整体财务数据关键指标变化 - 2020年净销售额为6.52537亿美元，较2019年的7.95122亿美元下降17.9%，主要因新冠疫情影响，部分被电商和直销渠道增长抵消[268][290][291] - 2020年净利润为976.3万美元，较2019年的2782万美元下降64.9%[268][290] - 2020年EBITDA为6686.8万美元，较2019年的8876.4万美元有所下降；调整后EBITDA为8021.6万美元，较2019年的1.23037亿美元下降[268] - 2020年销售成本为4.03392亿美元，较2019年的5.1258亿美元下降21.3%[290] - 2020年销售、一般和行政费用为1.81234亿美元，较2019年的1.93803亿美元下降6.5%[290] - 2020年折旧和摊销费用为4436.8万美元，较2019年的4212.6万美元增长5.3%[290] - 2020年利息费用净额为1071.2万美元，较2019年的1434.2万美元下降25.3%[290] - 2020年末美国净销售额从2019年末的5.239亿美元降至4.888亿美元，降幅6.7%；欧洲从1.982亿美元降至1.12亿美元，降幅43.5%；其他国际市场从7300万美元降至5170万美元，降幅29.2%[293] - 2020年销售成本（不含折旧和摊销）从2019年的5.126亿美元降至4.034亿美元，降幅21.3%[294] - 2020年毛利率（不含折旧和摊销）为38.2%，较2019年的35.5%增加270个基点[295] - 2020年销售、一般和行政费用从2019年的1.938亿美元降至1.812亿美元，降幅6.5%，占销售额比例从24.4%升至27.8%[296][297] - 2020年折旧和摊销费用从2019年的4210万美元增至4440万美元[298] - 2020年净利息支出从2019年的1430万美元降至1070万美元，降幅25.3%[299] - 2020年所得税费用从2019年的450万美元降至200万美元，降幅54.8%[300] - 2020年净利润从2019年的2780万美元降至980万美元[301] - 2020年经营活动净现金为107.2百万美元，2019年为90.8百万美元，主要因营运资金变化[322][323] - 2020年投资活动净现金使用18.5百万美元，2019年为48.6百万美元，主要用于购置资产和收购[325][326] - 2020年融资活动净现金使用61.8百万美元，2019年为28.3百万美元，主要与债务偿还和分配有关[322][328][329] - 截至2020年12月31日，公司现金及现金等价物为5230万美元，营运资金为1.207亿美元，而2019年12月31日分别为2520万美元和1.016亿美元[339] - 2020 - 2018年公司净销售额分别为6.52537亿美元、7.95122亿美元和6.86073亿美元[384] - 2020 - 2018年公司净利润分别为976.3万美元、2782万美元和2506.2万美元[384] - 2020 - 2018年公司综合收益分别为1117.8万美元、2927.8万美元和2304.2万美元[387] - 2020年末总资产为763,590千美元，较2019年末的796,467千美元下降4.13%[390] - 2020年末现金及现金等价物为52,255千美元，较2019年末的25,229千美元增长107.12%[390] - 2020年末应收账款净额为131,837千美元，较2019年末的151,564千美元下降13.01%[390] - 2020年末总流动负债为138,696千美元，较2019年末的157,569千美元下降11.97%[390] - 2020年末长期债务净额为180,012千美元，较2019年末的202,816千美元下降11.24%[390] - 2020年末股东权益总额为322,445千美元，较2019年末的305,144千美元增长5.67%[390] - 2020年末A类普通股发行及流通股数为35,657股，较2019年末的34,918股增长2.11%[390] - 2020年末B类普通股发行及流通股数为14,040股，较2019年末的14,515股下降3.96%[390] - 2020年净收入为9,763千美元，较2019年的27,820千美元下降64.89%[392] - 2020年向持续股权所有者分配金额为3,576千美元，较2019年的23,924千美元下降84.97%[392] - 2020 - 2022年净收入分别为976.3万美元、2782万美元、2506.2万美元[395] - 2020 - 2022年经营活动提供的净现金分别为1.07239亿美元、9076.5万美元、4999.1万美元[395] - 2020 - 2022年投资活动使用的净现金分别为1848.2万美元、4863.3万美元、2750.1万美元[395] - 2020 - 2022年融资活动使用的净现金分别为6183.8万美元、2834万美元、1504.6万美元[395] - 2020、2019和2018年产品设计和开发成本分别为510万美元、520万美元和470万美元[420] - 2020、2019和2018年公司在处理公司间余额结算和重新计量时分别记录了40万美元的损失、70万美元和10万美元的收益[421] - 2020、2019和2018年无形资产摊销费用分别为1600万美元、1590万美元和1500万美元[436] - 2020、2019和2018年，税前收入分别为1178.8万美元、3229.6万美元和3049.4万美元[461] - 2020、2019和2018年，公司所得税费用分别为202.5万美元、447.6万美元和543.2万美元，有效税率分别为17.2%、13.9%和17.8%[463] 各业务线数据关键指标变化 - 2020年和2019年Pop!品牌销售额分别占公司销售额的约76%和79%[269] - 2020年和2019年公司前十大客户销售额分别占总销售额的约48%和44%[272] - 2020年和2019年公司产品销售涉及的活跃属性数量分别为854个和804个[275] - 2020年末Pop!品牌产品净销售额从2019年末的6.246亿美元降至4.973亿美元，降幅20.4%；Loungefly品牌产品从7250万美元增至8480万美元，增幅17.0%；其他产品从9800万美元降至7040万美元，降幅28.2%[293] - 2020年末活跃资产数量从2019年末的804个增至854个，增幅6.2%；活跃资产平均净销售额从2019年末的100万美元降至80万美元，降幅22.7%[292] 信贷协议相关情况 - 2018年10月22日公司签订信贷协议，获得235.0百万美元定期贷款和50.0百万美元循环信贷额度，2019年2月11日循环信贷额度增至75.0百万美元[313][314] - 2019年9月23日信贷协议第二次修订，将到期日延至2024年9月23日，降低利率0.75%，允许定期贷款额度增加25.0百万美元[315] - 2020年5月5日信贷协议第三次修订，豁免特定季度财务指标，要求保持最低流动性30.0百万美元，提高利率和费用等[316] - 2019年9月16日生效的Form S - 3允许公司不时发售和出售最高达1亿美元的A类普通股、优先股、债务证券、认股权证、购买合同或由这些证券组合而成的单位[341] - 信贷协议规定，除ACON及其关联方外，任何个人或团体成为Funko, Inc.超过35%股权投票权的实益拥有人即构成“控制权变更”[338] - 2020年12月31日财季最大杠杆比率和最小固定费用覆盖率分别为4.25:1.00和1.25:1.00，公司遵守信贷协议所有契约[336] - 公司估计信贷工具到期的利息支付，按2020年12月31日新定期贷款工具生效的6.04%利率计算[345] - 截至2020年12月31日，公司信贷安排下有1.908亿美元可变利率债务未偿还[369] - 利率有效变动1%，未来12个月利息费用将增减约200万美元[369] - 2018年10月22日，公司使用信贷安排所得款项偿还先前定期贷款A安排的2.096亿美元和循环信贷安排的6530万美元[449] - 2019年2月11日，公司将循环信贷安排增加至7500万美元；9月23日，延长贷款到期日，降低利率和费用，并允许增加定期贷款安排2500万美元[450] - 2020年5月5日，公司修改信贷协议，豁免财务契约，增加最低流动性要求等[451] 其他财务事项 - 2019年公司为Loungefly少缴关税计提或有负债0.5百万美元，还产生16.8百万美元一次性存货准备金费用[311] - 2019年公司可在四个财季内分配最多25.0百万美元用于支付股息[318] - 2019年9月16日公司S - 3表格生效，可出售最多100.0百万美元证券，特定股东可出售27,884,185股A类普通股[320] - 历史上，公司超50%的净销售额在第三和第四季度产生，主要集中在8月至11月，第一季度是业务发货和销售的最低量以及最不盈利的季度[343] - 截至2020年12月31日，公司未来最低承诺总计3.8473亿美元，其中长期债务及相关利息为2.27634亿美元，运营租赁为8950万美元，税收应收协议下的负债为6231.7万美元，最低特许权义务为5279万美元[345] - 截至2020年12月31日，公司记录的预付资产净额为630万美元，储备金为100万美元；2019年12月31日，预付资产净额为1300万美元，储备金为240万美元[356] - 2020年和2019年年底的特许权使用费支出分别为1.05亿美元和1.268亿美元[357] - 2019年年底，公司因处置滞销库存以增加运营能力，记录了一笔一次性1680万美元的库存减记费用[359] - 公司选择不利用《JOBS法案》的延长过渡期，将在或早于上市公司要求的采用日期采用新的或修订的会计准则，此决定不可撤销[351] - 公司需按税收应收协议向持续股权所有者支付实现税收利益的85%[364] - 2020年和2019年公司分别收购0.5百万和950万FAH, LLC普通单位[367] - 2020年和2019年公司净递延所得税资产分别增加50万美元和4810万美元[367] - 2020年和2019年公司税收应收协议负债分别为100万美元和5900万美元[367] - 2020年公司在综合运营报表中确认税收应收协议负债重计量调整费用10万美元[367] - 2020和2019年现金等价物分别为90万美元和20万美元[403] - 2020和2019年应收账款余额中最大客户欠款占比分别为11%和8%[404] - 2020年销售中两大许可协议分别占比12%和11%，2019和2018年各有三个许可协议占比超10%[405] - 2020和2019年存货过剩和陈旧储备分别为860万美元和2330万美元[407] - 2020 - 2022年特许权使用费支出分别为1.05亿美元、1.268亿美元、1.107亿美元[417] - 2020 - 2022年广告和营销成本分别为770万美元、1130万美元、1010万美元[418] - 2019年公司完成对Forrest - Pruzan Creative, LLC的收购，总收购对价1190万美元，其中1160万美元分配给收购的净资产和承担的负债，30万美元分配给非竞争协议[424][425] - 2020和2019年商誉余额分别为1.25061亿美元和1.24835亿美元，2019年因收购增加846.5万美元[434] - 2020和2019年应收账款净额分别为1.31837亿美元和1.51564亿美元，2020、2019和2018年坏账费用分别为240万美元、110万美元和190万美元[441] - 2020和2019年预付费用和其他流动资产分别为1548.6万美元和2028万美元[443] - 2020和2019年财产和设备净额分别为5614.1万美元和6571.2万美元，2020、2019和2018年折旧费用分别为2830万美元、2620万美元和2