财务表现 - 公司2023年第二季度总收入为2.106亿美元，同比增长2.3%[5] - 2023年第二季度净亏损为2147.9万美元，同比减少28.8%[5] - 2023年上半年总营收为3.9677亿美元，同比增长4.7%[5] - 2023年上半年净亏损为5978.4万美元，同比减少40.3%[5] - 2023年第二季度综合亏损为2323.5万美元，同比减少14.9%[6] - 2023年上半年综合亏损为7269万美元，同比减少11.9%[6] - 公司2023年上半年净亏损为5978.4万美元，相比2022年同期的1.0016亿美元亏损有所收窄[9] - 公司2023年上半年经营活动产生的现金流为857.4万美元，相比2022年同期的-2438.7万美元有所改善[9] - 公司2023年上半年现金及现金等价物减少3261.6万美元，相比2022年同期的6822.1万美元有所减少[9] - 公司2023年上半年投资活动产生的现金流量净额为-409.1万美元，相比2022年同期的-651.5万美元有所减少[9] - 公司2023年上半年融资活动产生的现金流量净额为-3670.5万美元，相比2022年同期的-3836.2万美元有所减少[9] - 公司2023年上半年应收账款出售总额为4832.7万美元，相比2022年同期的4071.4万美元有所增加[20] - 公司2023年上半年应收账款出售净现金流入为4705.7万美元，相比2022年同期的4023.8万美元有所增加[20] - 公司2023年上半年利息支付为1161.7万美元，相比2022年同期的783.3万美元有所增加[10] - 公司2023年上半年所得税支付为694.5万美元，相比2022年同期的595.5万美元有所增加[10] - 公司2023年上半年库存减少222.1万美元，相比2022年同期的1704.3万美元减少幅度较大[9] - 公司2023年上半年折旧和摊销费用为705.9万美元，相比2022年同期的777.3万美元有所减少[9] - 公司2023年上半年股票薪酬费用为1196.4万美元，相比2022年同期的865.4万美元有所增加[9] - 公司2023年上半年资本支出为409.1万美元，相比2022年同期的651.5万美元有所减少[9] - 公司2023年上半年通过私募发行优先股和认股权证获得5340万美元资金[13] - 公司2023年上半年确认了7100万美元的递延收入[60] - 公司2023年上半年记录的所得税费用为690万美元，反映了公司对全年有效税率的估计[76] - 公司2023年上半年从其最大股东处确认的收入为580万美元[77] - 公司2023年上半年维护服务收入为1.402亿美元，同比增长1.6%[59] - 公司2023年上半年云和边缘产品收入为9519.1万美元，同比下降6.5%[59] - 公司2023年上半年IP光网络产品收入为1.154亿美元，同比增长24.3%[59] - 公司2023年上半年企业客户销售额为6511.9万美元，同比增长45%[59] - 公司2023年上半年通过渠道合作伙伴的间接销售额为7350.4万美元，同比增长41.5%[58] - 公司2023年上半年云和边缘业务营收为2.397亿美元，同比下降2.9%[64] - 公司2023年上半年IP光网络业务营收为1.570亿美元，同比增长18.9%[64] - 公司2023年上半年Verizon Communications Inc.贡献了公司总营收的11%[64] - 公司2023年上半年授予的限制性股票单位（RSUs）为385.05万股，加权平均授予日公允价值为2.90美元[68] - 公司2023年上半年授予的绩效股票单位（PSUs）为174.57万股，加权平均授予日公允价值为3.25美元[69] - 公司2023年上半年经营租赁的现金流出为955.3万美元，2022年同期为833.8万美元[75] - 公司2023年上半年融资租赁的现金流出为0美元，2022年同期为10美元[75] - 公司2023年上半年租赁费用为17,470千美元，其中包括9,497千美元的运营租赁费用和7,090千美元的短期租赁费用[73] - 公司2023年上半年重组和相关费用总计11.2百万美元，较2022年同期的7.7百万美元有所增加[28] - 公司2023年上半年因2023年重组计划产生的重组和相关费用为8.5百万美元，主要用于遣散费[31] - 公司2023年上半年保修准备金余额为11,767千美元，上半年新增准备金为2,691千美元[28] - 公司2023年上半年应计费用为97,620千美元，较2022年12月31日的85,270千美元有所增加[28] - 公司2023年上半年应计重组费用的长期部分为1.3百万美元，较2022年12月31日的2.0百万美元有所减少[32] - 公司2023年上半年股东权益从2023年1月1日的5.184亿美元下降至2023年6月30日的4.542亿美元[7] - 公司2023年上半年股票期权行权增加344股[7] - 公司2023年上半年基本每股收益计算使用的加权平均流通股数为170,103千股，稀释后每股收益计算使用的加权平均流通股数也为170,103千股[22] - 公司2023年上半年未确认的股票薪酬费用为2630万美元，预计将在约两年的加权平均期间内确认[70] - 公司2023年上半年未归属的限制性股票单位（RSUs）余额为7,642,167股，加权平均授予日公允价值为3.50美元[68] - 公司2023年上半年未归属的绩效股票单位（PSUs）余额为6,328,111股，加权平均授予日公允价值为2.08美元[69] - 公司2023年上半年未来最低固定租赁付款的现值为57,167千美元[76] - 公司2023年上半年未来可能的最高特许权使用费承诺为2490万美元，包括120万美元的利息[78] - 公司2023年上半年使用权资产和租赁负债分别为42,390千美元和57,167千美元[72] - 公司2023年上半年加权平均剩余租赁期限为5.66年，加权平均贴现率为6.05%[75] - 公司2023年上半年未来最低固定租赁付款总额为6813.7万美元，扣除利息后的现值为5716.7万美元[76] - 公司2023年上半年与Miller诉讼的原告达成和解协议，和解金额预计将由公司的董事和高级职员责任保险全额支付[80] 研发与营销费用 - 2023年第二季度研发费用为4777.6万美元，同比下降6.5%[5] - 2023年第二季度销售和营销费用为3390.5万美元，同比下降5.4%[5] - 2023年上半年研发费用为9908万美元，同比下降4.5%[5] - 2023年上半年销售和营销费用为6930.4万美元，同比下降5.7%[5] 资产与负债 - 截至2023年6月30日，公司库存为74,382千美元，较2022年12月31日的75,423千美元略有下降[23] - 公司无形资产在2023年6月30日的净值为265,376千美元，较2022年12月31日的294,728千美元有所减少[23] - 2023年6月30日，公司商誉净值为300,892千美元，与2022年同期持平[24] - 公司在2023年6月30日的长期债务余额为245.4百万美元，公允价值为246.7百万美元[25] - 公司在2023年6月30日的优先股和认股权证负债的公允价值为54.8百万美元[25] - 2023年6月30日，公司应计费用为97,620千美元，较2022年12月31日的85,270千美元有所增加[28] - 公司2023年6月30日的应付费用总额为97,620千美元，其中员工薪酬及相关费用为31,654千美元[28] - 公司2023年6月30日的优先股负债为50,582,000美元，认股权证负债为4,178,000美元[45] - 公司2023年6月30日的优先股负债余额为5058.2万美元，认股权证负债余额为417.8万美元[45] - 公司2023年6月30日的优先股在公允价值变化为145.6万美元，认股权证的公允价值变化为-131.8万美元[45] - 公司2023年6月30日的优先股累计股息为127.2万美元[45] - 公司2023年6月30日没有衍生资产或负债[42] - 公司2023年6月30日的利率衍生工具资产总额为25,428,000美元[43] - 公司2023年6月30日的库存总额为88,596千美元，其中当前部分为74,382千美元[23] - 公司2023年6月30日的无形资产净值为265,376千美元，其中开发技术净值为113,902千美元，客户关系净值为147,418千美元[23] - 公司2023年6月30日的商誉净值为300,892千美元，其中IP Optical部分为224,896千美元，云和边缘网络部分为75,996千美元[24] - 公司2023年6月30日的未来最低固定租赁付款总额为6813.7万美元，扣除利息后的现值为5716.7万美元[76] - 公司2023年6月30日的未来可能的最高特许权使用费承诺为2490万美元，包括120万美元的利息[78] - 公司2023年6月30日的使用权资产和租赁负债分别为42,390千美元和57,167千美元[72] - 公司2023年6月30日的加权平均剩余租赁期限为5.66年，加权平均贴现率为6.05%[75] 重组计划 - 2023年2月22日，公司董事会批准了一项战略重组计划，预计将包括设施整合和裁员[31] - 2023年上半年，公司因2023年重组计划产生的重组和相关费用为8.5百万美元，主要用于遣散费[31] - 2023年6月30日，公司应计重组费用的长期部分为1.3百万美元，较2022年12月31日的2.0百万美元有所减少[32] - 2023年第二季度公司重组及相关费用为430.7万美元，其中284.3万美元为遣散费及相关成本，112.5万美元为可变及其他设施相关成本，33.9万美元为因停止使用而加速摊销的租赁资产[31] - 2023年重组计划预计包括设施整合和裁员，截至2023年6月30日，公司已记录与2023年重组计划相关的遣散费及相关成本为855.1万美元[31] - 2022年重组计划在2023年第二季度产生150万美元的费用，其中110万美元为设施相关成本，40万美元为因无法转租而加速摊销的租赁资产[31] 信贷与利率管理 - 公司2020年信贷协议最初提供5亿美元承诺，包括4亿美元定期贷款和1亿美元循环信贷额度[33] - 2020年定期贷款A和循环信贷额度将于2025年3月到期，利率为LIBOR加1.50%至3.50%或基准利率加0.50%[33] - 2023年6月30日，公司2020年定期贷款余额为2.454亿美元，平均利率为9.6%[36] - 2023年3月24日，公司通过第六次修订将2020年循环信贷额度从1亿美元减少至7500万美元，信用证子限额从3000万美元减少至2000万美元[35] - 2023年3月24日，公司提前支付7500万美元用于2025年3月到期的最终付款，该款项主要由私募配售和利率互换销售净收益资助[35] - 2023年6月30日，公司拥有720万美元的信用证、银行担保和投标保证金，其中300万美元为2020年信贷协议下的信用证[38] - 公司通过利率互换安排将4亿美元定期贷款的浮动利率转换为0.904%的固定利率[40] - 2023年3月24日，公司出售1.7亿美元名义金额的利率互换，获得940万美元，其中900万美元为出售金额[41] - 公司于2023年3月27日收到980万美元，其中包括40万美元的利息和940万美元的利率互换出售收益[42] - 公司通过利率互换策略管理利率风险，2023年6月30日前的三个月内，利率互换的摊销总额为160万美元[42] - 公司2020年定期贷款在2023年6月30日和2022年12月31日的未偿还余额分别为2.454亿美元和3.304亿美元[40] - 公司在2022年7月22日和8月16日分别出售了3000万美元的利率互换名义金额，总计减少6000万美元的名义金额，获得310万美元的累计其他综合收益[40][41] - 公司在2023年3月24日和3月27日分别出售了1.7亿美元和1.7亿美元的利率互换名义金额，总计减少3.4亿美元的名义金额，获得1840万美元的累计其他综合收益[41][42] - 公司2023年6月30日的2020年定期贷款利息计算基于SOFR加4.5%的固定利差，公司在该日期遵守了2020年信贷安排的所有契约[37] - 公司2023年6月30日的2020年定期贷款余额为2.454亿美元，平均利率为9.6%，而2022年12月31日的余额为3.304亿美元，平均利率为5.4%[36] - 公司2023年6月30日拥有720万美元的信用证、银行担保及履约和投标保证金，其中300万美元为2020年信贷安排下的信用证，420万美元为其他担保[38] - 公司2023年3月24日签署了2020年信贷安排的第六次修订，将2023年第一、二、三季度的最大合并净杠杆比率提高至4.50:1.00，并将2020年循环信贷安排的最高借款限额从1亿美元减少至7500万美元[34][35] - 公司2023年3月30日根据第六次修订进行了7500万美元的预付款，主要用于2025年3月到期的最终付款，该预付款几乎全部由私募配售和利率互换销售的净收益资助[35] 优先股与认股权证 - 公司于2023年3月28日发行了55,000股优先股，每股价格为970美元，并发行了4,858,090份认股权证，行权价格为每股3.77美元[44] - 优先股的第一年股息率为9.25%，第二年股息率为9.75%，之后为12.00%[44] - 公司2023年6月30日的优先股负债为50,582,000美元，认股权证负债为4,178,000美元[45] - 优先股和认股权证的公允价值分别使用Black-Derman-Toy模型和Black-Scholes模型计算[44] - 公司2023年6月30日的优先股在公允价值变化为145.6万美元，认股权证的公允价值变化为-131.8万美元[45] - 公司2023年6月30日的优先股累计股息为127.2万美元[45] 收入来源与确认 - 公司收入主要来自产品和服务，产品收入包括硬件和软件，服务收入包括客户支持和专业服务[47] - 软件许可收入通常在控制权转移时确认，客户支持收入在支持合同期限内按比例确认[50][51] - 公司使用输入法或输出法来衡量合同进度，收入根据成本或劳动时间的比例确认[52] - 公司2023年上半年通过私募发行优先股和认股权证获得5340万美元资金[13] - 公司2023年上半年确认了7100万美元的递延收入[60] - 公司预计2024年将确认约800万美元的长期递延收入[60] - 公司2023年上半年维护服务收入为1.402亿美元，同比增长1.6%[59] - 公司2023年上半年云和边缘产品收入为9519.1万美元，同比下降6.5%[59] - 公司2023年上半年IP光网络产品收入为1.154亿美元，同比增长24.3%[59] - 公司2023年上半年企业客户销售额为6511.9万美元，同比增长45%[59] - 公司2023年上半年通过渠道合作伙伴的间接销售额为7350.4万美元，同比增长41.5%[58] - 公司2023年上半年云和边缘业务营收为2.397亿美元，同比下降2.9%[64] - 公司2023年上半年IP光网络业务营收为1.570亿美元，同比增长18.9%[64] - 公司2023年上半年Verizon Communications Inc.贡献了公司总营收的11%[64] - 公司2023年上半年从其最大股东处确认的收入为580万美元[77] - 公司2023年上半年未来可能的最高特许权使用费承诺为2490万美元，包括120万美元的利息[78] 股票与薪酬 - 公司授予的绩效股票单位（PSUs）中，60%具有绩效和服务条件，40%具有市场和服务条件，且可获得的普通股数量不超过绩效或市场PSUs的200%[67] - 截至2023年6月30日，公司未归属的限制性股票单位（RSUs）余额为7,642,167股，加权平均授予日公允价值为3.50美元[68] - 截至2023年6月30日，公司未归属的绩效股票单位（PSUs）余额为6,328,111股，加权平均授予日公允价值为2.08美元[69] - 2023年6月30日，公司未确认的股票薪酬费用为2630万美元，预计将在约两年的加权平均期间内确认[70] - 公司2023年上半年授予的限制性股票单位（RSUs）为385.05万股，加权