财务数据关键指标变化 - 2022、2021和2020财年公司收入分别为8.624亿美元、6.085亿美元和4.276亿美元，同比增长42% [20] - 2022、2021和2020财年公司净亏损分别为2.038亿美元、1.294亿美元和1.672亿美元 [20] - 2022和2021财年公司经营活动提供的净现金分别为570万美元和2250万美元，2020财年经营活动使用现金3060万美元 [20] - 2022和2021财年公司研发费用分别为2.738亿美元和1.992亿美元 [37] - 公司在2020 - 2022财年分别净亏损1.672亿美元、1.294亿美元和2.038亿美元，截至2022年4月30日累计亏损8.172亿美元[100] - 公司预计未来运营费用将大幅增加[100] - 截至2022年4月30日，公司荷兰、美国（联邦和州）和英国的净运营亏损结转额分别为7.584亿美元、10.025亿美元、6.518亿美元和6750万美元[182] - 截至2022年4月30日，公司有5.75亿美元的高级票据未偿还[212] 各业务线收入占比变化 - 2022、2021和2020财年订阅收入分别占总收入的93%、93%和92% [20] - 2022、2021和2020财年美国以外收入分别占总收入的44%、45%和43% [20] - 2020 - 2022财年，Elastic Cloud分别贡献公司总收入的22%、27%和35%[103] - 订阅收入占公司总收入的绝大部分，2022年、2021年和2020年分别为93%、93%和92%[132] - 公司预计收入组合会随时间变化，Elastic Cloud收入占比将增加，这可能影响毛利率和经营业绩[160] 客户数量变化 - 截至2022年4月30日，公司客户超18600个，2021年和2020年同期分别超15000个和11300个[20][35] - 公司客户总数从2017年4月30日的超2800个增长至2022年4月30日的超18600个[99] 公司发展战略 - 公司计划扩大Elastic Cloud地理覆盖范围并增加其采用率 [31] - 公司将继续投资研发以扩展产品至新用例、行业、地区和客户 [33] - 公司将继续选择性地进行战略收购以推动产品和市场扩张 [33] 公司服务与合作 - 公司支持团队分布在超25个国家，全年365天、每天24小时多语言提供服务[46] - 社区通过Elastic文档共享超90个Beats，更多可从GitHub等平台获取[54] - 公司为Logstash开发并支持超80个常见集成插件，社区有数百个插件[54] - 公司与亚马逊、谷歌和微软等主要云提供商合作推广产品[42] - 公司提供咨询和培训服务，帮助客户加速软件应用成功[44] 公司销售与市场策略 - 公司销售团队主要按地域、其次按客户细分组织[39] - 公司多数新客户使用Elastic Cloud，部分客户初始支出有限但后续支出可显著增长[39] - 公司用户可免费试用Elastic Cloud或直接下载软件使用全套功能[39] - 公司通过低接触和高接触活动提高用户参与度和付费订阅[39] - 公司通过客户成功团队与客户保持持续互动，确保满意度和扩大技术使用[39] 公司人力资源与文化 - 截至2022年4月30日，公司拥有2978名员工，分布在全球40多个国家，超30%的员工为女性和非二元性别人士[70] - 2022财年，公司被职场评价网站Fairygodboss评为最佳女性科技公司第一名，并在另外两个类别中被评为女性最佳工作场所之一[75] - 公司为美国员工提供401k计划，最高匹配6%的合格收入，在其他国家也有类似的竞争计划[81] - 公司为新父母提供16周的带薪休假[81] - 公司员工每年有40小时的志愿时间[81] - 公司的人力资本管理重点包括吸引、留住人才，维护公司文化，促进多元化、公平和包容等[70] - 公司在COVID - 19疫情期间为员工提供家庭办公设备报销、特定学习机会等支持[82] 公司竞争情况 - 公司的市场竞争激烈，主要竞争对手包括Solr、Lucidworks Fusion、Splunk、New Relic等[64] - 公司面临来自成熟和新兴竞争对手的竞争，部分竞争对手资源更丰富、品牌知名度更高、客户基础更大[104][106] 公司法律与合规 - 公司业务收集、存储和处理个人数据，受多种隐私、数据保护和信息安全法规约束[111] - 欧盟GDPR于2018年5月25日全面生效，行政罚款最高可达2000万欧元或集团年度全球营业额的4%，以较高者为准[111] - 英国实施的立法对违规行为的处罚最高可达1750万英镑或集团年度全球营业额的4%，以较高者为准[111] - 2020年7月16日欧盟法院在Schrems II裁决中对依赖标准合同条款的公司施加额外义务[114] - 2021年6月4日欧盟委员会发布新的标准合同条款，2022年2月2日英国信息专员办公室发布新的标准合同条款[114] - 公司遵守数据保护法律框架已产生大量费用，未来可能需对业务运营做出重大改变[114] 公司面临的风险 - 公司面临无法适当管理未来增长、无法持续盈利、Elastic Cloud产品无法成功推广等风险[91] - 搜索技术市场变化迅速，公司过去发布新产品、部署选项和产品增强功能有延迟，未来可能再次出现[108] - 公司企业搜索、可观测性和安全解决方案等产品市场在演变，难以预测客户采用、续约、市场规模和增长等情况[110] - 新冠疫情影响公司业务，其持续时间、严重程度等不确定因素使公司难以预测运营结果，还可能影响销售、营销、国际扩张等方面[116] - 公司按当地指南逐步恢复正常运营，疫情期间业务调整可能导致效率低下、成本增加，恢复线下活动也可能面临挑战和成本[116] - 公司运营结果可能季度波动，受吸引和保留客户能力、市场增长、运营费用等多种因素影响[118] - 公司未来成功依赖向新客户销售订阅、向现有客户销售更多订阅及扩大其订阅价值，否则收入和运营结果将受影响[121] - 公司预计大部分收入来自现有订阅续订，客户续订率可能因产品满意度、技术集成能力等因素下降或波动[122] - 2021年2月公司将Elasticsearch和Kibana改为双重许可，可能影响开发者采用，分叉版本软件竞争也可能降低其采用率[123][125] - 若Elastic License或SSPL不可执行，他人可能使用公司软件竞争，损害公司利益[126] - 公司开源和源可用许可使竞争对手易进入市场，可能降低产品需求、带来定价压力[127] - 公司运营结果波动可能导致无法满足投资者或分析师预期，使股价下跌并面临诉讼[120] - 公司虽制定缓解疫情负面影响的计划，但效果可能不佳，长期经济衰退会限制缓解措施的有效性[116] - 公司销售和营销能力的发展和扩张对业务至关重要，若无法有效开展，业务将受不利影响[128] - 公司客户支持质量对增加产品销售至关重要，若支持服务不佳，业务、声誉和运营结果将受负面影响[131] - 公司基于消费的安排缺乏足够历史数据，难以准确预测客户采用或续订率以及对收入和运营结果的影响[133] - 公司软件若出现缺陷、安全漏洞等问题，可能导致收入损失、声誉受损和承担责任[134] - 公司软件的不正确实施或使用，或客户未及时更新软件，可能导致客户不满并影响业务[137] - 第三方对公司开源软件的不当实施可能损害公司声誉和业务[138] - 公司依赖传统搜索引擎引流，网站排名不佳可能导致流量下降和业务受损[139] - 公司安全措施若被破坏，可能导致软件被认为不安全，客户减少使用并承担重大责任[140] - 公司依赖第三方存储和处理数据，第三方的安全问题可能影响公司和客户数据安全[142] - 公司销售周期可长达一年以上，且受疫情影响可能更长、更不可预测，大交易的损失或延迟会影响现金流和经营业绩[147][149] - 公司依赖第三方云平台托管云服务，疫情可能扰乱硬件供应链，影响第三方数据中心运营[145] - 公司依赖众多第三方服务提供商，俄乌冲突导致的供应链中断可能影响业务运营[146] - 公司未来成功部分取决于吸引和留住高技能人才，行业竞争激烈，员工流失率高[150] - 公司认为维护和提升品牌对吸引新用户和客户至关重要，但品牌推广活动可能无法带来预期回报[151][153] - 公司依靠渠道合作伙伴销售部分产品，若合作伙伴表现不佳或关系维护失败，会影响销售和声誉[155] - 公司与各类合作伙伴的协议通常是非排他性的，合作伙伴可能推广竞争产品，失去大量合作伙伴会损害经营业绩[156] - 公司产品销售价格可能因竞争、折扣等因素下降，若成本不降低或销量不增加，将影响毛利润[159] - 公司依赖多种方式保护知识产权，但措施可能不足，若保护不力，业务可能受损，维权也可能产生高额费用[161] - 公司面临知识产权侵权、盗用或违规索赔风险，诉讼可能导致高额成本并影响业务[164] - 公司协议中的赔偿条款可能使其承担重大知识产权相关责任，影响业务和财务状况[166] - 公司产品使用第三方开源软件，可能面临诉讼、销售中断等问题，影响业务和财务状况[168] - 公司免费提供部分产品功能和试用的营销策略可能无法带来足够付费客户，影响收入增长[169] - 截至2022年4月30日，公司客户分布在超125个国家，员工分布在超40个国家，国际业务面临多种风险[170] - 公司国际业务扩张若不成功，可能导致额外损失和收入增长受损[173] - 公司未来可能需筹集额外资金，若无法获得有利融资，可能影响业务发展和竞争力[174] - 公司部分收入来自政府实体销售，这带来了一系列挑战和风险[177] - 向政府实体销售存在竞争激烈、成本高、耗时等风险，政府可能因各种原因终止合同，影响公司运营和财务状况[178] - 公司可能面临有效税率意外变化或税务审查不利结果，导致高于预期的税务负债[179] - 公司企业结构和公司间安排受各司法管辖区税法影响，可能需支付额外税款，损害运营结果[181] - 公司净运营亏损结转用于抵消未来应税收入可能受限，可能导致提前纳税或亏损结转过期未使用[182] - 公司面临外汇汇率波动风险，美元走强会增加非美元客户购买成本，影响财务状况和运营结果[183] - 公司受政府出口和进口管制及经济制裁计划影响，违反规定可能面临处罚，影响国际市场竞争力[186] - 若公司被认定为被动外国投资公司，持有普通股的美国个人可能面临不利税收后果，判定标准为一年中至少75%的总收入为被动收入或至少50%的资产价值归因于产生被动收入的资产[204] - 若美国个人被视为直接、间接或推定拥有公司至少10%的总投票权或总股份价值，可能被视为“美国股东”并面临不利美国联邦所得税后果[206] - 公司大量债务可能限制其获得额外融资的能力，增加借款成本，使公司易受经济和行业变化影响[212] - 公司可能无法产生足够现金来偿还债务，可能需采取其他措施，这些措施可能不成功[213] - 行业或全球经济不利或不确定条件，以及信息技术支出减少，可能限制公司业务增长并影响经营业绩[218] - 新冠疫情和俄乌冲突导致公司客户业务支出减少、业务中断，影响公司业务连续性[218] 公司基本信息 - 公司于2012年2月9日在荷兰成立，2018年10月10日完成首次公开募股并转变为股份有限公司[86] - 公司普通股在纽约证券交易所上市，股票代码为“ESTC”[88] - 公司年报、季报等报告向美国证券交易委员会提交，可在公司网站免费获取[90] - 公司宣布重大信息的途径包括向美国证券交易委员会提交文件、新闻稿、公开电话会议等[88] 公司股权与治理 - 公司章程授权公司发行最多1.65亿股普通股和最多1.65亿股优先股[193] - 2018年10月10日起五年内，董事会有权发行普通股和优先股至授权股本[193] - 截至2022年4月30日，总计17343020股普通股持有人有权根据证券法案进行股份登记[197] - 董事会成员任期为交错的三年，每年约三分之一成员可能面临选举[198] - 非董事会提议情况下，需三分之二投票且代表至少50%已发行股本才能罢免董事会成员[198] - 需三分之二投票且代表至少50%已发行股本才能推翻董事会对董事的任命提名[198] 公司股息与税收 - 公司目前不打算在可预见的未来支付股息，投资者需依靠股价上涨后的股票出售来实现投资收益[202] - 公司过去未支付普通股股息，且在可预见的未来也不打算支付，若支付股息或回购股份，可能需按15%的税率缴纳荷兰股息预扣税[207] - 自2024年1月1日起，向指定低税管辖区的关联实体支付股息，将按最高荷兰企业所得税税率（目前为25.8%）征收替代预扣税[207] - 若公司不再是荷兰税收居民等特定事件发生，将被视为分配等于公司整个市值减去已缴资本的金额，超出5000万欧元的部分需缴纳15%的税[208] 公司债务情况 - 高级票据契约包含限制公司活动的契约条款，若违反可能导致违约事件，加速偿还债务[212][215] - 控制权变更触发事件发生时，高级票据持有人可要求公司以本金的101%加应计未付利息的价格回购票据[216] 公司销售季节性 - 公司销售存在季节性，通常第二和第四季度销售额较高，第一和第三季度较低，未来这种季节性可能会继续影响运营结果[184] 公司管理层变动 - 2022年1月Shay Banon转任首席技术官，Chetan Puttagunta任董事会主席，Ashutosh Kulkarni转任代理首席执行官，3月9日被正式任命为首席执行官[150] 公司渠道合作 - 公司与渠道合作伙伴的协议期限一般为1 - 3年，任何一方可提前通知终止[155] 公司知识产权情况 - 公司的活跃专利在美国和其他国家均有颁发，有效期从2031年到2039年，截至2022年4月30日，拥有众多美国和国际商标注册[68] - 公司依靠专利、商标、版权等多种方式保护核心技术和知识产权[67]