公司业务服务情况 - 公司服务超22000名金融顾问，包括约1100家企业和约560家注册投资顾问公司的顾问[25] 公司收入来源 - 公司收入主要来自顾问向客户提供产品和咨询服务的费用及佣金、顾问使用公司平台的费用、基于资产的收入和利息收入[28] 公司战略合作 - 2023年8月24日，公司宣布与保德信达成战略关系协议，将于2024年下半年将保德信顾问的经纪和投资咨询资产转移至LPL Financial LLC，需获得监管批准和满足其他条件[30] 非GAAP财务指标定义 - 调整后每股收益（Adjusted EPS）是非GAAP财务指标，定义为调整后净收入除以适用期间的加权平均摊薄流通股数[16] - 调整后净收入（Adjusted Net Income）是非GAAP财务指标，定义为净收入加上其他无形资产摊销、收购成本和季度监管费用的税后影响[17] - 核心一般及行政费用（Core G&A）是非GAAP财务指标，定义为总费用减去特定费用[18] - 公司现金（Corporate Cash）是现金及等价物的组成部分，包括LPL Holdings等持有的现金及等价物[19] - 信用协议EBITDA（Credit Agreement EBITDA）是非GAAP财务指标，定义为合并净收入加特定费用并进行调整[21] - 息税折旧摊销前利润（EBITDA）是非GAAP财务指标，定义为净收入加特定费用[22] - 毛利润（Gross Profit）是非GAAP财务指标，定义为总收入减去特定费用[23] 季度及前三季度财务关键数据对比 - 2023年第三季度净收入为2.243亿美元，摊薄后每股收益2.91美元，2022年同期分别为2.323亿美元和2.86美元[31] - 2023年前三季度总营收为25.224亿美元，2022年同期为21.631亿美元；2023年前九个月总营收为74.09亿美元，2022年同期为62.676亿美元[39] - 2023年前三季度调整后每股收益为3.74美元，2022年同期为3.13美元；2023年前九个月为12.18美元，2022年同期为7.33美元[39] - 2023年第三季度总营收为25.224亿美元，2022年同期为21.631亿美元；2023年前九个月总营收为74.09亿美元，2022年同期为62.676亿美元[46] - 2023年第三季度毛利润为10.101亿美元，2022年同期为8.377亿美元；2023年前九个月毛利润为30.199亿美元，2022年同期为22.177亿美元[46] - 2023年第三季度EBITDA为4.584亿美元，2022年同期为4.142亿美元；2023年前九个月EBITDA为15.41亿美元，2022年同期为9.922亿美元[47] - 2023年第三季度核心G&A为3.417亿美元，2022年同期为2.98亿美元；2023年前九个月核心G&A为10.049亿美元，2022年同期为8.649亿美元[49] - 2023年第三季度和前九个月公司分别记录了4000万美元的监管费用[51] - 2023年第三季度收购成本为600万美元，2022年同期为750万美元；2023年前九个月收购成本为1320万美元，2022年同期为2970万美元[52] - 2023年第三季度和前九个月持续促销费用分别包含1080万美元和1820万美元全职员工支持成本，2022年同期分别为440万美元和1250万美元[54] - 2023年前三季度总营收74.09亿美元，较2022年的62.68亿美元增长18%；前三季度净利润8.49亿美元，较2022年的5.27亿美元增长61%[65] - 2023年前三季度咨询收入3.05亿美元，较2022年的2.97亿美元增长3%，主要因咨询资产余额有机增长[65][69] - 2023年前三季度佣金收入1.87亿美元，较2022年的1.74亿美元增长7%，其中销售佣金收入8968.25万美元，较2022年的7627.17万美元增长18%；尾随佣金收入9733.86万美元，较2022年的9811.64万美元下降1%[65][72] - 2023年前三季度基于资产的收入1.80亿美元，较2022年的1.15亿美元增长56%，主要因客户现金收入增加，尽管2023年前三季度平均客户现金余额低于2022年[65][76][77] - 2023年前三季度服务和费用收入3777.57万美元，较2022年的3473.59万美元增长9%，主要因个人退休账户（IRA）托管费、业务服务和规划咨询服务费等增加[65][78] - 2023年前三季度交易收入1460.81万美元，较2022年的1344.70万美元增长9%，主要因固定收益产品交易数量和交易费用增加，部分被管理资产费用减少抵消[65][79] - 2023年前三季度净利息收入1161.03万美元，较2022年的399.58万美元增长191%，主要因银行存款、短期美国国债和保证金贷款利息收入增加，部分被客户现金账户（CCA）余额利息支出增加抵消[65][80] - 2023年前三季度总费用6.26亿美元，较2022年的5.58亿美元增长12%，各项费用大多呈增长态势，如促销费用增长28%，借款利息费用增长48%等[65] - 2023年前三季度所得税前收入1.15亿美元，较2022年的6924.34万美元增长66%；所得税费用3022.93万美元，较2022年的1658.14万美元增长82%[65] - 2023年第三季度和前九个月其他收入较2022年增加，主要因顾问非合格递延薪酬计划资产未实现收益及股息收入增加[81] - 2023年9月30日止三个月和九个月的支出率分别为87.30%和86.75%，较2022年分别下降61个基点和22个基点，主要因FRGIS收购影响和生产奖金降低[83] - 2023年9月30日止三个月和九个月平均员工数分别为7,825人和7,469人，较2022年增长26%和22%，薪酬福利费用分别增加3570万美元和1.122亿美元[84] - 2023年9月30日止三个月和九个月促销费用较2022年分别增加3710万美元和7290万美元，主要因招募资产和顾问增加[85] - 2023年9月30日止三个月和九个月有效所得税税率分别为29.4%和26.3%，较2022年有所上升，主要因不可抵扣罚款和基于股份薪酬的税收优惠减少[92] - 2023年和2022年前九个月，LPL Financial向母公司支付股息分别为6.05亿美元和6.83亿美元[96] - 截至2023年9月30日和2022年12月31日，公司现金分别为3.08676亿美元和4.59387亿美元，目标维持约2亿美元公司现金[98] - 2023年前九个月公司回购4062437股，花费8.75亿美元，截至2023年9月30日回购计划剩余11亿美元[101] - 自2023年第一季度起，董事会批准将季度现金股息提高至每股0.30美元[102] - 截至2023年9月30日，LPL Financial通过外部信贷额度维持12亿美元额外流动性[103] - 截至2023年9月30日的三个月，公司总营收为2522383美元，较2022年同期的2163058美元增长16.61%[127] - 截至2023年9月30日的九个月，公司总营收为7409019美元，较2022年同期的6267638美元增长18.21%[127] - 截至2023年9月30日的三个月，公司净利润为224291美元，较2022年同期的232331美元下降3.46%[127] - 截至2023年9月30日的九个月，公司净利润为848695美元，较2022年同期的526620美元增长61.16%[127] - 截至2023年9月30日，公司基本每股收益为2.95美元，较2022年同期的2.91美元增长1.37%[127] - 截至2023年9月30日的九个月，公司基本每股收益为10.97美元，较2022年同期的6.59美元增长66.46%[127] - 截至2023年9月30日，公司总资产为9487329美元，较2022年12月31日的9482226美元增长0.05%[129] - 截至2023年9月30日，公司总负债为7396741美元，较2022年12月31日的7314674美元增长1.12%[129] - 截至2023年9月30日，公司股东权益为2090588美元，较2022年12月31日的2167552美元下降3.55%[129] - 2023年第三季度，公司现金股息为每股0.30美元，较2022年同期的每股0.25美元增长20%[132] - 2023年前三季度净利润为848,695千美元，2022年同期为526,620千美元[134] - 2023年前三季度经营活动提供的净现金为370,063千美元，2022年同期为2,122,152千美元[134] - 2023年前三季度投资活动使用的净现金为658,494千美元，2022年同期为277,651千美元[134] - 2023年前三季度融资活动使用的净现金为573,805千美元，2022年同期为337,645千美元[136] - 2023年前三季度现金及等价物净减少862,236千美元，2022年同期增加1,506,856千美元[136] - 2023年前三季度总佣金收入为1,870,211千美元，2022年同期为1,743,881千美元[145] - 2023年前三季度尾随佣金收入为973,386千美元，2022年同期为981,164千美元[147] - 2023年前三季度销售佣金收入为896,825千美元，2022年同期为762,717千美元[147] - 2023年前三季度资产相关收入为1,796,595千美元，2022年同期为1,149,261千美元[148] - 2023年前三季度支付利息134,328千美元，支付所得税89,097千美元[136] - 2023年第三季度服务和手续费收入为135,648千美元，2022年同期为121,745千美元；2023年前九个月为377,757千美元，2022年同期为347,359千美元[149] - 2023年第三季度按时间确认的服务和手续费收入为101,129千美元，2022年同期为90,723千美元；2023年前九个月为288,745千美元，2022年同期为260,469千美元[149] - 2023年第三季度按时点确认的服务和手续费收入为34,519千美元，2022年同期为31,022千美元；2023年前九个月为89,012千美元，2022年同期为86,890千美元[149] 公司资产情况 - 截至2023年9月30日，服务的咨询和经纪资产总额为1.2万亿美元，2022年同期为1.0万亿美元；2023年前三季度新增资产净额为332亿美元，2022年同期为199亿美元[32] - 截至2023年9月30日的三个月，新增咨询资产净额为227亿美元，2022年同期为110亿美元；咨询资产为6627亿美元，占咨询和经纪资产总额的53.5%，较2022年9月30日的5426亿美元增长22%[33] - 截至2023年9月30日的三个月，新增经纪资产净额为105亿美元，2022年同期为89亿美元；经纪资产为5757亿美元，较2022年9月30日的4958亿美元增长16%[34] - 截至2023年9月30日，公司咨询资产总额为6627亿美元，较2022年的5426亿美元增长22%，其中企业咨询资产4444亿美元，独立注册投资顾问（RIA）咨询资产2183亿美元[68] 公司债务及杠杆比率情况 - 截至2023年9月30日，信用协议净债务为283.32亿美元，2023年6月30日为269.41亿美元，2022年9月30日为231.63亿美元[43] - 截至2023年9月30日，杠杆比率为1.26，2023年6月30日为1.25，2022年9月30日为1.72[38][43] 公司收购情况 - 2023年1月31日，公司以约1.4亿美元的初始付款收购Financial Resources Group Investment Services, LLC [63] - 截至2023年9月30日的九个月内，公司因其他收购获得了2.309亿美元的无形资产[63] - 2023年1月31日公司收购Financial Resources Group Investment Services, LLC，初始付款约1.4亿美元，截至2023年9月30日，已分配1.297亿美元至商誉，5350万美元至有限寿命无形资产，4540万美元至或有对价负债，900万美元至收购现金[155] - 2023年前九个月，公司还为客户关系分配1.607亿美元，为顾问关系分配7020万美元，这些交易包含1.159亿美元或有付款，可能在未来五年支付[157] -