整体财务数据关键指标变化 - 2022年1月30日季度净销售额为30.44358亿美元，2021年1月24日季度为24.61147亿美元，同比增长23.7%[9] - 2022年1月30日季度净利润为2.3971亿美元，2021年1月24日季度为2.22395亿美元，同比增长7.8%[9] - 2022年1月30日综合收益为2.51574亿美元，2021年1月24日为2.57081亿美元，同比下降2.1%[11] - 2022年1月30日现金及现金等价物为8.24434亿美元，2021年10月31日为6.1353亿美元，增长34.4%[13] - 2022年1月30日应收账款（净额）为8.12706亿美元，2021年10月31日为8.95719亿美元，下降9.3%[13] - 2022年1月30日存货为13.85705亿美元，2021年10月31日为13.69198亿美元，增长1.2%[13] - 2022年1月30日总负债和股东权益为128.27009亿美元，2021年10月31日为126.96329亿美元，增长1.0%[13][15] - 2022年1月30日应付账款和应计费用为7.99368亿美元，2021年10月31日为8.44502亿美元，下降5.3%[15] - 2022年1月30日长期债务（扣除当期到期部分）为33.0915亿美元，2021年10月31日为33.15147亿美元，下降0.2%[15] - 2022年1月30日股东权益为71.06325亿美元，2021年10月31日为69.7836亿美元，增长1.8%[15] - 2022年第一季度末净收益为239,710千美元，2021年同期为222,395千美元[18] - 2022年第一季度经营活动提供的净现金为383,756千美元，2021年同期为205,686千美元[18] - 2022年第一季度，公司净收益2.39571亿美元，2021年同期2.22283亿美元[43] - 2022年第一季度，养老金净定期成本 - 164.5万美元，退休后福利净定期成本264.8万美元[44] - 截至2022年1月30日，累计其他综合损失为 - 2.65524亿美元，较2021年10月31日的 - 2.77269亿美元有所减少[45] - 2022年1月30日，公司公允价值计量的总资产为1057490千美元，总负债为72383千美元；2021年10月31日，总资产为851234千美元，总负债为70466千美元[48] - 2022年第一季度，rabbi信托持有的证券产生了540万美元的损失，而2021年同期为1180万美元的收益[50] - 2022年1月30日，公司长期债务的公允价值为32亿美元，2021年10月31日为33亿美元[51] - 2022年1月30日，公司需向各交易对手返还的净现金抵押义务为1680万美元，2021年10月31日为1080万美元[53] - 2022年1月30日，公司长期债务总计3317979千美元，2021年10月31日为3323903千美元[54] - 2022年1月30日结束的季度，公司有效税率为22.4%，去年同期为19.7%[59] - 2022年1月30日和2021年1月24日，未确认税收利益分别为2020万美元和2830万美元，应计利息和罚款分别为520万美元和730万美元[60] - 2022财年第一季度摊薄后每股净收益为0.44美元，较去年增长7%；销量为12.05亿磅，增长2.1%；净销售额为30.44亿美元，增长23.7%；税前收益为3.09亿美元，增长11.5%；归属公司净收益为2.40亿美元，增长7.8%[74] - 2022财年第一季度产品销售成本为25.06亿美元，较2021年的20.11亿美元增长24.6%[76] - 2022财年第一季度毛利润为5.39亿美元，较2021年的4.50亿美元增长19.7%，占净销售额的比例从18.3%降至17.7%[77] - 2022财年第一季度销售、一般和行政费用（SG&A）为2.26亿美元，较2021年的1.96亿美元增长15.1%，占净销售额的比例从8.0%降至7.4%；第一季度广告投资为4700万美元，去年为3400万美元[79] - 2022财年第一季度关联公司收益权益为689.8万美元，较2021年的1422.8万美元下降51.5%[80] - 年初至今经营活动现金流为3.84亿美元，较上年增长87%[75] - 2022财年第一季度有效税率为22.4%，2021年同期为19.7%，2022财年预计在20.5% - 22.5%之间[81] - 2022财年第一季度总净销售额为30.44358亿美元，较2021年同期的24.61147亿美元增长23.7%；总细分市场利润为3.31699亿美元，较2021年同期的2.92517亿美元增长13.4%[83] - 2022财年第一季度末现金及现金等价物为8.24亿美元，2021年同期为17.52亿美元；经营活动提供现金3.84亿美元，2021年同期为2.06亿美元；投资活动使用现金5000万美元，2021年同期为3900万美元；融资活动使用现金1.24亿美元，2021年同期为1.35亿美元[99] - 2022财年第一季度应收账款减少8500万美元，2021年同期增加300万美元；应付账款和应计费用分别减少8600万美元和1.24亿美元[100] - 2022财年第一季度资本支出为5000万美元，2021年同期为4000万美元，2022财年预计资本支出为3.1亿美元[101] - 2022财年第一季度支付现金股息1.33亿美元，2021年同期为1.26亿美元；2022财年年股息率提高6%至每股1.04美元[102] 各业务线数据关键指标变化 - 2021年6月7日公司以34亿美元收购Planters零食坚果业务，2022财年第一季度贡献净销售额2.718亿美元[26][27] - 各业务板块中，杂货产品、冷藏食品、珍尼 - 奥火鸡店和国际及其他业务2022年1月30日净销售额分别为8.56亿美元、16.35亿美元、4.32亿美元和1.77亿美元，2021年1月24日分别为5.78亿美元、13.73亿美元、3.60亿美元和1.83亿美元[70] - 按销售渠道划分，2022年1月30日美国零售、美国餐饮服务和国际业务收入分别为19.59亿美元、8.86亿美元和1.99亿美元，2021年1月24日分别为16.70亿美元、5.86亿美元和2.05亿美元[71] - 按产品类别划分，2022年1月30日易腐产品、耐储存产品、禽肉和其他杂项产品收入分别为17.73亿美元、6.35亿美元、5.37亿美元和0.99亿美元，2021年1月24日分别为13.77亿美元、5.24亿美元、4.75亿美元和0.86亿美元[72] - 杂货产品2022财年第一季度销量为3.71515亿磅，较2021年同期增长22.1%；净销售额为8.55591亿美元，增长48.1%；细分市场利润为9948.6万美元，增长7.9%[83][84] - 冷藏食品2022财年第一季度销量为5.72752亿磅，较2021年同期下降3.8%；净销售额为16.27528亿美元，增长19.1%；细分市场利润为1.62391亿美元，增长15.0%[83][85] - 珍尼 - 奥火鸡店2022财年第一季度销量为1.885亿磅，较2021年同期下降2.6%；净销售额为3.84471亿美元，增长15.3%；细分市场利润为4373.7万美元，增长62.3%[83][87] - 国际及其他业务2022财年第一季度销量为7210.6万磅，较2021年同期下降16.6%；净销售额为1.76768亿美元，下降3.5%；细分市场利润为2608.4万美元，下降19.0%[83][90] 资产相关数据关键指标变化 - 2022年1月30日商誉总额为4,928,139千美元，较2021年10月31日减少962千美元[29] - 2022年1月30日无形资产总额为1,658,517千美元，较2021年10月31日减少211千美元[29] - 2022年第一季度摊销费用为480万美元，2021年同期为400万美元[29] - 2022年1月30日对附属公司的投资和应收款总额为286,493千美元，较2021年10月31日减少12,526千美元[32] - 2022年第一季度从附属公司收到股息1800万美元，2021年同期为1130万美元[32] - 2022年1月30日存货总额为1,385,705千美元，较2021年10月31日增加16,507千美元[34] 套期保值相关情况 - 公司采用套期保值计划管理商品采购和利率价格风险[35] - 2021财年第二季度，公司指定两个利率锁定作为现金流套期，名义总额12.5亿美元[39] - 2022财年第一季度，公司签订利率互换协议，保护4.5亿美元2024年到期票据的公允价值[39] - 截至2022年1月30日，玉米商品合约未平仓量3400万蒲式耳，瘦肉猪合约1.326亿磅[41] - 截至2022年1月30日，套期保值衍生品公允价值中，商品合约其他流动资产2781.9万美元，利率合约应付利息和股息 - 494.9万美元[41] - 截至2022年1月30日，AOCL中商品合约套期收益4330万美元，利率结算头寸1420万美元[42] - 2022年第一季度，现金流套期商品合约在AOCL中确认收益2027.9万美元，重分类至收益774.6万美元[43] - 2022财年第一季度，公司签订了名义金额总计4.5亿美元的利率互换协议[55] 债务及信贷相关情况 - 2021年5月6日，公司签订了最高7.5亿美元的无担保循环信贷协议，有额外增加3.75亿美元的选项，截至2022年1月30日和2021年10月31日，无未偿还提款[56] - 截至2022年1月30日，公司遵守所有债务契约规定[57] 风险相关数据 - 2022和2021财年第一季度，公司按合同购买的生猪分别占总购买量的98%和94%[115] - 截至2022年1月30日，公司生猪期货未平仓合约公允价值为920万美元，2021年10月31日为 - 20万美元；生猪市场价格下降10%，将使未平仓合约公允价值减少1030万美元[116] - 截至2022年1月30日，公司谷物合约未平仓合约公允价值为2840万美元，2021年10月31日为2550万美元；谷物市场价格下降10%，将使未平仓合约公允价值减少1590万美元[118] - 截至2022年1月30日，公司长期债务账面价值为33.092亿美元，2021年10月31日为33.151亿美元；利率下降10%，将使长期债务公允价值增加6900万美元，利率上升10%，将使长期债务公允价值减少6570万美元[119] - 公司利率互换名义金额为4.5亿美元，基准利率变动25个基点对利息费用影响极小[120] - 截至2022年1月30日，公司作为交易性证券的公司拥有的人寿保险政策余额为1.976亿美元，2021年10月31日为2.03亿美元；非固定收益基金投资价值下降10%，将使公司税前收益减少约950万美元，上升10%则增加相同金额[122] - 截至2022年1月30日，公司外币净资产头寸为6.234亿美元，2021年10月31日为6.572亿美元，主要风险货币为人民币和巴西雷亚尔[123] - 人民币兑美元升值10%，将产生约4090万美元税前其他综合收益，贬值10%，将产生约3350万美元税前其他综合损失[124] - 巴西雷亚尔兑美元升值10%，将产生约1180万美元税前其他综合收益，贬值10%，将产生约960万美元税前其他综合损失[124]