公司收购与重组 - 2021财年公司收购Kemp Technologies，收购价2.58亿美元，用现有现金余额支付[178][179] - 2020财年和2021财年因收购Chef产生的重组费用分别为390万美元和410万美元，2021财年末重组储备余额为450万美元[216] - 2021财年因收购Kemp产生的重组费用为200万美元，2021财年末重组储备余额为190万美元[217] 股票回购与股息 - 2021财年公司回购并注销0.8百万股普通股，花费3500万美元，截至2021年11月30日，股票回购授权剩余1.55亿美元[181] - 2020年9月22日，董事会批准将季度现金股息从每股0.165美元提高6%至0.175美元[182] - 2021财年和2020财年，公司分别回购并注销了080万股和140万股普通股，花费分别为3500万美元和6000万美元[214] - 公司在2021年、2020年和2019年支付的现金股息总额分别为3160万美元、2990万美元和2780万美元[215] 财务数据关键指标变化 - 营收 - 2021财年公司总营收5.31313亿美元，较2020财年的4.4215亿美元增长20%，按固定汇率计算增长19%[186] - 截至2021年11月30日和2020年11月30日，年度经常性收入（ARR）分别为4.86亿美元和4.34亿美元，同比增长12%[209] 各条业务线数据关键指标变化 - 软件许可业务 - 2021财年软件许可收入1.5659亿美元，较2020财年的1.15249亿美元增长36%，按固定汇率计算增长34%，占总营收的29% [187] - 2021财年软件许可成本为527.1万美元，较2020财年增长18%，占软件许可收入的3% [191] 各条业务线数据关键指标变化 - 维护和服务业务 - 2021财年维护和服务收入3.74723亿美元，较2020财年的3.26901亿美元增长15%，按固定汇率计算增长13%，占总营收的71% [188] - 2021财年维护和服务成本为5824.2万美元，较2020财年增长17%，占维护和服务收入的16% [192] 各条业务线数据关键指标变化 - 地区业务 - 2021财年北美地区营收3.17814亿美元，较2020财年增长22%，占总营收的60% [189] 财务数据关键指标变化 - 成本与费用 - 2021财年收购无形资产摊销为1493.6万美元，较2020财年增长89%，占总营收的3% [193] - 2021财年总毛利润为452,864千美元，较2020年的380,036千美元增长19%，占总收入的比例从86%降至85%[194] - 2021财年销售和营销费用为125,890千美元，较2020年的100,113千美元增长26%，占总收入的比例从23%升至24%[195] - 2021财年产品开发费用为103,338千美元，较2020年的88,599千美元增长17%，占总收入的比例从20%降至19%[196] - 2021财年无形资产摊销费用为31,996千美元，较2020年的20,049千美元增长60%，占总收入的比例从5%升至6%[198] 财务数据关键指标变化 - 净收入 - 2021财年净收入为78,420千美元，较2020年的79,722千美元下降2%，占总收入的比例从18%降至15%[205] 财务数据关键指标变化 - 现金流 - 2021财年经营活动产生的现金、现金等价物和短期投资总额为157,373千美元，较2020财年末增加5140万美元[212] - 2021财年、2020财年和2019财年经营活动产生的净现金流分别为1.7853亿美元、1.44847亿美元和1.28484亿美元[226] - 2021财年、2020财年和2019财年投资活动使用的净现金流分别为2.50335亿美元、2.07293亿美元和2.0838亿美元[229] - 2021财年、2020财年和2019财年融资活动产生的净现金流分别为1.32113亿美元、3080万美元和1.30292亿美元[230] 公司信贷与融资 - 2022年1月25日，公司签订修订信贷协议，包括2.75亿美元有担保定期贷款和3亿美元有担保循环信贷安排，循环信贷安排可增加额度[218] - 定期贷款和循环信贷安排的利率根据杠杆比率在基准利率基础上上浮1.00% - 2.00%或0.00% - 1.00%，未使用循环信贷额度需支付0.125% - 0.275%的季度承诺费[220] - 2021年4月，公司私募发行本金总额3.25亿美元的可转换优先票据，年利率1%，初始购买者额外购买3500万美元，总收益3.6亿美元[225] 财务数据关键指标变化 - 应收账款与递延收入 - 截至2021年11月30日，公司应收账款总额较2020财年末增加1510万美元，应收账款周转天数从54天增至60天，递延收入增加5910万美元[227] 公司财务状况相关 - 公司在许可协议中包含标准知识产权赔偿条款，历史上相关费用不显著，赔偿条款的估计公允价值不重要[231] - 2021年11月30日，公司商誉和净无形资产为9.583亿美元[239] - 2021年11月30日，公司净递延所得税负债为1270万美元[242] 金融衍生品与外汇 - 2021年4月，公司发行可转换优先票据并进行上限期权交易，期权模拟25万次未来股价以确定公允价值[244][245] - 公司信贷协议下利率可变，欧元借款利率比欧元货币利率高1.50% - 2.00%，基准利率借款比基准利率高0.50% - 1.00%，2021年11月30日定期贷款余额为2.671亿美元[250] - 2019年7月9日，公司签订初始名义金额1.5亿美元的利率互换合约，2021年11月30日，对冲名义价值为1.331亿美元，公允价值损失310万美元[251] - 2021财年，公司远期合约实现和未实现收益210万美元，在综合运营报表中确认为外汇损失[255] - 假设所有外汇汇率不利变动10%，公司收入将受约3%的不利影响，即1400万美元，净收入受约6%的不利影响，即500万美元[256] - 2021年11月30日，出售美元远期合约名义价值7.9777亿美元，公允价值 - 371万美元；购买美元远期合约名义价值11.9万美元，公允价值 - 1万美元[257] - 2020年11月30日，出售美元远期合约名义价值6.9031亿美元，公允价值1445万美元；购买美元远期合约名义价值44万美元，公允价值 - 3万美元[257] 公司资金充足性 - 2021财年，公司预计现有现金余额、运营资金和信贷额度足以满足至少未来12个月运营和现金需求[232] 公司净美元留存率 - 公司净美元留存率在所有报告期内通常介于98%至101%之间[211]