收入来源与结构 - 公司2020年收入的85%来自订阅服务，87%的收入为经常性收入[240] - 公司2020年收入的80%来自合作超过十年的客户[240] - 公司2020年收入的92%通过直销渠道产生[239] - 公司2020年收入的最大客户占比不超过2.5%[240] - 公司2020年收入中，经常性收入的美元净留存率为110%[257] - 公司2021年6月30日的过去12个月经常性收入为746,168千美元，同比增长80,509千美元[260] - 公司2021年6月30日的年度经常性收入（ARR）增长率为23%[257] - 截至2021年6月30日，公司的年度经常性收入（ARR）为882,415美元，同比增长13%，主要受Seequent收购的影响[262][263] - 2021年6月30日，消费型订阅ARR占总ARR的36%，其中E365订阅贡献了27%的ARR[262] - 2021年6月30日，公司的账户保留率保持高位，表明其能够维持长期客户关系[264] - 2021年6月30日，经常性收入的美元净保留率为86%，表明公司在现有客户中的收入增长能力[266] - 公司2021年第二季度总收入为22.293亿美元，同比增长21.0%，主要受订阅收入增长和收购影响[317][320] - 订阅收入在2021年第二季度达到18.545亿美元，同比增长17.6%，主要受业务表现改善和汇率影响[321] - 服务收入在2021年第二季度为2.6088亿美元，同比增长83.0%，主要受收购影响[320] - 永久许可收入在2021年第二季度为1.1391亿美元，同比下降8.0%，主要受业务表现下降影响[325] - 公司2021年上半年总收入为44.4936亿美元，同比增长17.4%，主要受订阅收入增长和汇率影响[320] - 订阅收入在2021年上半年达到37.3577亿美元，同比增长14.0%，主要受业务表现改善和汇率影响[322] - 永久许可收入在2021年上半年为2.1507亿美元，同比下降7.3%，主要受业务表现下降影响[326] - 公司认为永久许可收入下降的部分原因是客户因COVID-19延迟购买决策或转向订阅解决方案[327] - 服务收入在2021年第二季度同比增长83.0%，达到11,832美元，主要受收购影响（9,468美元）和美元走弱的外汇效应推动[328] - 2021年上半年服务收入同比增长78.4%，达到21,902美元，主要受收购影响（19,130美元）和美元走弱的外汇效应推动[329] 部门收入分布 - 公司2020年收入中，公共工程和公用事业部门占全球前500大基础设施所有者净基础设施资产价值的51%[235] - 公司2020年收入中，工业和资源部门占全球前500大基础设施所有者净基础设施资产价值的37%[235] - 公司2020年收入中，商业和设施部门占全球前500大基础设施所有者净基础设施资产价值的12%[235] 财务表现 - 2021年第二季度，调整后的EBITDA为69,139美元，同比增长20%[269] - 2021年第二季度，调整后的净收入为74,316美元，同比增长61%[269] - 2021年上半年，调整后的EBITDA为151,948美元，同比增长32%[269] - 2021年上半年，调整后的净收入为138,320美元，同比增长55%[269] - 2021年第二季度净收入为44,910万美元，同比增长14.9%，相比2020年同期的39,076万美元增加了5,834万美元[369] - 2021年上半年净收入为101,916万美元，同比增长48.3%，相比2020年同期的68,745万美元增加了33,171万美元[369] - 2021年第二季度调整后EBITDA为69,139万美元，同比增长20.1%，相比2020年同期的57,575万美元增加了11,564万美元[371] - 2021年上半年调整后EBITDA为151,948万美元，同比增长31.5%，相比2020年同期的115,506万美元增加了36,442万美元[371] - 2021年第二季度调整后净收入为74,316万美元，同比增长61.4%，相比2020年同期的46,047万美元增加了28,269万美元[372] - 2021年上半年调整后净收入为138,320万美元，同比增长55.1%，相比2020年同期的89,203万美元增加了49,117万美元[372] 收购与投资 - 公司完成了对Seequent的收购，交易金额为9.10997亿美元现金，外加3,141,342股B类普通股，并产生了15,896美元的收购相关费用[283] - 公司2021年上半年完成了8项收购，而2020年同期完成了3项收购[288] - 2021年第二季度，收购Seequent相关的费用为9,180美元，上半年累计为15,896美元[278] - 2021年7月公司完成了两项收购，预计不会对合并财务报表产生重大影响[423] 成本与费用 - 公司2021年上半年因员工股票奖励计划产生了11,595美元的股票补偿费用[285] - 公司2021年上半年因员工股票购买计划产生了877美元的股票补偿费用[285] - 公司2021年上半年ACDP相关资本化成本为2,649美元，摊销成本为3,472美元[309] - 公司2021年上半年因COVID-19疫情采取了成本控制措施，包括减少差旅和促销支出[292] - 公司预计未来一般和行政费用将增加，但占收入的比例将逐渐下降[311] - 公司预计将继续在全球业务系统和方法上进行战略投资，以增强主要客户销售活动[310] - 2021年第二季度总成本收入同比增长45.6%，达到16,746美元，主要受订阅和许可成本及服务成本增加推动[343] - 2021年上半年总成本收入同比增长38.9%，达到28,776美元，主要受订阅和许可成本及服务成本增加推动[345] - 2021年第二季度订阅和许可成本同比增长37.1%，主要受员工相关成本增加（约4,000美元）推动[346] - 2021年上半年订阅和许可成本同比增长36.4%，主要受员工相关成本增加（约8,600美元）推动[347] - 2021年第二季度服务成本同比增长58.1%，主要受员工相关成本增加（约5,900美元）推动[348] - 2021年第二季度研发费用同比增长19.4%，达到52,776美元，主要由于员工相关成本增加约5,700美元[351] - 2021年第二季度销售和营销费用同比增长28.3%，达到38,014美元，主要由于员工相关成本增加约4,600美元[353] - 2021年第二季度一般和行政费用同比增长64.5%，达到41,878美元，主要由于收购和整合成本增加约9,200美元以及员工相关成本增加约6,700美元[356] - 2021年第二季度购买无形资产的摊销费用同比增长24.7%，达到4,589美元，主要由于最近收购的无形资产摊销[358] - 2021年上半年研发费用同比增长12.6%，达到100,579美元，主要由于员工相关成本增加约7,100美元[352] - 2021年上半年销售和营销费用同比增长7.2%，达到70,454美元，主要由于股票补偿费用增加约1,400美元[355] - 2021年上半年一般和行政费用同比增长44.0%，达到75,266美元，主要由于收购和整合成本增加约15,300美元以及员工相关成本增加约7,700美元[357] - 2021年上半年购买无形资产的摊销费用同比增长12.8%，达到8,027美元，主要由于最近收购的无形资产摊销[359] 外汇与汇率影响 - 公司2020年43%的收入和47%的运营费用以外币计价，主要受汇率波动影响[286] - 2021年第二季度，外汇损失为1,406美元，上半年累计为2,198美元[281] - EMEA地区2021年第二季度收入同比增长16.1%，达到9,551美元，其中外汇效应贡献显著[336] - APAC地区2021年第二季度收入同比增长12.8%，达到4,720美元，主要受订阅收入改善和外汇效应推动[340] 债务与融资 - 公司发行了5.75亿美元的2027年到期可转换优先票据，并支付了15,065美元的交易费用[283] - 公司发行了6.9亿美元的2026年到期可转换优先票据，并支付了18,055美元的交易费用[283] - 公司修订了信贷协议，将高级担保循环贷款额度从5亿美元增加到8.5亿美元，并将到期日延长至2025年11月15日[283] - 公司通过信用额度增加了8.5亿美元的循环贷款，并将到期日延长至2025年11月15日[379] - 公司于2021年6月28日发行了5.75亿美元的2027年到期可转换债券，利率为0.375%[389] - 公司使用2027年可转换债券的净收益中的5.36亿美元偿还了信用额度下的未偿债务[389] - 2027年可转换票据的有效利率为0.864%[396] - 2026年可转换票据的有效利率为0.658%[409] - 2026年可转换票据的初始转换价格为每股64.13美元[404] - 2026年可转换票据的发行总额为6.9亿美元[402] - 2026年可转换票据的发行费用为18,055美元[402] - 2026年可转换票据的赎回价格为票面金额加上应计未付利息[406] - 2026年可转换票据的转换率上限为每1美元本金22.6090股[407] - 2026年可转换票据的封顶看涨期权初始价格为每股72.9795美元[413] - 2021年1月和6月公司分别完成了2026年和2027年票据的私募发行，导致长期债务利息义务增加[424] - 2026年和2027年票据的公允价值受利率风险和市场价格波动影响，利率下降时公允价值增加，利率上升时公允价值减少[428] 现金流 - 2021年上半年经营活动产生的净现金流为149,022美元[415] - 2021年上半年投资活动产生的净现金流为-1,008,001美元[415] - 2021年上半年投资活动净现金流出为1,008,001美元，主要用于4,750美元的物业和设备购置以及资本化软件投资，以及1,002,551美元的收购相关支付[418] - 2020年上半年投资活动净现金流出为78,979美元，主要用于9,970美元的物业和设备购置以及资本化软件投资，以及67,595美元的收购相关支付[420] - 2021年上半年融资活动净现金流入为866,510美元，主要得益于1,233,377美元的可转换优先票据净收益[421] - 2020年上半年融资活动净现金流出为52,556美元，主要由于26,750美元的信贷额度净支付和15,901美元的股息支付[422] 其他 - 公司现金及现金等价物中，93%位于美国境外，截至2021年6月30日，境外现金及现金等价物为121,823万美元[375][378] - 公司预计将在2021年12月31日不再符合“新兴成长公司”资格[426]