门店分布 - 截至2021年5月8日,公司在美国运营5975家门店,在墨西哥运营635家门店,在巴西运营47家门店[70] 疫情相关费用 - 2021财年公司产生约4600万美元疫情相关费用,上年同期约为7500万美元[73] 业绩增长情况 - 2021年5月8日止季度净销售额同比增长31.4%,运营利润增长63.4%至8.035亿美元,净利润增长73.9%至5.962亿美元[76] - 2021年5月8日止12周净销售额增加8.717亿美元至36.51亿美元,同比增长31.4%,总汽车零部件销售额增长31.8%[82] - 2021年5月8日止36周净销售额增加16.3亿美元至97.16亿美元,同比增长20.2%,总汽车零部件销售额增长20.4%[85] 毛利润与毛利率 - 2021年5月8日止12周毛利润为19.15亿美元,销售毛利率为52.4%,上年同期为53.6%[82] - 2021年5月8日止36周毛利润为51.5亿美元,销售毛利率为53.0%,上年同期为53.9%[86] 净利息费用与借款利率 - 2021年5月8日止12周净利息费用为4500万美元,上年同期为4750万美元,加权平均借款利率为3.3%,上年同期为3.4%[83] - 2021年5月8日止36周净利息费用为1.372亿美元,上年同期为1.355亿美元,加权平均借款利率为3.3%,上年同期为3.2%[89] 现金流情况 - 2021年5月8日止36周经营活动产生的净现金流为22.3亿美元,上年同期为13.03亿美元[91] - 2021年截至5月8日的36周,投资活动使用的净现金流为3.587亿美元,上年同期为2.479亿美元;资本支出为3.757亿美元,上年同期为2.739亿美元;分别净开设108家和73家新店[92] - 2021年截至5月8日的36周,融资活动使用的净现金流为26.51亿美元,上年同期为7.122亿美元;偿还2.5亿美元2.500%优先票据;股票回购为24.78亿美元,上年同期为9.309亿美元[93] 业务投资计划 - 2021财年公司预计增加业务投资,主要因2020财年第三和第四季度资本支出延迟[94] 应付账款与库存 - 2021年5月8日应付账款占总库存的百分比为123.9%,上年同期为108.2%,主要因有利的供应商条款和更高的库存周转率[97] 投资资本回报率 - 截至2021年5月8日的过去四个季度,调整后的税后投资资本回报率为40.2%,上年同期为34.0%[99] - 截至2021年5月8日的四个季度,调整后的税后ROIC为40.2%[117] 债务情况 - 2021年3月15日,公司偿还2.5亿美元2.500%优先票据;截至5月8日,5亿美元3.700%优先票据归类为长期债务;20亿美元循环信贷协议下可用额度为19.98亿美元[100] - 截至2021年5月8日,调整后的债务与息税折旧摊销租金和股份支付费用前利润比率为2.0:1,上年同期为2.6:1[108] - 截至2021年5月8日,公司债务为5267896千美元[120] - 截至2020年5月9日的四个季度,调整后的债务为7617312千美元,调整后的债务与EBITDAR比率为2.6[121] - 截至2021年5月8日,公司债务公允价值估计为47.58亿美元,2020年8月29日为60.81亿美元[128] - 2021年5月8日和2020年8月29日,债务公允价值分别比账面价值少5.095亿美元和多5.675亿美元[128] - 2021年5月8日,公司无未偿还的可变利率债务[128] - 截至2021年5月8日,公司未偿还固定利率债务为52.68亿美元,扣除未摊销债务发行成本3210万美元;2020年8月29日为55.13亿美元,扣除未摊销债务发行成本3660万美元[128] - 2021年5月8日,利率每上升1个百分点,公司固定利率债务公允价值将增加6.245亿美元[128] 股票回购 - 1998年1月1日至2021年5月8日,公司共回购1.497亿股普通股,总成本248.32亿美元;截至5月8日,董事会授权回购剩余额度为13.18亿美元[109] - 2021年5月8日后,公司回购119,391股普通股,总成本1.748亿美元[111] 备用信用证与担保债券承诺 - 2021年5月8日,公司备用信用证承诺总额为1.635亿美元,上年8月29日为2.469亿美元;担保债券承诺总额为4190万美元,上年8月29日为5670万美元[111] 净收入与调整后指标 - 截至2021年5月8日的四个季度,公司净收入为2125000千美元[117][120] - 截至2021年5月8日的四个季度,调整后的EBITDAR为3711775千美元[120] 有效税率与租金费用 - 截至2021年5月8日和2020年5月9日的四个季度,有效税率分别为21.8%和21.5%[124] - 截至2021年5月8日的四个季度,租金费用为339193千美元[124] - 截至2020年5月9日的四个季度,租金费用为335794千美元[124] 财年周期 - 2019财年8月31日结束的财年包含53周,其他财年基于52周[123] 会计政策与内部控制 - 自2020年8月29日年度报告提交以来,公司关键会计政策无重大变化[126] - 截至2021年5月8日,公司披露控制和程序有效[129] - 截至2021年5月8日的季度内,公司财务报告内部控制无重大变化[130] 法律诉讼进展 - 截至文件提交日,2020财年年度报告中披露的法律诉讼无重大进展[131]
AutoZone(AZO) - 2021 Q3 - Quarterly Report