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Brookline Bancorp(BRKL) - 2021 Q3 - Quarterly Report

银行业务与服务 - 公司通过Brookline Bank和BankRI提供广泛的商业、企业和零售银行服务,包括现金管理产品、外汇服务、在线和移动银行服务、消费和住宅贷款以及投资咨询服务[243] - 公司通过Brookline Bank和BankRI提供的外汇服务和在线移动银行服务,旨在满足新英格兰中部中小企业和个人的财务需求[243] - 公司通过Brookline Bank和BankRI提供的投资咨询服务,旨在满足新英格兰中部中小企业和个人的财务需求[243] 贷款与租赁业务 - 公司的设备融资业务中,27.8%位于大纽约和新泽西大都会区,72.2%位于美国其他地区[243] - 公司截至2021年9月30日,共批准了4,095笔短期延期贷款和租赁,总金额为9.411亿美元,其中4,018笔贷款和租赁已恢复支付状态,总金额为8.854亿美元,77笔贷款和租赁仍处于延期状态,总金额为5570万美元,占公司总贷款和租赁余额的0.8%[252] - 公司预计运营环境将继续具有挑战性,贷款和租赁的发放量以及损失将很大程度上取决于经济表现[248] - 公司略微资产敏感,预计将从利率上升中受益,但利率变化也可能导致存款和贷款的结构和数量发生变化[248] - 公司通过参与FRB的Paycheck Protection Program Liquidity Facility (PPPLF)计划,以0.35%的利率获得最长五年的信贷[251] - 公司预计大部分PPP贷款将根据计划条款被SBA免除[251] - 公司通过Brookline Bank和BankRI资助了总计4,700笔PPP贷款,总金额为8.721亿美元,截至2021年9月30日,仍有1.606亿美元的PPP贷款未偿还[251] - 公司对COVID-19疫情相关的贷款和租赁提供了4095笔短期延期,涉及金额9.411亿美元,其中4018笔贷款和租赁(金额8.854亿美元)已恢复还款,77笔贷款和租赁(金额5570万美元)仍在延期[323] 财务表现 - 公司总资产从2020年12月31日的89.4亿美元减少至2021年9月30日的83.1亿美元,同比下降9.4%[260] - 现金及现金等价物从2020年12月31日的4.3亿美元减少至2021年9月30日的2.4亿美元,同比下降60.0%[260] - 总贷款和租赁从2020年12月31日的72.7亿美元减少至2021年9月30日的69.3亿美元,同比下降6.2%[261] - 核心存款从2020年12月31日的48亿美元增加至2021年9月30日的55亿美元,同比增长19.9%[262] - 不良资产占总资产的比例从2020年12月31日的0.50%下降至2021年9月30日的0.44%[263] - 贷款和租赁损失拨备占总贷款和租赁的比例从2020年12月31日的1.57%下降至2021年9月30日的1.48%[264] - 公司普通股一级资本比率从2020年12月31日的11.04%上升至2021年9月30日的12.02%[265] - 公司股东权益占总资产的比例从2020年12月31日的10.53%上升至2021年9月30日的11.77%[266] - 公司2021年第三季度净利润为2880万美元,同比增长1020万美元,主要由于信贷损失准备金减少760万美元,净利息收入增加480万美元,以及非利息收入增加70万美元[267] - 2021年前九个月净利润为8690万美元,同比增长6590万美元,主要由于信贷损失准备金减少7260万美元,净利息收入增加1900万美元,以及非利息支出减少110万美元[268] - 2021年第三季度年化平均资产回报率为1.38%,高于2020年同期的0.83%[269] - 2021年第三季度净利息收益率为3.53%,高于2020年同期的3.08%,主要由于资金成本下降36个基点至0.39%[270] - 2021年前九个月净利息收益率为3.48%,高于2020年同期的3.15%,主要由于资金成本下降55个基点至0.43%[271] - 公司2021年第三季度年化平均股东权益回报率为11.79%,高于2020年同期的7.99%[269] - 公司2021年第三季度年化平均有形资产回报率为1.41%,高于2020年同期的0.84%[279] - 公司2021年第三季度年化平均有形股东权益回报率为14.15%,高于2020年同期的9.70%[279] - 公司2021年9月30日的净收入为28,839千美元,较2020年同期增长54.4%[280] - 公司2021年9月30日的平均总资产为8,360,635千美元,较2020年同期下降7.3%[280] - 公司2021年9月30日的平均有形资产回报率为1.41%,较2020年同期增长0.57个百分点[280] - 公司2021年9月30日的平均有形股东权益回报率为14.15%,较2020年同期增长4.45个百分点[280] - 公司2021年9月30日的有形股东权益为815,541千美元,较2020年同期增长5.7%[280] - 公司2021年9月30日的有形资产为8,149,738千美元,较2020年同期下降7.8%[280] - 公司2021年9月30日的有形股本比率为10.01%,较2020年同期增长1.28个百分点[280] - 公司2021年9月30日的每股有形账面价值为10.51美元,较2020年同期增长7.6%[282] - 公司2021年9月30日的股息支付率为32.54%,较2020年同期下降16.13个百分点[282] - 公司2021年9月30日的贷款和租赁损失准备金为102,515千美元,较2020年同期下降14.5%[282] - 截至2021年9月30日,公司贷款和租赁总额为69.32亿美元,较2020年12月31日的72.70亿美元减少了3.38亿美元,同比下降18.59%[284] - 商业房地产贷款占公司贷款和租赁总额的56.4%,截至2021年9月30日,总额为39.09亿美元[284][289] - 商业贷款和租赁占公司贷款和租赁总额的27.0%,截至2021年9月30日,总额为18.70亿美元[284][298] - 消费者贷款占公司贷款和租赁总额的16.6%,截至2021年9月30日,总额为11.53亿美元[284][304] - 截至2021年9月30日,公司商业房地产贷款中,公寓楼贷款为9.36亿美元,办公楼贷款为6.84亿美元,零售商店贷款为5.96亿美元[294] - 截至2021年9月30日,公司商业贷款和租赁中,小中型企业贷款为6.63亿美元,运输服务贷款为3.56亿美元,食品服务贷款为1.79亿美元[299] - 截至2021年9月30日,公司消费者贷款中,住宅抵押贷款为7.90亿美元,房屋净值贷款为3.28亿美元,其他消费者贷款为3510万美元[284][304][308] - 截至2021年9月30日,公司有一名借款人的贷款和承诺超过5000万美元,总额为5730万美元,占贷款和承诺总额的0.7%[286] - 公司设备融资贷款主要集中在纽约和新泽西大都会区,占商业贷款总额的15.9%[302] - 公司消费者贷款主要集中在波士顿和普罗维登斯大都会区,住宅抵押贷款和房屋净值贷款的贷款价值比通常不超过80%[304][306] - 截至2021年9月30日,公司的不良资产为3650万美元,占总资产的0.44%,相比2020年12月31日的4500万美元(占总资产的0.50%)有所下降[313] - 公司的不良贷款和租赁总额为3586万美元,占总贷款和租赁的0.52%,相比2020年12月31日的3844.8万美元(占总贷款和租赁的0.53%)有所减少[319] - 截至2021年9月30日,公司的批评资产总额为1.039亿美元,相比2020年12月31日的7280万美元增加了3110万美元,主要受商业房地产关系增加2750万美元和C&I关系增加360万美元的推动[309] - 截至2021年9月30日,公司的TDR(困境债务重组)贷款和租赁总额为2018.1万美元,相比2020年12月31日的1895.9万美元增加了122万美元[320] - 截至2021年9月30日,公司有838万美元的贷款和租赁逾期超过90天但仍计息,占总贷款和租赁的0.01%,相比2020年12月31日的1197.5万美元(占总贷款和租赁的0.16%)大幅下降[318] - 公司的不良资产减少850万美元,主要由于四个商业关系的还款510万美元、一个设备融资关系的还款50万美元,以及一个商业房地产关系的出售540万美元[313] - 截至2021年9月30日,公司的贷款和租赁总额为69.31694亿美元,贷款和租赁损失准备金占总贷款和租赁的1.48%[329] - 截至2021年9月30日,公司的TDR贷款和租赁中,商业贷款为600万美元,设备融资贷款和租赁为800万美元,住宅抵押贷款为270万美元,房屋净值贷款为200万美元,商业房地产贷款为150万美元[322] - 截至2021年9月30日,公司贷款和租赁损失准备金为1.025亿美元,占总贷款和租赁的1.48%,较2020年12月31日的1.144亿美元(1.57%)有所下降[334] - 2021年第三季度净冲销额为130万美元,占平均贷款和租赁的0.07%,较2020年同期的500万美元(0.27%)显著下降[335] - 2021年第三季度商业房地产贷款损失准备金为7238万美元,占总准备金的70.6%,较2020年12月31日的8013万美元(70.1%)有所下降[337] - 2021年第三季度商业贷款损失准备金为2719万美元,占总准备金的26.5%,较2020年12月31日的2949.8万美元(25.8%)有所增加[337] - 2021年第三季度消费者贷款损失准备金为294.5万美元,占总准备金的2.9%,较2020年12月31日的474.9万美元(4.1%)有所下降[337] - 2021年第三季度现金、现金等价物和投资证券减少2.101亿美元,同比下降23.7%,至10亿美元,占总资产的11.7%,较2020年12月31日的13.2%有所下降[341] - 2021年第三季度商业房地产贷款占总贷款的56.4%,较2020年12月31日的52.5%有所增加[337] - 2021年第三季度设备融资贷款损失准备金为1916.9万美元,占总准备金的18.7%,较2020年12月31日的2129.2万美元(18.6%)有所下降[337] - 2021年第三季度住宅抵押贷款损失准备金为137.6万美元,占总准备金的1.4%,较2020年12月31日的196.7万美元(1.7%)有所下降[337] - 2021年第三季度其他消费者贷款损失准备金为12万美元,占总准备金的0.1%,较2020年12月31日的27.8万美元(0.2%)有所下降[337] - 截至2021年9月30日,公司可供出售投资证券的公允价值为7.32亿美元,未实现净收益为350万美元,而2020年12月31日的公允价值为7.458亿美元,未实现净收益为2130万美元[349] - 2021年前九个月,公司可供出售投资证券的到期、赎回和本金偿还总额为1.468亿美元,而2020年同期为1.751亿美元[344] - 2021年前九个月,公司购买了1.532亿美元的可供出售投资证券,而2020年同期购买了4.888亿美元[347] - 截至2021年9月30日,公司持有的FHLBB股票账面价值为960万美元,较2020年12月31日的3130万美元减少了2170万美元[351] - 截至2021年9月30日,公司总存款为68.73亿美元,较2020年12月31日的69.11亿美元减少了3770万美元[356] - 2021年前九个月,核心存款增加了7.188亿美元,核心存款占总存款的比例从2020年12月31日的69.8%增加到2021年9月30日的80.7%[357] - 截至2021年9月30日,定期存款账户减少了2.481亿美元,占总存款的比例从2020年12月31日的20.2%下降到16.6%[358] - 截至2021年9月30日,经纪存款减少了5.084亿美元,占总存款的比例从2020年12月31日的10.0%下降到2.7%[359] - 2021年9月30日,公司持有的FHLBB超额资本股票余额为10万美元,而2020年12月31日为100万美元[350] - 2021年9月30日,公司持有的联邦储备银行波士顿分行股票账面价值为1820万美元,与2020年12月31日持平[352] - 核心存款总额为5,244,850千美元,占总存款的76.1%,加权平均利率为0.15%[362] - 存款总额为6,896,120千美元,加权平均利率为0.32%[362] - FHLBB借款减少了5.349亿美元,截至2021年9月30日的余额为1.14亿美元[367] - 公司出售了7500万美元的6.0%固定到浮动利率次级票据,到期日为2029年9月15日[369] - 公司总股东权益为9.785亿美元,较2020年12月31日的9.418亿美元增加了3670万美元[378] - 股东权益占总资产的比例为11.77%,较2020年12月31日的10.53%有所增加[379] - 公司回购了171.573万股普通股,加权平均价格为11.66美元[382] - 公司批准了一项股票回购计划,授权管理层在2021年2月1日至2021年12月31日期间回购最多1000万美元的公司普通股。截至2021年9月30日,公司以加权平均价格14.46美元回购了690,253股普通股[383] - 2021年9月30日止三个月的股息支付率为32.54%,相比2020年同期的48.67%有所下降[383] - 2021年9月30日止三个月的净利息收入增加了480万美元,达到7070万美元,主要由于存款和借款的利息支出减少了780万美元[388] - 2021年9月30日止九个月的净利息收入增加了1900万美元,达到2.109亿美元,主要由于存款和借款的利息支出减少了3070万美元[389] - 2021年9月30日止三个月的净利息利润率增加了45个基点,达到3.53%,其中17个基点归因于PPP项目的额外费用收入[390] - 2021年9月30日止九个月的净利息利润率增加了33个基点,达到3.48%[392] - 2021年9月30日止三个月的利息收入资产收益率增加至3.91%,主要由于贷款和租赁以及投资的收益率提高[393] - 2021年9月30日止九个月的利息收入资产收益率下降至3.86%,主要由于贷款和租赁以及投资的收益率下降[394] - 2021年9月30日止三个月的资金总成本(包括无息活期存款账户)下降了36个基点,至0.39%[395] - 公司寻求将资产负债表定位为对利率变化保持中性,预计在利率上升和收益率曲线陡峭的环境中,净利息收入、净利息利差和净利息利润率将受到积极影响[396] - 公司总资产为83.6亿美元,较去年同期的90.19亿美元有所下降[399] - 净利息收入为7.07亿美元,同比增长4.8%[399] - 净利息收益率为3.53%,较去年同期的3.08%有所提升[399] - 商业房地产贷款余额为38.52亿美元,利息收入为3.51亿美元,收益率为3.57%[399] - 设备融资贷款余额为10.79亿美元,利息收入为1.77亿美元,收益率为6.57%[399] - 总贷款和租赁余额为69.86亿美元,利息收入为7.44亿美元,收益率为4.26%[399] - 总利息收入资产为79.49亿美元,利息收入为7.77亿美元,收益率为3.91%[399] - 总利息负债为53.3亿美元,利息支出为6998万美元,成本率为0.52%[399] - 非利息收入资产为5.2亿美元,较去年同期的6.16亿美元有所下降[399] - 股东权益为9.78亿美元,较去年同期的9.35亿美元有所增加[399] - 公司总资产为85.37亿美元,较去年同期的86.19亿美元略有下降[401] - 利息收入资产总额为81.09亿美元,产生利息收入2.35亿美元,收益率为3.86%[401] - 贷款和租赁总额为71.28亿美元,产生利息收入2.25亿美元,收益率为4.20%[401] - 商业房地产贷款为38.06亿美元,产生利息收入1.04亿美元,收益率为3.59%[401] - 设备融资贷款为10.78亿美元,产生利息收入5373万美元,收益率为6.65%[401] - 利息负债总额为55.93亿美元,产生利息支出2367万美元,成本率为0.57%[401] - 存款总额为51