整体财务数据关键指标变化 - 截至2020年11月30日的三个月，净销售额为7277万美元，上年同期为7000.3万美元；六个月净销售额为1.42986亿美元，上年同期为1.36045亿美元[19] - 截至2020年11月30日的三个月，净亏损为426.8万美元，上年同期为273.6万美元；六个月净亏损为853.6万美元，上年同期为401.1万美元[19] - 截至2020年11月30日，现金及现金等价物为5802.5万美元，5月31日为5443.5万美元[25] - 截至2020年11月30日，应收账款净额为3360.4万美元，5月31日为3126.3万美元[25] - 截至2020年11月30日，存货为4958.2万美元，5月31日为5990.5万美元[25] - 截至2020年11月30日，总资产为5.88521亿美元，5月31日为5.94214亿美元[25] - 截至2020年11月30日，总负债为1.34178亿美元，5月31日为1.39342亿美元[25] - 截至2020年11月30日，股东权益为4543.43万美元，5月31日为4548.72万美元[26] - 截至2020年11月30日的六个月，经营活动提供的净现金为602.3万美元，上年同期使用的净现金为59.7万美元[29] - 截至2020年11月30日的六个月，投资活动使用的净现金为318.5万美元，上年同期为5012.4万美元[29] - 2020年11月30日普通股数量为38,702,030股，较2020年5月31日的38,448,536股有所增加[32] - 2020年8 - 11月净亏损4,268美元，与5 - 8月净亏损相同[32] - 2020年11月30日止三个月，公司总净销售额为7.277亿美元，2019年同期为7.0003亿美元[45] - 2020年11月30日止六个月，美国净销售额为114,792,000美元，国际净销售额为28,194,000美元，总计142,986,000美元；2019年同期美国净销售额为108,492,000美元，国际净销售额为27,553,000美元，总计136,045,000美元[46] - 2020年11月30日应收账款为33,604,000美元，5月31日为31,263,000美元；2020年11月30日合同负债为406,000美元，5月31日为545,000美元；2020年11月30日止六个月，合同负债增加600,000美元，确认收入700,000美元[57] - 2020年11月30日存货为49,582,000美元，5月31日为59,905,000美元；2020年11月30日和5月31日存货储备分别为4,200,000美元和4,700,000美元[60][61] - 2020年5月31日，公司记录了1.586亿美元的商誉减值费用[63] - 2020年11月30日无形资产净值为190,559,000美元，5月31日为197,136,000美元[65][66] - 2020年和2019年11月30日止三个月的摊销费用分别为460万美元和450万美元；2020年和2019年11月30日止六个月的摊销费用分别为950万美元和840万美元[66] - 预计2021年剩余时间至2026年及以后的无形资产摊销费用分别为8,488,000美元、17,038,000美元、17,488,000美元、15,986,000美元、17,006,000美元和114,553,000美元[68] - 2020年11月30日应计负债为27,610,000美元，5月31日为29,380,000美元[69] - 2021财年第二季度，估计年度有效税率（不含离散项目）为16.1%，2020年同期为13.2%[74] - 2020年和2019年截至11月30日的三个月，股份支付费用分别为240万美元和220万美元；六个月分别为430万美元和420万美元[78] - 截至2020年11月30日，与股份支付安排相关的未确认薪酬费用为1600万美元，预计四年内确认[79] - 2020年和2019年截至11月30日六个月，净销售额分别为1.42986亿美元和1.36045亿美元[83] - 截至2020年11月30日，或有对价负债公允价值为1.5178亿美元，5月31日为1.5647亿美元[90] - 2020年11月30日或有对价负债的三级公允价值计量为1517.8万美元，预计潜在未折现未来或有对价范围为2000万美元，支付概率为66% - 100%，预计支付财年为2024 - 2025年，折现率为5%[92][95] - 2020年11月30日，运营租赁使用权资产为942.1万美元，总租赁负债为978.1万美元，较2020年5月31日的1014.6万美元和1042.2万美元有所下降[97] - 截至2020年11月30日，加权平均剩余租赁期限为4.53年，加权平均折现率为4.1%[98] - 2020年和2019年截至11月30日的三个月，公司分别确认运营租赁费用70万美元和90万美元；六个月分别确认160万美元和150万美元[99] - 2020年和2019年截至11月30日的六个月，运营租赁的经营现金流分别为136万美元和56.3万美元，2020年获得运营租赁使用权资产48.7万美元[101] - 截至2020年11月30日和2019年11月30日，收购、重组及其他项目净额分别为112.8万美元和142.1万美元[113] - 截至2020年11月30日的六个月，法律费用为140万美元，其中包含因Biolitec破产诉讼收到的40万美元和解金[114] - 截至2020年11月30日的三个月，外币折算收入为75.4万美元，其他综合收益为118万美元，累计其他综合收益余额为193.4万美元[117] - 截至2020年11月30日的六个月，外币折算收入为 - 134.1万美元，其他综合收益为327.5万美元，累计其他综合收益余额为193.4万美元[118] - 2020年第三季度，公司净销售额增长4.0%至7280万美元，净亏损430万美元，摊薄后每股亏损0.11美元；2019年同期净亏损270万美元，摊薄后每股亏损0.07美元[130] - 2020年前六个月，公司净销售额增长5.1%至1.43亿美元，净亏损850万美元，摊薄后每股亏损0.22美元；2019年同期净亏损400万美元，摊薄后每股亏损0.11美元[146] - 2020年第三季度，公司毛利润下降3.3%至4017.4万美元，毛利率降至55.2%；研发费用增长25.1%至971.2万美元，销售与营销费用增长0.3%至2017.4万美元，一般与行政费用下降16.1%至921.9万美元[137] - 2020年第三季度，无形资产摊销费用为459.3万美元，与上年基本持平；或有对价公允价值变动为18.4万美元，较上年增加3.9万美元[141] - 2020年第三季度，收购、重组及其他项目净支出为112.8万美元，较上年减少29.3万美元；其他收入（支出）净额为-33.7万美元，较上年减少45.8万美元[141] - 2020年第三季度和2019年同期，公司有效税率（含离散项目）分别为17.5%和17.1%；2021财年第二季度，估计年度有效税率（不含离散项目）为16.1%，高于2020年同期的13.2%[145][146] - 2020年11月30日止六个月，公司净销售额达1.43亿美元，较上年同期增加690万美元，增幅5.1%[147] - 毛利润为7593.8万美元，较上年减少380万美元，降幅4.8%，占销售额比例从58.6%降至53.1%[151][152] - 研发费用为1872.1万美元，较上年增加470万美元，增幅33.2%，占销售额比例从10.3%升至13.1%[151][153] - 销售与营销费用为3787.9万美元，较上年减少160万美元，降幅4.1%，占销售额比例从29.0%降至26.5%[151][154] - 一般与行政费用为1777.6万美元，较上年减少170万美元，降幅8.6%，占销售额比例从14.3%降至12.4%[151][155] - 无形资产摊销费用为954.6万美元，较上年增加110万美元，主要因Eximo Medical和C3 Wave tip location收购[156][157] - 或有对价公允价值变动为-47.3万美元，较上年减少17万美元，因不再追求RadiaDyne技术里程碑[156][158] - 所得税收益为-1500美元，2020年和2019年含离散项目的有效税率均为14.5%，2021财年第二季度不含离散项目的预计年度有效税率为16.1%[160][161] - 截至2020年11月30日，公司现金及现金等价物为5800万美元，循环信贷安排未偿还债务为4000万美元，或有对价负债公允价值为1520万美元[163] - 2020年截至11月30日的六个月，经营活动提供现金600万美元，净亏损850万美元，库存减少1050万美元，应收账款增加230万美元，应付账款和应计负债减少380万美元[165] - 2019年截至11月30日的六个月，经营活动使用现金60万美元，净亏损400万美元，库存增加1000万美元，应付账款和应计负债减少880万美元[165] - 2020年和2019年截至11月30日的六个月，固定资产增加额分别为320万美元和400万美元，2020财年第二季度以4580万美元现金收购Eximo Medical Ltd[166] - 2020财年第一季度初签订新信贷协议，偿还长期债务1.325亿美元，2020年和2019年股票期权和员工购股计划活动所得分别为50万美元和支出130万美元，2019年支付或有对价负债120万美元[166] - 2021财年约6%的销售以外国货币计价，美元走强会对销售和毛利产生负面影响[172] - 截至2020年11月30日，循环信贷安排未偿还余额4000万美元，利率1.65%，公司遵守信贷协议条款[73] - 2020年6月至11月，公司共回购849股普通股，平均每股价格为11.24美元，公司目前没有有效的股票回购计划[192][193] 各条业务线数据关键指标变化 - 2020年11月30日止三个月，血管介入与治疗业务净销售额为3.39亿美元，2019年同期为3.115亿美元[45] - 2020年11月30日止三个月，血管通路业务净销售额为2.393亿美元，2019年同期为2.2784亿美元[45] - 2020年11月30日止三个月，肿瘤业务净销售额为1.494亿美元，2019年同期为1.6069亿美元[45] - 按业务划分，2020年第三季度血管介入与治疗业务销售额增长8.8%至3390万美元，血管通路业务增长5.0%至2393万美元，肿瘤业务下降7.0%至1494万美元[132] - 按地区划分，2020年第三季度美国市场净销售额增长9.2%至6068.4万美元，国际市场下降16.3%至1208.6万美元[132] - 2020年第三季度，血管介入与治疗业务中，Auryon贡献210万美元销售额，AngioVac和核心业务分别增长120万美元和60万美元，AngioVac病例量同比增长13%[133] - 2020年第三季度，肿瘤业务销售额同比下降110万美元，主要因NanoKnife资本销售下降160万美元、射频消融销售下降40万美元和球囊产品销售下降30万美元[135] - 血管介入与治疗业务销售额增加370万美元，血管通路业务增加610万美元，肿瘤业务减少280万美元[148][149][150] 公司收购相关情况 - 2019年12月17日，公司以1000万美元收购C3 Wave尖端定位资产，含500万美元潜在未来或有对价[36] - 2019年10月2日，公司以6.07亿美元收购Eximo Medical，含4580万美元预付款和1490万美元或有对价[37] - Eximo收购相关成本在2020财年约为60万美元[39] - 2020财年第四季度，公司完成Eximo收购价格分配，净收购资产为6.066亿美元[41] 公司信贷协议相关情况 - 公司于2019年6月3日签订新信贷协议，有1.25亿美元有担保循环信贷安排，可增加不超7500万美元[70] - 信贷协议期限5年，基准利率贷款适用利差0.25%-0.75%，LIBOR贷款1.25%-1.75%，违约后利率增2%，未使用部分承诺费0.20%-0.25%[71] - 信贷协议有两项季度财务指标，合并总负债与合并EBITDA最高杠杆率不超3.00:1.00，特定时期