公司船队规模与构成 - 截至2022年9月30日，公司拥有并运营53艘液化气体运输船[9][11] - 2021年8月，公司收购Othello Shipping和Ultragas的船队和业务，共16艘液化石油气运输船[12] - 公司手型液化气体运输船有39艘，其中9艘可运输乙烯/乙烷[14] - 公司有5艘37300 - 38000 cbm中型液化气体运输船，4艘可运输乙烯/乙烷[14] - 公司有5艘12000 cbm乙烯运输船和4艘3770 - 9000 cbm小型半冷藏液化气体运输船，其中3艘可运输乙烯[14] - 截至2022年9月30日，公司拥有并商业管理44艘船舶，其中30艘采用定期租船方式运营[138] - 截至2022年9月30日，公司拥有并运营53艘天然气运输船，其中21艘具备运输乙烯和乙烷的能力[161] 公司合资企业与收购计划 - 2022年9月30日，公司与Greater Bay Gas成立合资企业，公司持股60%，计划未来12个月收购5艘乙烯运输船[13][23] - 合资企业收购5艘船预计总价约2.33亿美元，大部分通过商业银行融资，其余来自公司和Greater Bay Gas的资本贡献[24] - 2022年9月30日，公司与Greater Bay Gas成立合资企业，公司持股60%，计划未来12个月收购5艘具备运输乙烯能力的液化气运输船[163] 公司股票回购计划 - 2022年10月18日，公司董事会授权最高5000万美元的股票回购计划[21] 公司码头业务情况 - 公司拥有德克萨斯州摩根角乙烯出口码头50%的股份，该码头年出口能力约100万吨，已签订每年93.8万吨乙烯的承购协议，占铭牌产能的94%[11][18] - 2022年第三季度乙烯出口码头乙烯吞吐量为189,140公吨，低于第一、二季度的267,110和268,444公吨，10月增至104,000吨，预计11月为79,000吨[26] 市场运输费率与货物出口量 - 2022年第三季度，灵便型全冷式12个月期租费率评估增加25,000美元至680,000美元/月，半冷式减少5,000美元至695,000美元/月，第四季度预计分别为695,000美元/月和715,000美元/月[27] - 2022年10月是自2021年11月以来，大部分乙烯运往亚洲目的地的第一个月，60%的乙烯运往跨太平洋地区[28] - 2022年第三季度北美乙烯出口总量为237,000公吨，较2021年第三季度增加55,000公吨，10月达到121,000公吨[29] - 2022年8月乙烷出口量达到创纪录的732,000公吨，26%由灵便型气体运输船运输，为2021年8月以来最高水平[30] - 2022年第三季度用于海运氨运输的船只从7艘增加到10艘，占灵便型船盈利天数的25%，10月欧洲进口氨613,000公吨创历史纪录[31] 公司财务关键指标变化（前三季度对比） - 与2021年同期相比，2022年前三季度公司运营收入从1.02744亿美元增至1.06813亿美元，增幅4.0%，运营费用从8960.2万美元增至1.02863亿美元，增幅14.8%，运营收入从1314.2万美元降至395万美元，降幅69.9%[36] - 2022年前三季度公司净收入从707.9万美元降至285.9万美元，降幅59.6%，归属于股东的净收入从669万美元降至244.5万美元，降幅63.5%[36] - 2022年前三季度公司船队加权平均船只数量从42.6艘增至44.0艘，可用天数从3822天增至3943天，运营天数从3212天增至3349天，船队利用率从84.0%增至84.9%[40] - 2022年前三季度公司平均每日期租等价租金从21,891美元增至22,022美元[40] - 2022年三季度航次费用 - 卢娜池合作安排为360万美元，2021年同期为480万美元；2022年前九月为1520万美元，2021年同期为1460万美元[49][72] - 2022年三季度船舶运营费用增至3870万美元，较2021年同期增加370万美元，增幅10.6%；前九月增至1.153亿美元，较2021年同期增加2450万美元，增幅27.1%[50][73] - 2022年三季度折旧和摊销增至3280万美元，较2021年同期增加880万美元，增幅36.5%；前九月增至9566.1万美元，较2021年同期增加3286.1万美元，增幅52.3%[51][61] - 2022年三季度一般及行政成本降至610万美元，较2021年同期减少180万美元，降幅23.2%；前九月降至1905万美元，较2021年同期减少68.2万美元，降幅3.5%[52][61] - 2022年三季度外币汇兑收益为510万美元，前九月为1255.8万美元，主要因挪威克朗兑美元贬值[54][61] - 2022年三季度利息费用增至1320万美元，较2021年同期增加310万美元，增幅29.9%；前九月增至3685.7万美元，较2021年同期增加878.3万美元，增幅31.3%[56][61] - 2022年前九月公司运营收入增至3.002亿美元，较2021年同期增加5250万美元，增幅21.2%，主要因可用船天数、平均月期租等价费率、船队利用率和航次成本增加[61][62] - 2022年前九月Unigas池运营收入为3450万美元，2021年同期仅约两个月运营收入[67] - 2022年前九月Luna池合作安排运营收入为1580万美元，较2021年同期减少250万美元，降幅13.8%[61][68] - 2022年前九月公司净利润增至4462.3万美元，较2021年同期增加3368.1万美元，增幅307.8%[61] - 2022年前9个月折旧和摊销增加3290万美元，增幅52.3%，达9570万美元[74] - 2022年前9个月出售船舶利润为40万美元，与出售Happy Bird轮有关[75] - 2022年前9个月一般及行政成本减少60万美元，降幅3.5%，至1910万美元[76] - 2022年前9个月外币汇兑收益为1260万美元，因挪威克朗兑美元贬值[77] - 2022年前9个月利息支出增加880万美元，增幅31.3%，至3690万美元[79] - 2022年前9个月公司在出口码头合资企业50%股权的收益为1790万美元，高于2021年的470万美元[81] 公司财务关键指标变化（不同时间点对比） - 2021年12月31日现金、现金等价物和受限现金为12422.3万美元，2022年9月30日为15709.7万美元[145] - 2021年12月31日应收账款净额为3190.6万美元，2022年9月30日为2211.8万美元[145] - 2021年12月31日船舶净值为17.63252亿美元，2022年9月30日为16.73802亿美元[145] - 2021年12月31日总负债为10.39971亿美元，2022年9月30日为9.32032亿美元[145] - 2021年12月31日股东权益总额为11.17454亿美元，2022年9月30日为11.62396亿美元[145] - 2021年12月31日发行并流通的普通股为7718.0429万股，2022年9月30日为7726.4139万股[145] - 截至2022年9月30日的三个月，公司总运营收入为106,813千美元，较2021年同期的102,744千美元增长约4%[147] - 截至2022年9月30日的九个月，公司总运营收入为350,507千美元，较2021年同期的274,191千美元增长约27.8%[147] - 截至2022年9月30日的三个月，公司总运营费用为102,863千美元，较2021年同期的89,602千美元增长约14.8%[147] - 截至2022年9月30日的九个月，公司总运营费用为310,834千美元，较2021年同期的241,017千美元增长约28.97%[147] - 截至2022年9月30日的三个月，公司净利润为2,859千美元，较2021年同期的7,079千美元下降约59.6%[147] - 截至2022年9月30日的九个月，公司净利润为44,623千美元，较2021年同期的10,942千美元增长约307.8%[147] - 截至2022年9月30日，公司归属于股东的基本每股收益为0.03美元（三个月）和0.56美元（九个月）[147] - 截至2022年9月30日的三个月，公司综合收入为2,743千美元，较2021年同期的7,023千美元下降约60.9%[150] - 截至2022年9月30日的九个月，公司综合收入为44,272千美元，较2021年同期的10,919千美元增长约305.4%[150] - 2022年前九个月净收入为4462.3万美元，较2021年的1094.2万美元增长约307.81%[158] - 2022年前九个月经营活动提供的净现金为9352.7万美元，较2021年的6080.6万美元增长约53.81%[158] - 2022年前九个月投资活动提供的净现金为5019.5万美元，较2021年的2506.3万美元增长约100.27%[158] - 2022年前九个月融资活动使用的净现金为1.10848亿美元，较2021年的3931.3万美元增长约182%[158] - 2022年前九个月总运营收入为3.50507亿美元，较2021年的2.74191亿美元增长约27.83%[179] 公司资金与债务情况 - 截至2022年9月30日，公司现金、现金等价物和受限现金为1.571亿美元，有2000万美元可从一项有担保循环信贷安排中提取[84] - 截至2022年9月30日，公司总流动负债超过总流动资产2020万美元[87] - 截至2022年9月30日，公司未偿还债务为8.813亿美元，其中4560万美元在2022年剩余时间到期，8.357亿美元在之后到期[88] - 2022年前9个月经营活动净现金流入增加3270万美元，至9350万美元[93] - 终端贷款按季度偿还本息，利率为美国伦敦银行同业拆借利率加275至300个基点，约80%的提款额签订了浮动转固定利率互换协议，互换协议下的美国伦敦银行同业拆借利率为0.369%和0.3615%[103] - 海洋码头借款人在终端贷款下，前四个日历财季的最低债务偿付覆盖率不得低于1.10:1.00[104] - 截至2022年9月30日，公司各项担保定期贷款和循环信贷安排的原始本金总额为6.61亿美元，未提取金额为2000万美元[107][108] - 2018年公司发行6亿挪威克朗（约7170万美元）的高级担保债券，利率为3个月挪威银行同业拆借利率加6.0%，通过交叉货币利率互换协议，利率变为3个月伦敦银行同业拆借利率加6.608%，2023年11月2日到期[111][113][114] - 2020年公司发行1亿美元的高级无担保债券，固定年利率为8.0%，2025年9月10日到期[120][121][122] - 2019年10月，特殊目的实体为“Navigator Aurora”轮签订6910万美元的担保融资协议，截至2022年9月30日，未偿还借款为5040万美元[129] - 截至2022年9月30日，公司需维持最低流动性不低于2500万美元，股权比率至少为30%[119] - 截至2022年9月30日，公司可变利率未偿债务净额为3.859亿美元，美国伦敦银行同业拆借利率变动100个基点，将使年度利息支出增加390万美元[133] - 截至2022年9月30日，公司现金、现金等价物和受限现金为1.571亿美元，有2000万美元可从一项有担保的循环信贷安排中提取[173] - 截至2022年9月30日，公司流动负债总额超过流动资产总额2020万美元[173] 公司风险管理 - 公司主要经济环境为国际航运市场，大部分收入以美元计价，部分费用以欧元、英镑、丹麦克朗和波兰兹罗提等外币支付，存在外汇交易风险[135] - 公司使用利率互换协议管理利率风险，未使用金融工具进行交易或投机[132] 公司债券发行情况 - 2018年11月公司发行总金额6亿挪威克朗的优先担保债券[136] - 交叉货币利率互换中，公司以6亿挪威克朗6.0%加3个月NIBOR的浮动利息收入，交换约7170万美元本金6.608%加3个月美元LIBOR的浮动利息支出[137] 公司船舶租约情况 - 截至2022年9月30日，同一承租人租用的船舶不超过4艘[139] - 截至2022年9月30