收购与贷款增长 - 公司于2022年2月7日完成了对汇丰银行西海岸大众零售市场消费银行业务和零售商业银行业务的收购[209] - 2022年第一季度总贷款增加11亿美元至174亿美元，其中6.461亿美元来自汇丰银行西海岸业务的收购[209] - 截至2022年3月31日，总贷款为174亿美元，较2021年12月31日的163亿美元增加6.7%[240] - 截至2022年3月31日，公司的总贷款余额为173.98亿美元，较2021年12月31日的163.42亿美元增加了6%[247] 财务表现 - 2022年第一季度净收入为7500万美元，同比增长160万美元，增幅为2.2%[210] - 2022年第一季度稀释每股收益为0.99美元，去年同期为0.92美元[210] - 2022年第一季度平均股东权益回报率为12.29%，平均资产回报率为1.46%[211] - 2022年第一季度净利息收入增加1740万美元，增幅为12.3%，达到1.592亿美元[214] - 2022年第一季度净利息收益率为3.26%，去年同期为3.20%[215] - 2022年第一季度平均生息资产收益率为3.53%，平均付息负债成本为0.38%[216] - 2022年第一季度贷款利息收入增加6373万美元，其中12494万美元来自贷款量的增加，6121万美元来自利率的下降[220] - 2022年第一季度非利息收入为2020万美元，同比增长102.0%，主要由于股权证券净收益增加870万美元[224] - 2022年第一季度非利息支出增加130万美元至7270万美元，主要由于薪资和员工福利增加280万美元[225] - 2022年第一季度有效税率为23.5%，较2021年同期的21.9%有所上升[226] - 2022年第一季度股权证券净收益为600万美元，较2021年同期的280万美元净亏损有所改善[237] - 2022年第一季度净收入为7502.8万美元，股息再投资计划收益94.5万美元，RSU净股份结算相关股份扣减28.5万美元，库藏股购买3289.6万美元，股票补偿161.4万美元，普通股现金股息2551.5万美元，其他综合亏损4291.2万美元，总股本净减少2402.1万美元[297] 信用损失与贷款准备金 - 2022年第一季度信用损失拨备为860万美元，较2021年第四季度的350万美元增加，较2021年第一季度的1210万美元逆转[221] - 截至2022年3月31日，贷款损失准备金增加960万美元至1.458亿美元，占贷款总额的0.84%，较2021年12月31日的1.362亿美元（占贷款总额的0.83%）有所上升[221] - 截至2022年3月31日，公司的不良贷款拨备覆盖率为168.28%，较2021年12月31日的202.36%有所下降[247] - 截至2022年3月31日，公司的不良贷款拨备总额为1.4578亿美元，其中830万美元分配给不良贷款，1.375亿美元分配给一般拨备[253] - 公司在2022年第一季度增加了额外的准备金调整，以反映经济放缓的可能性，特别是由于利率上升的影响[269] - 公司采用CECL方法计算信用损失准备金，使用8个季度的合理和可支持预测期和4个季度的回归期[273] - 公司信用损失准备金的计算基于三种宏观经济情景：基线情景、上行情景和下行情景，其中基线情景权重最大[274] - 如果完全采用下行情景，2022年3月31日的信用损失准备金将增加约4900万美元[275] - 公司认为当前的信用损失准备金是适当的，反映了贷款组合和未使用信贷承诺的预期信用损失[276] - 公司贷款损失准备金从2021年12月31日的136,157千美元增加到2022年3月31日的145,786千美元，增长7.1%[278] - 公司商业贷款损失准备金从2021年12月31日的43,394千美元增加到2022年3月31日的44,738千美元，增长3.0%[279] - 公司房地产建设贷款损失准备金从2021年12月31日的6,302千美元增加到2022年3月31日的7,436千美元，增长17.5%[280] - 公司商业抵押贷款损失准备金从2021年12月31日的61,081千美元增加到2022年3月31日的63,878千美元，增长4.6%[281] - 公司住宅抵押贷款和信贷额度损失准备金从2021年12月31日的25,379千美元增加到2022年3月31日的29,630千美元，增长16.5%[282] 不良资产与贷款 - 2022年第一季度非执行资产包括逾期90天以上的贷款、非应计贷款和其他房地产拥有（OREO）[242] - 截至2022年3月31日，公司的不良资产占总资产的比例为0.4%，较2021年12月31日的0.3%有所上升[244] - 截至2022年3月31日，公司的不良资产总额为9070万美元，较2021年12月31日的7170万美元增加了1900万美元，增幅为26.5%[244] - 截至2022年3月31日，公司的不良贷款覆盖率为175.7%，较2021年12月31日的212.9%有所下降[245] - 截至2022年3月31日，公司的不良贷款总额为8663万美元，较2021年12月31日的6728万美元增加了1935万美元，增幅为29%[247] - 截至2022年3月31日，公司的不良贷款中，58.0%由房地产担保，较2021年12月31日的74.9%有所下降[252] - 截至2022年3月31日，公司的不良贷款中，商业贷款占36.282亿美元，较2021年12月31日的16.558亿美元增加了119%[247] - 截至2022年3月31日，公司的不良贷款中，住宅抵押贷款占11.956亿美元，较2021年12月31日的11.115亿美元增加了8%[247] 存款与借款 - 截至2022年3月31日，总存款为181亿美元，与2021年12月31日持平[283] - 公司非利息存款在2022年3月31日为43.99亿美元，占总存款的24.4%，较2021年12月31日的44.92亿美元下降1.2%[285] - 公司定期存款在2022年3月31日为49.56亿美元，占总存款的27.4%，较2021年12月31日的55.17亿美元下降10.2%[285] - 公司从联邦住房贷款银行（FHLB）获得的借款在2022年3月31日为2000万美元，平均利率为2.89%[287] - 公司次级债券在2022年3月31日为1.191亿美元，加权平均利率为3.03%，较2021年12月31日的2.38%有所上升[288] - 截至2022年3月31日，公司96.6%的定期存款将在一年内到期，预计流出量不会显著，且可以通过正常存款增长补充[323] 资本与流动性 - 截至2022年3月31日，公司总股本为24.2亿美元，较2021年12月31日的24.5亿美元减少了2400万美元，主要由于净收入7500万美元、股票补偿160万美元和股息再投资收益90万美元，被其他综合亏损4290万美元、库藏股购买3290万美元、普通股现金股息2550万美元和RSU净股份结算相关股份扣减30万美元所抵消[295] - 截至2022年3月31日，Cathay General Bancorp的普通股一级资本与风险加权资产比率为12.36%，Cathay Bank为12.74%，均高于巴塞尔III资本规则的最低要求7.00%和被视为“资本充足”的6.50%[300] - 截至2022年3月31日，Cathay General Bancorp的总资本与风险加权资产比率为13.96%，Cathay Bank为13.65%，均高于巴塞尔III资本规则的最低要求10.50%和被视为“资本充足”的10.00%[300] - 截至2022年3月31日，Cathay General Bancorp的杠杆比率为10.11%，Cathay Bank为10.42%，均高于巴塞尔III资本规则的最低要求4.00%和被视为“资本充足”的5.00%[300] - 截至2022年3月31日，公司的流动性比率为15.45%，较2021年12月31日的17.3%有所下降[320] - 公司通过FHLB获得了52亿美元的信贷额度，截至2022年3月31日，FHLB的借款总额为2000万美元，备用信用证为6.507亿美元[321] 利率与衍生工具 - 公司遵循ASC Topic 815，要求将所有金融衍生工具作为资产或负债在合并资产负债表中确认，并以公允价值计量[305] - 公司提供各种利率衍生工具合约给客户，这些合约与第三方金融机构的配对交易相抵消，旨在锁定有吸引力的中长期固定利率融资，而不增加公司的利率风险[309] - 2014年5月，公司签订了名义金额为1.191亿美元的利率互换合约，期限为十年，旨在对冲公司1.191亿美元次级债券的季度利息支付风险[310] - 公司现金流衍生金融工具的名义金额截至2022年3月31日为119,136千美元，未实现净亏损为222千美元，较2021年12月31日的3,276千美元有所减少[311] - 截至2022年3月31日，银行的利率互换合约名义金额为2.622亿美元，用于对冲商业房地产贷款的市场价值变动风险[312] - 公司对728.9百万美元的贷款池中的404.2百万美元进行了部分期限对冲，以降低利率上升对最后一层贷款的影响[314] - 截至2022年3月31日，公司利率互换合约的信用风险通过抵押品减少，抵押品金额为220万美元，较2021年12月31日的590万美元有所下降[315] - 公司公允价值衍生金融工具的名义金额截至2022年3月31日为666,446千美元，未实现净收益为15,387千美元，较2021年12月31日的1,013千美元亏损有所改善[316] - 公司使用净利息收入模拟模型来评估利率变动对净利息收入和市场价值的影响，设定了±200个基点的利率变动容忍度为±5%[326][328] - 截至2022年3月31日，利率上升200个基点时，公司净利息收入波动为16.2%，市场价值波动为8.3%[330] - 公司设定了净利息收入波动容忍度为±5%，当利率变化为±200个基点时[328] - 利率变化对净利息收入和市场价值的影响如下：+200个基点时，净利息收入波动为16.2%，市场价值波动为8.3%；+100个基点时，净利息收入波动为8.0%，市场价值波动为4.3%；-100个基点时，净利息收入波动为-5.5%，市场价值波动为-3.4%；-200个基点时，净利息收入波动为-7.0%，市场价值波动为-8.1%[330] - 公司模拟模型预测了资产和负债组合的净经济价值，并设定了容忍度，当利率变化为±200个基点时，净经济价值损失限制为零[328] 股息与股东权益 - 公司宣布2022年2月14日每股0.34美元的现金股息，共支付2550万美元的现金股息[303] - 截至2022年3月31日，公司总股本为24.2亿美元，较2021年12月31日的24.5亿美元减少了2400万美元，主要由于净收入7500万美元、股票补偿160万美元和股息再投资收益90万美元，被其他综合亏损4290万美元、库藏股购买3290万美元、普通股现金股息2550万美元和RSU净股份结算相关股份扣减30万美元所抵消[295] 内部控制与披露 - 公司披露控制和程序在2022年第一季度末被评估为有效，确保信息披露的及时性和准确性[332] - 2022年第一季度内，公司内部财务报告控制未发生任何重大变化[333]