外汇汇率风险评估 - 采用VaR模型评估外汇汇率风险，在95%置信水平下，2023年11月30日和2022年11月30日估计的公允价值一日最大潜在损失分别约为360万美元和740万美元[279] 可变利率债务情况 - 截至2023年11月30日，公司有大约13亿美元的未偿还定期贷款债务和子公司约2.087亿美元的未偿还债务，均受可变利率影响[281] - 基于2023年11月30日公司未偿还的可变利率债务，平均利率变动1个百分点（100个基点）将对年度利息费用产生1470万美元的影响[282] 股权价格风险影响 - 截至2023年11月30日和2022年11月30日，公司可交易股权证券的股权价格风险对合并财务状况、经营成果或现金流影响不重大[283] 财务报告内部控制评价 - 管理层认为截至2023年11月30日，公司财务报告内部控制在合理保证水平上是有效的[291] - 毕马威认为公司合并财务报表在所有重大方面公允反映了财务状况，且截至2023年11月30日公司保持了有效的财务报告内部控制[296] 关键审计事项 - 公司将评估收入审计证据的充分性确定为关键审计事项[304] 财务数据关键指标变化 - 收入 - 公司2023财年（截至11月30日）报告收入为575.55416亿美元[303] - 2023财年公司营收为575.55416亿美元，较2022年的623.4381亿美元下降7.68%[310] - 2023财年净收入为626,911千美元，2022年为651,307千美元，2021年为395,069千美元[319] - 2023财年公司合并收入575.55416亿美元，2022财年为623.4381亿美元，2021财年为316.14169亿美元[465] 财务数据关键指标变化 - 利润 - 2023财年公司净利润为6.26911亿美元，较2022年的6.51307亿美元下降3.74%[310] 财务数据关键指标变化 - 每股收益 - 2023财年基本每股收益为6.72美元，较2022年的6.79美元下降1.03%[310] - 2023年基本每股收益为6.72美元，摊薄后每股收益为6.70美元；2022年基本每股收益为6.79美元，摊薄后每股收益为6.77美元；2021年基本每股收益为6.28美元，摊薄后每股收益为6.24美元[422] 财务数据关键指标变化 - 综合收益 - 2023财年综合收益为8.39373亿美元，较2022年的2.67791亿美元增长213.44%[313] 财务数据关键指标变化 - 资产与权益 - 截至2023年11月30日，公司总资产为2.9412814亿美元，较2022年的2.9733998亿美元下降1.08%[308] - 截至2023年11月30日，公司股东权益为8.183182亿美元，较2022年的8.025506亿美元增长2%[308] 财务数据关键指标变化 - 现金流量 - 2023财年经营活动提供的净现金为1,407,373千美元，2022年使用的净现金为49,604千美元，2021年提供的净现金为809,787千美元[319] - 2023财年投资活动使用的净现金为156,411千美元，2022年为115,508千美元，2021年为952,348千美元[319] - 2023财年融资活动使用的净现金为785,880千美元，2022年为275,591千美元，2021年为392,620千美元[319] - 2023财年末现金、现金等价物和受限现金为1,033,776千美元，2022年末为522,856千美元，2021年末为994,913千美元[319] 财务数据关键指标变化 - 费用 - 2023财年支付的借款利息为318,236千美元，2022年为220,760千美元，2021年为116,983千美元[319] - 2023财年支付的所得税为282,512千美元，2022年为178,035千美元，2021年为173,547千美元[319] 供应链融资与应收账款情况 - 截至2023年11月30日和2022年，供应链融资计划下金融机构持有的已售应收账款分别为864600千美元和1400000千美元[332] - 2023、2022和2021财年，贸易应收账款出售的折扣费用分别为51100千美元、26200千美元和4700千美元[332] 收购事项 - 2021年9月1日，公司以16亿美元现金和4400万股普通股收购Tech Data全部流通股，普通股价值约56亿美元[322] - 2021年9月1日公司以72亿美元收购Tech Data，其中现金16亿美元（扣除5亿美元股权出资后为11亿美元），4400万股SYNNEX普通股价值约56亿美元[379] - 2022和2021财年Tech Data估计营收分别约为380亿和100亿美元[380] - 假设合并于2020财年初完成，2021财年预计营收6.0623568亿美元，净收入51.9688万美元[383] 客户与产品收入占比 - 2023、2022和2021财年，某一客户分别占公司总营收的11%、10%和17%；2023和2022年11月30日，无单一客户占合并应收账款余额超10%[352] - 2023年11月30日、2022年11月30日和2021年11月30日，苹果产品采购收入分别占合并营收的11%、11%；惠普分别占10%、12%[352] 无形资产相关 - 有限寿命无形资产中，客户关系摊销年限为4 - 15年，供应商名单为10年，其他无形资产为1 - 10年[345] - 公司每年9月1日对商誉和无限寿命商标无形资产进行减值测试，若有迹象表明可能减值则更频繁测试[342][343] - 2023年、2022年和2021年折旧和摊销费用分别为1.246亿美元、1.642亿美元和4420万美元[429] - 2023年、2022年和2021年无形资产摊销费用分别为2.937亿美元、2.992亿美元和1.053亿美元[431] - 公司无形资产预计未来摊销费用总计32.10936亿美元[432] 收入确认政策 - 公司销售IT产品在控制权转移时确认收入，服务收入随服务提供在一段时间内确认[355] - 服务收入在各报告期占总收入比例均低于10%[355] 所得税核算方法 - 公司采用资产负债法核算所得税，对不确定税务立场按技术合理性确认税务利益[366][367] 会计政策相关 - 公司将收购业务运营结果自收购日起纳入合并财务报表，收购相关费用单独确认并在发生时计入费用[341] - 公司作为承租人，租赁期超12个月的租赁在合并资产负债表确认为使用权资产和租赁负债[347] - 公司对客户进行持续信用评估，维持潜在信用损失准备金，估计时考虑应收账款组合质量、账龄、信用保险等[351] 资产使用寿命变更与相关费用 - 2023和2022财年因资产使用寿命变更，长期资产费用和终止费中加速折旧和摊销费用分别为1740万和6440万美元[384] 自愿离职计划成本 - 2023财年公司自愿离职计划相关成本为5210万美元，其中离职成本4230万美元，重复劳动成本980万美元[385] 合并、整合与重组费用 - 2023、2022和2021财年合并相关的收购、整合和重组费用分别为1.96851亿、1.90796亿和9828.3万美元[387] - 2023、2022和2021财年GBO 2计划相关的收购、整合和重组成本分别为940万、3150万和1390万美元[389] 股份支付相关 - 截至2023年11月30日，2020年TD SYNNEX计划下有290万股普通股可用于未来授予[390] - 2020年TD SYNNEX计划将于2030年3月17日终止[394] - 2023、2022、2021财年总股份支付费用分别为5579.9万美元、4550.8万美元、4136.7万美元[395] - 截至2023年11月30日，59.4万份股票期权未行权，加权平均剩余合同期限6.23年，加权平均行权价74.93美元/份，税前总内在价值1540万美元[401] - 2023、2022、2021财年行使股票期权的内在价值分别为357万美元、468.2万美元、1616.3万美元，收到的现金分别为444.8万美元、321.6万美元、1054.1万美元[402] - 截至2023年11月30日，非归属受限股和受限股单位的未摊销股份支付费用为7480万美元，预计在2.07年的加权平均摊销期内确认[404] - 2023、2022、2021财年与受限股相关的股份支付费用分别为2920万美元、4570万美元、1180万美元[408] 员工股票购买计划 - 2024年员工股票购买计划将从75万股授权股份开始，员工可按15%的折扣购买公司普通股，每年最高购买限额为2.5万美元[410] - 2023、2022、2021财年公司确认的与上述计划相关的所得税利益分别为1260万美元、820万美元、1210万美元[412] 股票回购与股息 - 2023年1月公司授权了一项为期三年、价值10亿美元的股票回购计划，截至2023年11月30日，公司有3.959亿美元可用于未来回购普通股[413][417] - 2023年1月和10月公司分别进行了8730万美元和2.627亿美元的股票回购[415][416] - 公司在2023、2022、2021财年分别宣布每股1.40美元、1.20美元、0.80美元的累计现金股息，2024年1月宣布每股0.40美元的现金股息[419] 财务数据关键指标变化 - 其他资产与负债 - 截至2023年11月30日，现金及现金等价物为10.33776亿美元，2022年为5.22604亿美元[423] - 截至2023年11月30日，应收账款净额为102.97814亿美元，2022年为94.20999亿美元[425] - 截至2023年11月30日，供应商应收账款净额为9.64334亿美元，2022年为8.19135亿美元[426] - 截至2023年11月30日，商誉总额为39.0417亿美元，较年初增加1034.48万美元[430] - 截至2023年11月30日，累计其他综合损失为5.07248亿美元[433] - 截至2023年11月30日，公司未到期净投资对冲合约的总名义价值为5.1625亿美元[438] - 2023年11月30日，外汇远期合约（名义价值）为14.5611亿美元，2022年为18.53188亿美元；外币远期合约（名义价值）为5.1625亿美元，2022年为5.2375亿美元[441] - 2023年11月30日，高级票据的估计公允价值约为22亿美元，2022年为21亿美元[447] - 截至2023年11月30日，TD SYNNEX高级票据的流动部分为7亿美元，2022年为0；TD SYNNEX定期贷款的流动部分为7500万美元，与2022年持平[450] - 美国应收账款证券化安排下，公司及子公司可基于合格应收账款最多借款15亿美元，2023年11月30日相关应收账款约为34亿美元，2022年为29亿美元[451][452] - 2023年12月11日，美国应收账款证券化安排修订，到期日延长至2025年12月，已使用额度的计划费用提高至0.85%[451] - TD SYNNEX信贷协议下，高级无抵押循环信贷额度不超过35亿美元，可增加最多5亿美元；高级无抵押定期贷款初始本金为15亿美元，到期日为2026年9月[455] - 2023年和2022年11月30日，美国应收账款证券化安排和TD SYNNEX循环信贷额度均无未偿还金额[453][455] - TD SYNNEX定期贷款本金15亿美元，季度还款额为原本金余额的1.25%，2023年11月30日和2022年有效利率分别为6.82%和5.46%[456] - 2021年8月9日，公司发行25亿美元高级无抵押票据，包括7亿美元1.25%的2024年到期票据、7亿美元1.75%的2026年到期票据、6亿美元2.375%的2028年到期票据和5亿美元2.65%的2031年到期票据，发行成本1960万美元[458] - 截至2023年11月30日，公司其他短期借款额度约5.831亿美元，未偿还金额2.087亿美元，加权平均利率7.52%；2022年未偿还金额1.931亿美元，加权平均利率4.69%[461] - 截至2023年11月30日，公司对已开立备用信用证的偿付义务为4880