应收账款（净额）为8.83亿美元，较2019年末的12.36亿美元减少[272] - 2020年末存货为8.43亿美元，较2019年末的6.94亿美元增加[272] - 2020年末总资产为147.3亿美元，较2019年末的150.47亿美元略有下降[272] - 2020年末总负债为73.45亿美元，较2019年末的91.73亿美元减少[272] - 2020年持续经营业务经营活动提供的净现金为5.48亿美元，较2019年的12.44亿美元减少[275] - 2020年投资活动使用的净现金为2.37亿美元，较2019年的21.48亿美元减少[275] - 2