财务报表重述 - 公司决定重述2019 - 2021年及2022年上半年合并财务报表，以纠正资本提供资产和收入的重大低估[2] - 公司对截至2022年6月30日的六个月的未经审计简明合并财务报表进行了重述[41] - 管理层和审计委员会决定对2019 - 2022年的合并财务报表进行重述，以纠正资本提供资产和收入的重大低估[42] 前瞻性陈述与风险因素 - 本季度报告包含前瞻性陈述，实际结果可能与陈述存在重大差异[3] - 可能导致未来经营结果或发展不同的因素包括诉讼结果、资产选择能力、网络安全等[3][11] 公司业务与产品 - 公司提供法律金融产品和服务，并从事资产管理业务[40] - 公司的法律金融产品和服务包括核心法律金融和另类策略[16] - 另类策略包括低风险法律融资、和解后融资和复杂策略[12] - 优势基金专注于诉讼前策略，资产记为资本提供间接资产[12] - 战略价值基金部署资本于某些复杂策略资产，资产记为资本提供间接资产[18] - 公司有两个可报告的业务板块，资本提供和资产管理及其他服务[71] 资本提供资产分类与会计处理 - 资本提供资产分为直接和间接两类[15] - 公司修订资本提供资产公允价值会计处理方法，采用折现现金流模型确定公允价值[2] - 公司修订了资本提供资产的公允价值会计处理方法，采用折现现金流模型确定其公允价值[42] - 资本提供资产采用收益法进行公允价值计量，初始公允价值等于初始交易价格[64] - 每个报告期需根据最佳可用信息更新现金流预测，并确定基础诉讼过程中是否有客观事件发生[64] - 若风险溢价初始计算为65%，有利审判裁决后可调整为32.5%，负面事件后可调整为82.5%[64] - 公司资本提供资产估值政策规定，针对五类主要不同类型诉讼中的70多个离散客观诉讼事件，应用百分比范围来计算调整后的风险溢价，每个事件范围为10个百分点[101] - 资本提供资产估值中，折现率最小值为6.1%，最大值为8.5%，加权平均为7.8%[102] - 资本提供资产估值中，持续时间最小值为0.3年，最大值为7.8年，加权平均为3.1年[102] - 资本提供资产估值中，调整后的风险溢价最小值为0.0%，最大值为100.0%，加权平均为33.1%[102] - 正案里程碑因素中，审判法院判决或法庭裁决的加权平均占比为54%[102] - 负案里程碑因素中，上诉判决的加权平均占比为 - 100%[102] - 无案件里程碑的资产成本为954171千美元，未实现价值为38731千美元，公允价值为992902千美元[102] 财务数据对比（营收、收入、利润等） - 2023年第二季度总营收4.4551亿美元，2022年同期为4.749亿美元；2023年上半年总营收42.5456亿美元，2022年同期为17.0592亿美元[30] - 2023年第二季度运营收入91.9万美元，2022年同期为2095万美元；2023年上半年运营收入3.27525亿美元，2022年同期为1.13765亿美元[30] - 2023年第二季度净亏损2027.6万美元，2022年同期为1817.2万美元；2023年上半年净利润2.81105亿美元，2022年同期为5486.4万美元[30] - 2023年上半年资本供应收入为110,278千美元，2022年同期为175,745千美元[44] - 2023年上半年总收入为105,912千美元，2022年同期为170,592千美元[44] - 2023年上半年净收入为3,498千美元，2022年同期为54,864千美元[44] - 2023年上半年归属于Burford Capital Limited股东的净亏损为21,501千美元，2022年同期净收入为6,928千美元[44] - 2023年上半年总营收4.25456亿美元，2022年同期为1.70592亿美元，同比增长149.4%[73][75] - 2023年上半年税前收入2.97186亿美元，2022年同期为7323万美元，同比增长305.8%[73][75] - 2023年上半年资本提供收入为3.51407亿美元，2022年同期为9577.7万美元，同比增长266.9%[73][75] - 2023年上半年资产管理收入为3891万美元，2022年同期为5508万美元，同比下降29.4%[73][75] - 2023年上半年保险收入为850万美元，2022年同期为亏损2297万美元[73][75] - 2023年上半年可交易证券收入和银行利息为4615万美元，2022年同期为亏损8971万美元[73][75] - 2023年上半年运营费用为9793.1万美元，2022年同期为5682.7万美元，同比增长72.3%[73][75] - 2023年上半年其他费用为3033.9万美元，2022年同期为4053.5万美元，同比下降25.1%[73][75] - 2023年Q2已实现收益为64,323千美元，2022年同期为21,737千美元；2023年上半年为133,765千美元，2022年同期重述后为34,040千美元[79] - 2023年Q2资产管理收入中管理费收入为1,894千美元，2022年同期为1,524千美元；2023年上半年为3,891千美元，2022年同期为3,713千美元[84] - 2023年Q2资产管理收入中绩效费收入为0，2022年同期为870千美元；2023年上半年为0，2022年同期为1,795千美元[84] - 2023年Q2债务利息费用为20,256千美元，2022年同期为19,788千美元；2023年上半年为39,946千美元，2022年同期为35,010千美元[86] - 2023年Q2债务发行成本为868千美元，2022年同期为932千美元；2023年上半年为1,731千美元，2022年同期为1,551千美元[86] - 2023年Q2总融资成本为21,124千美元，2022年同期为20,720千美元；2023年上半年为41,677千美元，2022年同期为36,561千美元[86] - 2023年Q2公允价值调整（扣除先前已确认的未实现收益转入已实现收益）为(28,821)千美元，2022年同期为16,609千美元；2023年上半年为373,992千美元，2022年同期为145,425千美元[79] - 2023年Q2外汇收益为166千美元，2022年同期损失为5,087千美元；2023年上半年收益为3,844千美元，2022年同期损失为5,608千美元[79] - 2023年第二季度，公司及其受限子公司总营收为42469千美元，2022年同期为15713千美元；上半年总营收为381423千美元，2022年同期为121855千美元[92] - 2023年第二季度，无限制子公司总营收为2082千美元，2022年同期为31777千美元；上半年总营收为44033千美元，2022年同期为48737千美元[92] - 2023年第二季度归属于股东的净亏损为2.154亿美元，2022年同期为4.9352亿美元；2023年上半年净利润为2.37885亿美元，2022年同期为692.8万美元[112] - 2023年第二季度基本和摊薄后每股净亏损均为0.1美元，2022年同期均为0.23美元；2023年上半年基本每股净利润为1.09美元，摊薄后为1.07美元，2022年同期基本和摊薄后均为0.03美元[112] - 2023年第二季度实现收益6430万美元，2023年上半年为1.338亿美元，而2022年同期分别为2170万美元和3400万美元[148] - 2023年第二季度净未实现损失2880万美元，上半年净未实现收益为3.74亿美元；2023年第二季度贴现率增加72个基点，导致公允价值减少约9440万美元[144][148] - 2023年第二季度公司净亏损2030万美元，2022年同期为1820万美元；归属于公司股东的损失，2023年第二季度为2150万美元，2022年同期为4940万美元[148] - 2023年第二季度第三方在资本提供资产中的权益为480万美元，2022年同期为1690万美元[151] - 2023年第二季度资产管理收入降至190万美元，较2022年同期的240万美元下降21%，主要因2022年同期有90万美元绩效费，2023年未产生[152] - 2023年第二季度资本提供收入达3570万美元，较2022年同期的3500万美元增长，主要因实现收益增长196%及投资组合积极发展[153] - 2023年第二季度相对于成本的实现收益增至6430万美元，2022年同期为2170万美元[153] - 2023年第二季度总营收4455.1万美元，较2022年同期的4749万美元减少293.9万美元；总运营费用4363.2万美元，较2022年同期的2654万美元增加1709.2万美元[142] - 2023年第二季度现金流量表中公允价值调整净损失2880万美元，2022年上半年为收益1660万美元[144] - 2023年第二季度保险收入为0.6百万美元，2022年同期为亏损1.6百万美元[156] - 2023年第二季度有价证券收入和银行利息为1.5百万美元，2022年同期为亏损5.3百万美元[158] - 2023年第二季度运营费用为43.6百万美元，2022年同期为26.5百万美元[159] - 2023年第二季度薪酬福利为28.4百万美元，2022年同期为17.5百万美元[160] - 2023年第二季度一般、行政及其他费用为11.1百万美元，2022年同期为6.3百万美元[163] - 2023年第二季度财务成本为21.1百万美元，2022年同期为20.7百万美元[164] - 2023年第二季度外币交易收益为8.9百万美元，2022年同期为亏损2.5百万美元[166] - 2023年第二季度所得税拨备为9.0百万美元，2022年同期为14.9百万美元[166] - 2023年第二季度非控股权益净收入降至1.3百万美元，较2022年同期的31.2百万美元下降96%[168] - 2023年上半年资本提供收入增至511.6百万美元，较2022年同期的175.7百万美元增长191%[170] - 公司2023年上半年总收入为4.25456亿美元，较2022年同期的1.70592亿美元增加2.54864亿美元[171] - 2023年上半年实现相对于成本的收益为1.33765亿美元，较2022年同期的3404万美元增加9972.5万美元，实现收益达2.859亿美元[173] - 2023年上半年公允价值调整净额为3.73992亿美元，较2022年同期的1.45425亿美元增加2.28567亿美元[173] - 2023年6月30日调整风险溢价降至33.1%，低于2022年12月31日的38.1%；加权平均贴现率升至7.8%，高于2022年12月31日的7.3%[173] - 2023年上半年第三方对资本提供资产的权益损失为9550万美元，而2022年同期为收益21.8万美元[174] - 2023年上半年资产管理收入降至390万美元，较2022年同期的550万美元减少29%[175] - 2023年上半年保险收入增至90万美元，而2022年同期为亏损230万美元[177] - 2023年上半年可交易证券收入和银行利息增至460万美元，而2022年同期为亏损900万美元[179] - 2023年上半年运营费用增至9790万美元，较2022年同期的5680万美元增加72%[180] - 2023年上半年薪酬和福利费用增至6860万美元，较2022年同期的3840万美元增加79%[181] - 2023年上半年长期激励薪酬（含应计费用）增至1550万美元，较2022年同期的680万美元增长130%[186] - 2023年上半年财务成本增至4170万美元，较2022年同期的3660万美元增长14%[188] - 2023年上半年所得税拨备降至1610万美元，较2022年同期的1840万美元减少12%[189] - 2023年上半年归属于非控股股东的净收入降至4320万美元，较2022年同期的4790万美元减少10%[191] - 2023年上半年公司总营收4.25456亿美元，2022年上半年为1.70592亿美元，增长2.54864亿美元[199] - 2023年上半年公司总运营费用9793.1万美元，2022年上半年为5682.7万美元，增长4110.4万美元[199] - 2023年上半年公司税前收入2.97186亿美元，2022年上半年为7323万美元，