公司面积数据 - 截至2021年12月31日，公司总毛面积为1256329英亩，净面积为638032英亩，其中美国毛面积为1186799英亩，净面积为620189英亩，墨西哥毛面积为69530英亩，净面积为17843英亩[86] 公司产量数据 - 2021年公司原油产量为16159千桶，天然气产量为32795百万立方英尺，NGL产量为1875千桶，总产量为23500千桶油当量，原油占比69%[89] - 2021年，石油、天然气和天然气凝析液按百万桶油当量计算的产量分别约占公司总产量的69%、23%和8%[179] - 2021年公司约22%和15%的产量以及25%和16%的总收入分别来自凤凰油田和庞帕诺油田[255] 公司销售价格数据 - 2021年公司原油平均销售价格（含商品衍生品）为每桶49.67美元，天然气为每百万立方英尺3.11美元，NGL为每桶26.54美元，平均每桶油当量为40.61美元[89] - 2021年公司原油平均销售价格（不含商品衍生品）为每桶65.86美元，天然气为每百万立方英尺3.98美元，NGL为每桶26.54美元，平均每桶油当量为52.96美元[89] 公司运营费用数据 - 2021年公司平均租赁运营费用为每桶油当量12.07美元[89] 公司收入来源数据 - 2021年，公司45%和29%的石油、天然气和NGL收入分别来自壳牌贸易（美国）公司和雪佛龙产品公司[97] 公司保险情况 - 公司一般责任保险计划每次事故和累计限额为5亿美元，海上污染法案保险每次事故和累计最高可达1.5亿美元[104] - 公司为美国墨西哥湾深水钻井井维护高达5亿美元的额外费用保险，为美国墨西哥湾大陆架钻井井维护1.5亿美元[104] - 公司为墨西哥业务维护2.5亿美元的运营额外费用保险，每次事故和累计一般责任限额为5亿美元[104] - 公司有溢油、污染等环境风险保险，但未完全覆盖所有此类风险[125] - 公司部分运营风险未投保，保险有免赔额、子限额和除外责任，未来保险成本可能增加或无法获得[233][235] 公司资产与风险降低措施 - 公司最高价值资产位于凤凰油田，通过HP - I浮动生产系统生产，该系统可在风暴时断开并移走，降低财产损失风险[105] 美国油气租赁业务情况 - 美国墨西哥湾联邦油气租赁业务于2021年1月被暂停，6月被初步禁令叫停，11月进行了租赁拍卖，2022年1月拍卖被撤销[112] - 现行墨西哥湾五年租赁计划将于2022年6月30日到期，新计划获批可能需2 - 3年，未来租赁销售不确定[214] 美国政府法规变化 - 2016年奥巴马政府发布井控最终规则，2019年特朗普政府修订该规则；2016年奥巴马政府更新生产安全设备规则，2018年特朗普政府修订该规则[114] - 2022年美国内政部计划发布关于提高安全、环境和设备可靠性保护等方面的拟议规则制定倡议[115] - 2016年奥巴马政府发布通知明确额外财务担保程序，2020年特朗普政府撤销该通知并发布联合规则，2022年拜登政府可能推行更严格财务担保要求[118] - 2015年美国环保署（EPA）发布规则使地面臭氧国家环境空气质量标准（NAAQS）更严格，2020年12月决定维持该标准，拜登政府计划重新审议以采用更严格标准[134] - 2021年11月EPA发布拟议规则，将使原油和天然气来源类别的甲烷排放标准更严格，并计划在2022年发布补充提案和最终规则[136] - 2016年BOEM曾欲实施更严格财务担保标准，特朗普政府先暂停后废止，拜登政府可能恢复并增加公司运营成本[220] - 2016年公司收到BOEM提供额外财务担保的命令，提交定制计划，因特朗普政府废止相关规定未获处理，未来BOEM可能再提要求[221][222] - 若BOEM出台类似或更严格规定，可能使大量运营商失去补充债券豁免权，挑战担保债券市场容量，公司或面临融资困难[224] - 拜登宣布到2030年美国经济范围内温室气体净排放量较2005年水平减少50 - 52% [138] - 拜登提出将适用于公司等企业的美国联邦所得税税率从21%提高，并取消化石燃料税收补贴等提案[254] - 拜登政府多项行动或使油气行业环保、健康和安全标准更严格，2021年1月发布行政命令暂停联邦土地和近海新油气租赁，虽遭诉讼但影响仍存[214] 墨西哥法规变化 - 墨西哥韦拉克鲁斯和塔巴斯科州浅水区油气业务受SENER、CNH等监管，2013年相关法律重大改革且持续演变[120] - 2020年12月墨西哥SENER发布影响碳氢化合物进出口许可证的法规，将许可证期限从20年限制为5年[122] - 2021年5月墨西哥政府两次修订碳氢化合物法，相关法律变化引发法院临时暂停部分法规和修订[122] - 2021年7月墨西哥SENER指定PEMEX为Zama单元运营商，公司9月提交争议通知，结果可能不利[228] - 公司墨西哥业务受SENER、CNH、ASEA等监管，法规变化可能增加运营和资本支出[261][262] 公司法规约束情况 - 公司业务受联邦、州、地方和外国关于职业安全与健康以及环境保护的法规约束[123] - 公司油气业务受多种法规监管，历史合规未产生重大不利影响，但未来成本和影响无法预测[107] - 《石油污染法》（OPA）的损害赔偿责任上限为1.377亿美元，运营公司最低财务责任证明金额在3500万美元至1.5亿美元之间[127] - 《清洁水法》（CWA）限制公司向美国水域排放污染物，违反规定可能面临执法行动[126] - 《国家环境政策法》（NEPA）可能导致公司项目许可成本增加和延迟[129] - 《濒危物种法》（ESA）等法规可能导致公司运营受限或被禁止进入受保护区域[130] - FERC对违反天然气相关法规的行为可处以最高每天138.8496万美元的民事罚款（2021年，该金额每年根据通货膨胀调整）[149] - 公司销售天然气受运输可用性、条款和成本影响，价格和运输条款受联邦和州广泛监管[148] - 公司销售原油和凝析油目前未受监管，以协商价格出售，但未来国会可能重新实施价格管制[153] - 2010年7月21日《多德 - 弗兰克法案》颁布，扩大了对场外衍生品市场的监管[277] - 2016年12月5日，CFTC重新提出对某些期货、期权合约和互换合约设定头寸限制的规则[278] 公司互惠协议情况 - 公司与客户和供应商有互惠协议，通常可获得第三方索赔赔偿[106] 全球环保目标 - 超100个国家加入全球甲烷承诺，目标是到2030年全球甲烷排放量较2020年水平减少至少30% [138] - 超过450家来自45个国家的公司承诺投入超130万亿美元资金实现净零目标[140] 美联储相关动态 - 2020年末，美联储加入NGFS以应对金融领域气候相关风险[142] - 2021年11月，美联储表态支持NGFS识别气候相关挑战的关键问题和潜在解决方案[142] ASEA相关动态 - 2020年5月，ASEA发布《碳氢化合物行业设施关闭、拆除和废弃的工业安全、运营安全和环境保护指南》[145] - 2021年第四季度，ASEA宣布实施“公众举报系统”[145] 公司员工情况 - 截至2021年12月31日，公司约有443名员工，主要分布在得克萨斯州、路易斯安那州和墨西哥[158] - 2021年公司员工流失率为4.9%[168] - 公司每年为每位员工提供500美元津贴用于支持其选择的非营利组织[170] - 2021年短期激励奖励池价值的10%基于安全目标的达成情况[165] - 公司业务依赖关键人员，行业经验丰富专业人员流失，人员意外流失可能影响公司运营[249] 油气价格波动情况 - 2019年1月1日至2021年12月31日，NYMEX WTI原油每日价格每桶最低为 - 36.98美元，最高为85.64美元；NYMEX亨利枢纽天然气每日价格每百万英热单位最低为1.33美元，最高为23.86美元[176] - 2021年12月31日后，NYMEX WTI原油和NYMEX亨利枢纽天然气每日最低价格分别为每桶75.99美元和每百万英热单位3.73美元[176] 公司储量情况 - 截至2021年12月31日，石油、天然气和天然气凝析液分别约占公司估计已探明储量的67%、24%和9%[179] - 2021年12月31日，公司估计已探明储量中约16%（按体积计）未开发，约25%为非生产性储量[192] 公司财务相关情况 - 公司计算未来净收入和现金流净现值时使用10%的贴现率，该贴现率可能并非最合适[191] - 公司油气业务采用完全成本法核算，资本化成本受基于已探明储量未来净收入现值的上限限制，油价低迷或波动时资产减记风险增加[196] 公司业务依赖情况 - 公司油气生产的市场销售依赖集输系统、管道和处理设施的可用性、临近程度和容量，缺乏这些设施可能导致油井停产或开发计划延迟[195] - 公司业务依赖油气加工、收集和运输系统，设施不足或费率上升会影响收入和成本[268] 公司套期保值情况 - 公司为管理油气价格风险进行套期保值交易，若油价大幅上涨，此类交易可能限制潜在收益[209] 公司租赁土地情况 - 公司未开发的租赁土地需在租赁到期前钻井以维持租赁权，商品价格长期低迷可能导致部分土地租赁权到期[193] 公司非作业项目情况 - 公司非作业油气项目的开发时机、成本和产量可能无法控制，受多种因素影响[206][207] 公司面临的威胁 - 公司面临安全威胁，包括网络安全威胁、恐怖袭击等，可能增加成本并对业务造成重大不利影响[200] - 疫情等公共卫生事件可能扰乱公司业务和运营计划，影响油气需求和价格，对经营业绩产生不利影响[202][204] - 新技术发展可能使公司现有勘探和钻井方法过时，若无法跟上行业技术进步，业务和财务状况可能受不利影响[205] 公司生产受自然影响情况 - 公司生产主要集中在美国墨西哥湾和墨西哥近海浅水区，易受飓风和热带风暴影响，可能导致生产中断和损失[232] SEC规则影响 - SEC规则要求PUD储量相关井需在预订日期后五年内钻探，可能限制公司预订额外PUD储量并导致减值[236] 公司HP - I检修情况 - 2019年HP - I干船坞检修，生产于3月下旬恢复，总停产期为57天，下次干船坞检修计划于2022年年中进行，预计停产约45至60天[257] 公司业务风险 - 公司业务面临石油和天然气钻探生产活动风险，如可能找不到商业性油气储量、钻井成本不确定等[238] - 公司业务面临行业运营风险，如火灾、爆炸、井喷等，还可能因漏油事件承担责任[240][241] 公司竞争情况 - 公司在收购生产性资产和未开发土地方面竞争激烈，许多竞争对手财务资源和预算远超公司[246] 公司客户依赖情况 - 失去大客户如壳牌贸易（美国）公司和雪佛龙产品公司，可能对公司收入和业务产生重大不利影响[248] 美国墨西哥湾深水勘探风险 - 美国墨西哥湾深水勘探比浅水区面临更大运营和财务风险，如技术故障风险高、钻井成本高[243] 公司环保目标与激励计划 - 公司计划到2025年将温室气体排放强度较2018年基线降低30%，争取达到40%[275] - 公司将管理层年度激励计划中ESG指标的占比提高到20%[275] 公司负面宣传情况 - 2021年9月，公司因美国墨西哥湾石油泄漏事件遭遇负面宣传[283] 公司PSC协议情况 - 公司在PSC协议下对各项义务承担连带责任，违反协议可能导致合同撤销[264] 3D地震解释影响 - 3D地震解释不能保证有经济数量的碳氢化合物，可能影响钻探和运营结果[265] 气候变化法规影响 - 气候变化相关法规可能增加公司运营成本，减少油气需求，影响业务和财务状况[270][271] 管辖特征或政策变化影响 - 管辖特征或政策变化可能导致公司相关资产监管增加，使收入下降、运营费用增加或影响扩张项目成本[285] - 若FERC判定CKB Petroleum, Inc.不再符合豁免条件，公司可能需向FERC提交费率表、提供运输费用成本理由并无歧视地向所有潜在托运人提供服务[285] - CKB Petroleum, Inc.管道运输管辖状态的变化可能对公司经营业绩产生不利影响[285] 公司管道权益情况 - 公司在CKB Petroleum公司拥有的一条管道有不可分割权益，获FERC临时豁免备案和报告要求[156] 公司墨西哥业务活动情况 - 2018年1月23日、2019年9月4日、2020年12月2日，公司在墨西哥Block 7、Block 2、Block 31的活动分别满足最低工作计划[229]