公司基本信息 - 公司是全球最大的工业气体公司，主要产品包括大气气体和工艺气体[14] - 公司工业气体有现场、商户、瓶装三种基本分销方式[20] - 公司现场产品供应合同期限通常为10 - 20年，商户业务客户协议通常为3 - 7年，瓶装气体供应合同一般为1 - 3年[22][23][24] - 公司工程业务专注于烯烃、天然气、空气分离、氢气和合成气工厂等市场领域[25] - 公司研发主要针对气体处理、分离和液化技术以及清洁能源技术等[31] - 公司拥有大量专利和商标，专利在未来20年内陆续到期[33] - 公司在工业气体和工程领域面临激烈竞争，竞争对手包括液化空气集团等[37][38] 公司员工信息 - 截至2021年12月31日，公司全球员工总数为72327人，其中女性约占27%，男性约占73%；专业员工中女性约占28%，男性约占72%[43] - 2021年12月31日员工数量为72327人，较2020年12月31日减少1880人，降幅3%[157] 公司业务地区设施信息 - 美洲地区约有350个生产设施，主要是低温空气分离厂、氢气厂和二氧化碳厂[100] - 欧洲、中东和非洲地区约有275个低温空气分离厂和二氧化碳厂[101] - 亚太地区约有230个低温空气分离厂和二氧化碳厂[102] 公司股东信息 - 截至2021年12月31日，公司有8363名在册股东[107] 公司股票回购信息 - 2021年第四季度，公司共回购412.7万股普通股，平均每股价格325.37美元[108] - 2021年1月25日，公司董事会批准回购50亿美元普通股，截至2021年12月31日，已回购45亿美元，还剩0.5亿美元额度[108][109] - 2022年2月28日，公司董事会批准回购100亿美元普通股，计划于2022年3月1日开始，2024年7月31日到期[110] - 2021年10月，公司回购93.1万股，平均每股价格304.49美元，剩余可回购额度15.54亿美元[108] - 2021年11月，公司回购157万股，平均每股价格329.60美元，剩余可回购额度10.37亿美元[108] - 2021年12月，公司回购162.6万股，平均每股价格333.23美元，剩余可回购额度4.95亿美元[108] 公司财务数据关键指标变化 - 公司2021、2020、2019年销售额分别为307.93亿美元、272.43亿美元、282.28亿美元[15] - 2021年公司销售额为307.93亿美元，较2020年的272.43亿美元增长13%，其中各终端市场的销量增长和项目启动使销售额增加8%，各地区的价格上涨贡献3%，有利的货币换算和更高的成本转嫁使销售额增加5%，亚太地区一家合资企业的剥离使销售额减少3%[128][131][134][135] - 2021年报告的营业利润为49.84亿美元，较2020年增长50%；调整后的营业利润为71.76亿美元，较2020年增长24%，增长主要得益于销量和价格的提高、成本降低计划和其他费用及生产力举措，部分被亚太地区一家合资企业的剥离所抵消[128][131][141][142][143] - 2021年持续经营业务收入为38.21亿美元，摊薄后每股收益为7.32美元，分别高于2020年的24.97亿美元和4.70美元；调整后的持续经营业务收入为55.79亿美元，摊薄后每股收益为10.69美元，分别比2020年调整后金额高出28%和30%[128][131] - 2021年经营活动现金流为97.25亿美元，较2020年增长31%；资本支出为30.86亿美元，股息支付为21.89亿美元，普通股净购买额为45.62亿美元，净债务偿还额为5.14亿美元[128] - 2021年销售成本（不包括折旧和摊销）为175.43亿美元，较2020年的153.83亿美元增长14%，占销售额的比例从2020年的56.5%升至2021年的57.0%，主要由于销量增加、成本转嫁和货币影响，部分被生产力举措抵消[131][136] - 2021年销售、一般和行政费用为31.89亿美元，较2020年的31.93亿美元减少400万美元，占销售额的比例从2020年的11.7%降至2021年的10.4%，主要得益于持续的生产力举措和成本转嫁对销售的影响[131][137] - 2021年报告的折旧和摊销费用较2020年增加900万美元，调整后增加6600万美元（2%），主要是由于货币换算影响，部分被无形资产摊销减少和合资企业剥离的影响所抵消[138][139] - 2021年报告的净利息费用较2020年减少3800万美元（33%），调整后减少5400万美元（29%），主要是由于有效借款利率降低和外币重估的影响[144] - 2021年报告的净养老金和其他退休后福利成本（不包括服务成本）为1.92亿美元，2020年为1.77亿美元，福利增加主要与计划资产的预期回报提高和利息成本降低有关，部分被递延损失的摊销增加所抵消[145] - 2021年报告的有效税率为24.7%，2020年为25.0%，下降主要是由于税前收入增加和司法管辖区组合的变化；调整后的有效税率从2020年的23.8%升至2021年的24.1%，主要是由于2021年相对于较高的税前收入税收优惠减少[146][147] - 报告口径下，持续经营业务的非控股权益从2020年的1.25亿美元增加1000万美元至2021年的1.35亿美元，调整后减少3600万美元[152][153] - 报告口径下，持续经营业务收入增加13.24亿美元，增幅53%；调整后增加12.08亿美元，增幅28%[154][155] - 报告口径下，持续经营业务摊薄每股收益增加2.62美元，增幅56%；调整后2021年为10.69美元，较2020年增加30%[156] - 2021年EBITDA从2020年的80.33亿美元增至97.38亿美元，调整后持续经营业务EBITDA从86.45亿美元增至101.79亿美元[158] - 2021年其他综合收益为3.58亿美元，主要源于11.75亿美元的货币换算调整，被7.46亿美元的退休义务资金状况改善所部分抵消[159] - 2021年和2020年美国和非美国养老金计划的净定期福利成本（收益）分别为收益3500万美元和2800万美元，2019年成本为1.07亿美元[169] - 2021年、2020年和2019年全球养老金缴款分别为4200万美元、9100万美元和9400万美元，预计2022年所需缴款在4000 - 5000万美元[172] - 公司预计2022年美国和非美国养老金计划资产的预期回报率分别为7.00%和5.54%[173] - 2021年和2020年12月31日，公司记录的已发生未支付索赔最终成本的留存负债估计分别为7500万美元和7100万美元[177] - 2021年公司总销售额为3.0793亿美元，较2020年的2.7243亿美元增长13%[184] - 2021年公司净现金由经营活动提供97.25亿美元，较2020年的74.29亿美元增加[205] - 2021年公司投资活动使用现金30.07亿美元，较2020年的29.86亿美元略有增加[205] - 2021年公司融资活动使用现金75.88亿美元，较2020年的33.45亿美元大幅增加[205] - 2021年末公司现金及现金等价物为28.23亿美元，较2020年末的37.54亿美元减少[205] - 2021年现金较2020年减少9.31亿美元[206] - 2021年经营活动现金流为97.25亿美元，较2020年增加22.96亿美元，增幅31%[207] - 2021年投资活动净现金使用量为30.07亿美元，2020年为29.86亿美元[208] - 2021年资本支出为30.86亿美元，较2020年减少3.14亿美元[209] - 2021年美洲地区资本支出占比约42%，亚太地区占比32%[209] - 截至2021年12月31日，在建大型项目气体销售积压约35亿美元[210] - 2021年收购支出为8800万美元，较2020年增加2000万美元[210] - 2021年剥离和资产销售总额为1.67亿美元，2020年为4.82亿美元[211] - 2021年融资活动现金使用量为75.88亿美元，2020年为33.45亿美元[213] - 2021年现金股息增至21.89亿美元，较2020年增长10%，每股股息从3.852美元增至4.24美元[213] 公司各业务线数据关键指标变化 - 2021年美洲地区销售额为1.2103亿美元，较2020年增长16%，运营利润增长21%[184][186] - 2021年EMEA地区销售额为7643万美元，较2020年增长19%，运营利润增长29%[184][189] - 2021年APAC地区销售额为6133万美元，较2020年增长8%，运营利润增长18%[184][193] - 2021年工程部门销售额为2867万美元，较2020年增长1%，运营利润增长9%[184][196] - 2021年其他业务销售额为2047万美元，较2020年增长14%，运营亏损从153万美元减至56万美元，改善63%[184][199] 公司业务销售地区占比信息 - 公司2021年约70%的销售额来自美国以外地区[29] 公司面临风险信息 - 新冠疫情可能对公司运营结果产生重大不利影响，影响劳动力、运营、客户、供应商等[55] - 公司业务所在市场经济条件疲软可能影响财务结果和现金流，客户需求和履约能力或受影响[57] - 能源和原材料成本增加或供应中断可能导致销售损失或盈利能力下降，公司尝试通过合同管理等方式缓解但可能不成功[59] - 公司国际业务面临汇率贬值、运输延误、政治经济不稳定等风险，可能影响业务和财务状况[62] - 汇率波动会使公司收入、成本和收益产生波动，公司的套期保值措施可能不成功[63] - 宏观经济因素可能影响公司融资能力或增加融资成本，债务评级下降也会有类似影响[64] - 商誉或无形资产减值可能对公司财务结果产生负面影响，公司会定期评估资产是否减值[65] - 灾难性事件可能扰乱公司及其客户和供应商的运营，对运营结果产生重大不利影响[66] - 公司若无法吸引和留住合格人员，可能影响产品开发、营销和业务管理，对财务结果产生负面影响[67] 公司商誉和无形资产信息 - 截至2021年12月31日，商誉和其他 indefinite - lived 无形资产的净账面价值分别为270亿美元和20亿美元[65]