公司整体财务数据关键指标变化 - 2021年第一季度总营收为52.99亿美元，2020年同期为49.56亿美元[17] - 2021年第一季度总收益、损失和费用为49.96亿美元，2020年同期为46.12亿美元[17] - 2021年第一季度所得税前收入为3.03亿美元，2020年同期为3.44亿美元[17] - 2021年第一季度净收入为2.49亿美元，2020年同期为2.73亿美元[17][21][23][35][38] - 2021年第一季度普通股股东可获得净收入为2.44亿美元，2020年同期为2.68亿美元[17] - 2021年第一季度基本每股普通股股东可获得净收入为0.68美元，2020年同期为0.75美元[17] - 2021年第一季度摊薄后每股普通股股东可获得净收入为0.67美元，2020年同期为0.74美元[17] - 2021年第一季度综合损失为6.57亿美元，2020年同期为7.36亿美元[18] - 2021年第一季度其他综合损失（税后）为9.06亿美元，2020年同期为10.09亿美元[18] - 截至2021年3月31日和2020年12月31日，公司总资产分别为7.4201亿美元和7.4111亿美元[20] - 2021年第一季度经营活动提供的净现金为7.59亿美元，2020年同期为2.98亿美元[23] - 2021年第一季度投资活动使用的净现金为4.5亿美元，2020年同期提供的净现金为7.77亿美元[23] - 2021年第一季度融资活动使用的净现金为2.66亿美元，2020年同期为10.27亿美元[23] - 2021年第一季度现金和受限现金增加4100万美元，2020年同期增加3900万美元[23] - 2021年第一季度基本每股收益为0.68美元，摊薄后每股收益为0.67美元；2020年同期基本每股收益为0.75美元，摊薄后每股收益为0.74美元[35] - 2021年第一季度普通股现金股息为每股0.35美元，2020年同期为每股0.325美元[21] - 2021年总营收为52.99亿美元，2020年为49.56亿美元，同比增长约6.92%[40] - 2021年总非保险客户收入为3.74亿美元，2020年为3.41亿美元，同比增长约9.68%[43] 公司业务线数据关键指标变化 - 公司目前主要在五个报告板块开展业务，包括商业险、个人险、财产与意外险其他业务、团体福利和哈特福德基金，以及一个企业类别[36] - 公司于2020年9月30日达成协议出售欧洲大陆业务[25] - 2021年商业险业务收入22.44亿美元，2020年为22.73亿美元[40] - 2021年个人险业务收入7.42亿美元，2020年为7.83亿美元[40] - 2021年团体福利业务收入14.18亿美元，2020年为13.91亿美元[40] - 2021年哈特福德基金业务收入2.82亿美元，2020年为2.47亿美元[40] 公司面临的风险 - 公司面临疫情、经济政治、保险行业、财务、估值、战略运营、监管法律等多方面风险[9][10] 按公允价值计量的资产与负债情况 - 截至2021年3月31日，按公允价值计量的资产总计486.28亿美元，负债总计5500万美元[46] - 截至2020年12月31日，按公允价值计量的资产总计497.79亿美元，负债总计8400万美元[47] 海外存款情况 - 2021年3月31日海外存款为6100万美元，2020年12月31日为5400万美元[48] 特定金融工具公允价值及相关指标变化 - 2021年3月31日，CLOs公允价值331美元，CMBS为21美元，Corporate为844美元，RMBS为450美元；2020年12月31日，CLOs公允价值340美元，CMBS为20美元，Corporate为749美元，RMBS为364美元[57] - 2021年3月31日，CLOs加权平均利差312 bps，CMBS为555 bps，Corporate为330 bps，RMBS利差100 bps、恒定提前还款率6%、恒定违约率3%、损失严重程度76%；2020年12月31日，CLOs加权平均利差304 bps，CMBS为688 bps，Corporate为293 bps，RMBS利差119 bps、恒定提前还款率5%、恒定违约率3%、损失严重程度84%[57] - 2021年3月31日和2020年12月31日，公司3级衍生品公允价值分别为0美元和低于1美元[60] - 2021年第一季度末，ABS公允价值从0美元增至6美元，CLOs从360美元增至426美元，CMBS从77美元减至61美元，Corporate从881美元增至944美元，RMBS从381美元增至481美元[64] - 2021年第一季度，固定到期投资AFS总公允价值从1705美元增至1918美元，权益证券公允价值70美元不变，短期投资从30美元减至16美元，总资产从1805美元增至2004美元[64] - 2021年第一季度，固定到期投资AFS净收入5美元，OCI为 - 14美元，购买371美元，结算 - 70美元，销售 - 17美元，转入48美元，转出 - 110美元[64] - 2020年1月1日至3月31日，Level 3金融工具资产公允价值从1502美元变为1402美元，负债从-37美元变为0美元[65] - 2021年和2020年第一季度末，Level 3金融工具资产未实现损益分别为5美元和-110美元，负债分别为0美元和12美元[67] 金融工具估值方法 - 内部矩阵定价用于私募证券估值，相关证券归为2级；独立经纪人报价用于估值时，相关证券归为3级[54] - 2级估值主要使用可观察输入，3级估值主要使用不可观察输入[55] 衍生品相关情况 - 公司使用衍生品管理资产和负债风险，但衍生品与相关资产或负债可能不在同一公允价值层次[62] - 截至2021年3月31日，公司未对收到的经纪人报价进行重大调整[61] - 2021年和2020年第一季度，净实现资本利得（损失）分别为80美元和-231美元[73] - 2021年和2020年第一季度，出售固定到期证券AFS的收益分别为42亿美元和31亿美元[75] - 2021年3月31日和2020年12月31日，固定到期证券AFS应计利息应收款分别为334美元和327美元，抵押贷款应计利息应收款分别为15美元和14美元[76] - 2021年第一季度，固定到期证券AFS的ACL企业部分期初余额为23美元，期末余额为19美元；2020年分别为0美元和12美元[86] - 2021年第一季度，固定到期证券AFS的企业部分新增信用损失2美元，此前有备抵的净减少6美元；2020年新增信用损失12美元[86] - 2021年第一季度，出售固定到期证券AFS的毛收益为31美元，毛损失为31美元；2020年分别为78美元和8美元[73] - 2021年第一季度，权益证券净实现资本利得（损失）为43美元，2020年为-386美元[73] - 截至2021年3月31日和2020年12月31日，固定到期可供出售证券（AFS）的摊销成本分别为4.1317亿美元和4.1561亿美元，公允价值分别为4.3607亿美元和4.5035亿美元[88][90] - 截至2021年3月31日和2020年12月31日，处于未实现亏损状态的固定到期AFS证券公允价值分别为6568万美元和3203万美元，未实现损失分别为141万美元和63万美元[93][94] - 截至2021年3月31日，97%处于未实现亏损状态的固定到期证券的价值较成本或摊销成本下跌幅度小于20%[94] - 截至2021年3月31日和2020年12月31日，公司无对单一发行人的投资敞口（美国政府证券和某些美国政府机构除外）超过公司股东权益的10%[91] - 2021年和2020年第一季度末，抵押贷款的ACL分别为34万美元和21万美元，2021年第一季度减少4万美元，2020年第一季度增加2万美元[100] - 2021年第一季度抵押贷款ACL减少是由于经济情景改善、GDP增长和失业率好转以及房产估值提高[101] - 截至2021年3月31日，公司抵押贷款组合的加权平均贷款与价值比率（LTV）为55%，贷款发放时为61%[102] - 截至2021年3月31日和2020年12月31日，公司没有持有待售的抵押贷款[99] - 2021年和2020年第一季度，公司除合同原条款允许外，没有对抵押贷款进行展期或重组[99] - 截至2021年3月31日，公司没有对任何抵押贷款单独计提ACL[98] - 截至2021年3月31日，公司抵押贷款总额为46.22亿美元，平均DSCR为2.35倍；截至2020年12月31日，总额为45.31亿美元，平均DSCR为2.52倍[103][105] - 2021年3月31日，各地区抵押贷款中，南大西洋地区占比23.0%，金额为10.62亿美元；2020年12月31日占比22.9%，金额为10.38亿美元[106] - 2021年3月31日，按物业类型划分，多户住宅抵押贷款占比32.4%，金额为14.99亿美元；2020年12月31日占比33.1%，金额为14.98亿美元[107] - 截至2021年3月31日和2020年12月31日，公司均无逾期抵押贷款[108] - 截至2021年3月31日，公司服务的抵押贷款未偿还本金总额为71亿美元，其中代第三方服务38亿美元；截至2020年12月31日，总额为69亿美元，代第三方服务37亿美元[109] - 截至2021年3月31日和2020年12月31日，公司对非合并可变利益实体的最大损失敞口分别为14亿美元和13亿美元[114] - 截至2021年3月31日和2020年12月31日，公司在反向回购协议中的短期投资应收款分别为16美元和30美元[118] - 截至2021年3月31日和2020年12月31日，公司质押的美国政府证券或现金分别为9美元和34美元[119] - 截至2021年3月31日和2020年12月31日，公司存放在政府机构的证券公允价值分别为25亿美元和26亿美元[121] - 证券借贷中，国内和非国内借入证券的借款人分别提供相当于借出证券公允价值102%和105%的抵押品[116] - 截至2021年3月31日，公司为辛迪加保单持有人信托持有固定到期证券6.73亿美元和短期投资400万美元，在劳合社信托账户持有固定到期证券1.71亿美元，维持其他投资6100万美元[122] - 截至2020年12月31日，公司为辛迪加保单持有人信托持有固定到期证券6.61亿美元和短期投资2600万美元，在劳合社信托账户持有固定到期证券1.75亿美元，维持其他投资5400万美元[122] - 截至2021年3月31日和2020年12月31日，利率互换在抵销关系中的名义金额为76亿美元[130] - 2021年3月31日和2020年12月31日，现金流套期保值和非合格策略的名义金额分别为117.29亿美元和121.29亿美元，公允价值分别为 - 3300万美元和 - 6100万美元[136] - 2021年3月31日，其他投资的抵销后净额为200万美元，其他负债的抵销后净额为 - 500万美元；2020年12月31日，其他投资的抵销后净额为100万美元，其他负债的抵销后净额为 - 500万美元[139] - 2021年第一季度，利率互换在OCI中确认的收益为1000万美元，外汇互换为400万美元；2020年第一季度，利率互换为3200万美元，外汇互换为2800万美元[143] - 2021年第一季度，利率互换从AOCI重新分类至收入的净实现资本利得/损失为0，投资收入为1000万美元，利息费用为 - 200万美元；外汇互换投资收入为100万美元[145] - 2020年第一季度，利率互换从AOCI重新分类至收入的净实现资本利得/损失为0，投资收入为300万美元；外汇互换投资收入为100万美元[145] - 截至2021年3月31日，记录在AOCI中预计未来十二个月重新分类至收益的衍生工具税前递延净收益为3500万美元[145] - 2021年和2020年第一季度，公司没有因预测交易不再可能发生而导致的现金流套期保值从AOCI重新分类至收益的净额[146] - 非合格策略在净实现资本利得（损失）中的收益情况：2021年第一季度为35美元，2020年同期为92美元[149] - 截至2021年3月31日，信用风险承担衍生品的加权名义金额为783美元，公允价值为18美元；截至2020年12月31日，加权名义金额为784美元，公允价值为18美元[152] - 截至2021年3月31日和2020年12月31日，公司质押的与衍生品工具相关的证券抵押品公允价值分别为61美元和90美元[156] - 截至2021年3月31日和2020年12月31日，公司质押的与