财务表现与亏损 - 公司2022年9月30日的净亏损为1160万美元，累计赤字为4.842亿美元，营运活动净现金流出为630万美元[166] - 公司净亏损在2022年9月30日结束的六个月内为11,845,000美元，同比下降345%，主要由于影院设备业务和内容与娱乐业务的亏损增加[252] - 2022年第三季度的净亏损为575.2万美元，同比增加547.9万美元，主要由于影院设备业务净收入减少64.3万美元，内容与娱乐业务净亏损增加125.9万美元，以及公司净亏损增加357.7万美元[232] - 2022年第三季度的调整后EBITDA减少了196.4万美元，主要由于影院设备业务的系统销售和合格VPF系统减少，以及内容与娱乐业务和公司的直接运营费用增加480万美元，销售、一般和行政费用增加240万美元[234] - 调整后的EBITDA在2022年9月30日结束的六个月内减少了970万美元，主要由于影院设备业务的系统销售减少和内容与娱乐业务的运营费用增加[254] 资本筹集与投资 - 公司通过多次资本筹集活动，包括2020年5月的800万美元直接发行和2020年7月的1080万美元直接发行，总计筹集了约1860万美元[167][169] - 公司通过ATM销售协议和股权线购买协议，分别筹集了1860万美元和1240万美元[168][171] - 公司截至2022年9月30日，仍有3800万美元的2020年注册声明和3760万美元的股权线购买协议可用于筹集额外资本[173] - 公司于2020年2月和4月分别以2510万美元和2820万美元的价格收购了元宇宙公司约11.5%和15%的股权[175][176] - 公司截至2022年9月30日，元宇宙公司的股票估值基于独立估值，被归类为第三级投资[178] - 公司在2022年9月30日结束的六个月内记录了180万美元的元宇宙投资损失，2021年同期为100万美元[190] - 2022年第三季度的Metaverse投资公允价值变动导致亏损60万美元，主要由于香港证券交易所暂停交易后，投资被重新分类为基于不可观察输入的三级估值[229] - 公司在2022年9月30日结束的六个月内因Metaverse股票估值变化导致180万美元的损失[249] 业务收入与成本 - 影院设备业务在2022年9月30日结束的三个月内系统收入为70万美元，同比下降20%，2021年同期为220万美元[200] - 内容与娱乐业务在2022年9月30日结束的三个月内收入为1140万美元，同比增长66%，主要得益于新增的流媒体频道和广告合作伙伴的增加[220] - 公司在2022年9月30日结束的六个月内系统总收入为190万美元，同比下降75.6%，2021年同期为780万美元[200] - 影院设备业务的虚拟打印费（VPF）收入取决于电影发行数量和使用系统的影院数量，VPF收入在电影首次公映时确认[198] - 内容与娱乐业务的物理商品收入在扣除销售退货和其他津贴后确认，退货和津贴基于历史经验记录[205] - 公司在2022年9月30日的递延收入余额为30万美元，主要由于提前收到的现金支付和履行义务后的收入确认[214] - 公司在2022年9月30日结束的三个月内影院设备业务收入为260.5万美元，同比下降20%，主要由于系统收入和VPF合格影院的减少[220] - 内容与娱乐业务的FAST和TV-VOD收入实现了三位数增长，得益于热门标题和新发布的推动[220] - 影院设备业务的直接运营费用在2022年第三季度减少了38万美元，同比下降23%，主要原因是系统销售导致的财产税减少[221] - 内容与娱乐业务的直接运营费用在2022年第三季度增加了479.7万美元，同比增长151%，主要由于DVD制造和履行费用增加80万美元，内容和制作成本增加270万美元，SaaS费用增加50万美元，以及电影修复和网站内容制作成本增加40万美元[221] - 2022年上半年的影院设备业务收入减少了545.2万美元，同比下降57%，主要由于系统收入和合格VPF系统减少，部分被Ph2可变对价增加170万美元所抵消[241] - 影院设备业务的直接运营费用在2022年9月30日结束的六个月内减少了151,000美元，同比下降36%，主要由于系统销售导致的物业税减少[242] - 内容与娱乐业务的直接运营费用在2022年9月30日结束的六个月内增加了7,635,000美元，同比增长101%，主要由于DVD制造和履行费用增加120万美元，内容和制作成本增加380万美元[242] 费用与支出 - 2022年第三季度的销售、一般和行政费用增加了243.8万美元，同比增长34%，主要由于收购Fandor、DMR和Bloody Disgusting导致的人员成本增加150万美元，以及股票补偿费用增加130万美元[223] - 销售、一般和行政费用在2022年9月30日结束的六个月内增加了620万美元，主要由于收购Fandor、DMR和Bloody Disgusting导致的人员成本增加370万美元[243] - 2022年第三季度的折旧和摊销费用减少了192万美元，同比下降44%，主要由于影院设备业务的大部分数字影院投影系统在2022年第三季度达到了10年的使用寿命[225] - 2022年第三季度的无形资产摊销费用增加了40万美元，同比增长6%，主要由于影院设备业务的无形资产完全摊销，并被2021年新收购的无形资产所抵消[226] - 影院设备业务的折旧和摊销费用在2022年9月30日结束的六个月内减少了584,000美元，同比下降73%，主要由于数字影院投影系统的十年使用寿命结束[246] - 2022年第三季度的净利息费用增加了344万美元，同比增长956%，主要由于收购Bloody Disgusting、FoundationTV和DMR导致的递延和盈利考虑增值[227] - 公司利息费用在2022年9月30日结束的六个月内增加了333,000美元，同比增长185%，主要由于收购Bloody Disgusting、FoundationTV和DMR相关的递延和盈利考虑[248] 现金流与资本需求 - 公司预计截至2022年9月30日的现金及现金等价物余额以及预期营运现金流将足以支持至少12个月的运营和资本需求[179] - 公司现金及现金等价物在2022年9月30日为970万美元，相比2021年9月30日的1260万美元有所减少[261][262] - 2022年9月30日止六个月，公司经营活动产生的净现金主要由营业收入驱动，不包括折旧、摊销、坏账回收和股票补偿等非现金费用，应付账款减少了550万美元[263] - 2022年9月30日止六个月，公司预付和其他流动资产增加了290万美元[263] - 2022年9月30日止六个月，公司投资活动使用的现金包括购买物业和设备30万美元[266] - 2021年9月30日止六个月，公司投资活动使用的现金包括购买物业和设备81,000美元，以及购买FoundationTV和Bloody Disgusting两家企业480万美元[266] - 2022年9月30日止六个月，公司融资活动提供的现金包括支付应付票据40万美元和从循环信贷协议中获得360万美元[267] - 2021年9月30日止六个月，公司融资活动使用的现金包括支付应付票据780万美元和信贷额度200万美元[267] 会计政策与估值 - 公司的主要会计政策包括对商誉、无形资产和长期资产的公允价值估计，这些估计基于未来现金流的判断和假设[183][184] - 公司在2022年9月30日结束的六个月内未记录任何商誉、无形资产和长期资产的减值损失[187] - 公司在2022年9月30日结束的六个月内未记录所得税费用，而2021年同期记录了550,000美元的所得税收益[250] 合同义务与季节性 - 截至2022年9月30日，公司的主要合同义务包括2023年127,000美元和2025年489,000美元的运营租赁义务[268] - 公司Cinema Equipment业务的收入具有季节性，主要与电影公司发布电影的时间一致，通常在夏季和冬季假期期间发布最具市场吸引力的电影[269] 其他 - 公司持有CDF2 Holdings 100%的股权，CDF2 Holdings是一个未合并的可变利益实体（VIE），全资拥有Cinedigm Digital Funding 2, LLC，但公司不是该VIE的主要受益人[270] - 迄今为止，通货膨胀对公司运营的影响并不显著，但不能保证未来高通胀率不会对公司的运营结果产生不利影响[272] - 公司面临COVID-19疫情带来的持续波动和不确定性，可能对其业务、财务状况和运营结果产生不利影响[165]