员工与人才相关 - 截至2022年12月31日，公司有2198名全职员工，其中230人位于北美以外地区[36] - 公司依赖吸引、培养和留住高素质人才，劳动力市场竞争激烈[57] 收购与投资相关 - 自2018年以来公司进行了4次收购，包括2022年11月购买俄克拉荷马州塞米诺尔的某些玻璃纤维泳池制造资产等[40] - 2020年10月公司收购Premier Pools & Spas 28%的权益，2021年8月6日部分出售后降至20.1%，2021年12月17日该公司发行额外非投票普通股后，公司所有权权益降至18.2%，投票权益仍为20.1%[40] - 2019年5月31日，公司以3520万美元收购Narellan Group Pty Limited，其中现金支付2020万美元，股权支付760万美元，或有对价740万美元，交易成本110万美元[246] - 2020年9月25日，公司以660万美元现金和价值220万美元的758,697股普通股结算Narellan或有对价，超额支付60万美元作为股份支付[248] - 2020年10月22日，公司以7970万美元收购GL International, LLC，净现金支付7470万美元，交易成本240万美元，商誉确认为1310万美元[249][251] - 2020年10月22日至12月31日，GLI净销售额为768.9万美元，净亏损为112.3万美元[251] - 2021年11月24日，公司以9070万美元收购Trojan Leisure Products, LLC d/b/a Radiant Pools，净现金支付9050万美元，部分资金来自5000万美元长期债务，交易成本290万美元[251][252] - 收购Radiant产生0.4百万美元计量期调整，使总对价和商誉各增加0.4百万美元，净营运资金调整款于2022年7月2日所在财季支付[253] - 收购Radiant总对价91,109千美元，分配后商誉14,102千美元，无形资产72,500千美元[253] - 自Radiant收购日至2021年12月31日，净销售额2,211千美元，净收入3千美元[254] - 2020 - 2022年假设收购于2020年1月1日完成的备考净销售额分别为486,276千美元、662,282千美元、695,736千美元，净（亏损）收入分别为24,077千美元、 - 50,382千美元、 - 5,426千美元[255] - 2020年10月30日公司购买Premier Pools & Spas 28%普通股，2021年出售部分股份后持股降至18.2%，获现金680万美元，记录收益490万美元[256] - 2022年和2021年公司对Premier Pools & Spas权益法投资账面价值分别为2510万美元和2340万美元，2022年和2021年分别获股息250万美元和220万美元[258] 行业趋势与市场相关 - 公司认为北美地下游泳池行业从混凝土向玻璃纤维材料的转变将有利于其产品[33] - 公司业务具有季节性，净销售额和净收入在春季和夏季最高，恶劣天气会影响销售增长[35] - 2023年经济衰退可能导致泳池及相关产品需求下降[52] - 公司业务受天气影响大，二、三季度是销售旺季，恶劣天气会影响销售和现金流[54][55][56] - 消费者可自由支配支出影响泳池及相关产品销售，信贷收紧或利率上升会负面影响销售[52] - 公司核心战略是增长，通过推动向玻璃纤维泳池转型来促进北美住宅泳池行业变革[53] - 公司产品通过经销商和分销商销售，无法吸引他们或失去大客户会影响业务[59] - 自然灾害、战争、公共卫生问题等灾难性事件会对公司业务产生不利影响[56] - 2022年公司最大客户占净销售额的20.3%，前十经销商和分销商占净销售额的39.4%[60] - 2022年公司最大供应商占采购物资的17%，前十供应商占采购物资的63%[62] - 2021年和2022年上半年公司经历原材料短缺，特别是树脂短缺，限制了玻璃钢泳池生产并降低了盈利能力[62] - 2022年公司包装泳池产品销量下降，预计2023年仍将持续[60] - 美国通胀自2021年下半年显著上升，2022年持续增加，公司面临原材料价格和员工工资的通胀压力[63] - 公司主要产品的原材料包括聚氯乙烯塑料、镀锌钢、玻璃纤维等[60] - 2022年国际业务占公司净销售额的19.7%，同时占采购物资的很大一部分[73] - 公司面临运输服务供应不足、成本增加的风险，可能影响业务和经营业绩[70] 公司运营与管理相关 - 公司依靠商标和服务标记保护品牌，注册或申请注册了许多商标和服务标记，还依靠专有技术和商业秘密等保护市场地位[35] - 公司实施全面的健康与安全计划，管理工作场所安全危害，保护员工，每月监测总可记录事故率[36][39] - 2021年公司推出正式的ESG计划，与独立顾问合作评估ESG绩效，制定综合战略管理ESG风险和机遇[44] - 2022年第二季度公司发布首份ESG报告，计划每年发布一份ESG报告[44] - 公司认为自己在所有重大方面都遵守环境法律法规，拥有运营制造和其他设施所需的许可证，目前未发现会对业务、财务状况或经营成果产生重大不利影响的环境负债[43] - 2022年11月公司批准成本削减计划，2023年第一季度关闭路易斯安那州博西尔城工厂[57][58] - 公司业务面临多种风险，如经济、天气、人才、供应链等[51] - 公司产品保修期限一般为五年到终身保修[63] - 自2019年起公司大幅增加数字战略和营销支出[65] - 公司新企业资源规划系统实施需多年时间，可能成本更高、耗时更长[65] - 公司知识产权保护面临挑战，可能影响市场竞争力和业务[70][71][72] - 国际业务面临人员配置、政治经济、监管等多种风险[73] - 信息技术系统故障或安全漏洞可能影响公司财务状况和经营业绩[74] - 第三方服务提供商数据保护不当可能对公司业务产生重大不利影响[74] - 计算机和软件技术进步可能影响公司数据处理和财务状况[74] - 公司处理个人信息受隐私法规约束，违规可能导致索赔和业务损失[76] - 各地不断出台或修订隐私、信息安全和数据保护法规，可能增加合规成本[77] - 上述风险可能对公司品牌、声誉、业务、经营业绩和财务状况产生重大不利影响[78] 财务数据关键指标变化 - 截至2022年12月31日，公司有3.226亿美元的新定期贷款未偿还，新循环信贷安排下有7500万美元的可用额度[83] - 若新循环信贷安排的未偿还使用量超过承诺额度的40%，公司需维持一定的第一留置权净杠杆比率[85] - 公司自2021年4月首次公开募股以来，股价一直高度波动[90] - 公司作为新兴成长型公司，可能持续至2026年12月31日，可享受部分披露要求豁免[95] - 截至2023年3月2日，主要股东附属公司约持有公司47.0%的流通普通股[95] - 潘普洛纳附属公司持有至少50%公司普通股时，可提名至少多数董事；持有至少5%时，可提名至少10%的董事[96] - 若主要股东附属公司持有投票权不足多数，需至少66 2/3%投票权股东赞成，才能因特定原因罢免董事[98] - 公司董事会有权不经股东投票发行面值为每股0.0001美元的优先股[101] - 公司董事会由九名成员组成，其中六名是主要股东的董事[101] - 公司目前不打算向普通股股东宣派现金股息[101] - 公司是控股公司，依赖子公司的股息、分配及其他资金转移来履行义务[102] - 子公司债务协议限制其向公司支付股息或其他分配的能力[104] - 公司季度经营业绩波动可能对股价和流动性产生负面影响[93] - 截至2022年12月31日，公司新定期贷款未偿还借款面值为3.226亿美元，新循环信贷安排无借款[176] - 利率互换名义金额为2亿美元，固定部分可变利率债务后，1.226亿美元（占比38.0%）的债务受可变利率影响[178] - 有效利率变动1.0%，将使年度利息费用增减约120万美元[178] - 2022年、2021年和2020年，某一客户分别占公司净销售额的20.3%、25.0%和22.3%[178] - 截至2022年和2021年12月31日，该客户的未偿还贸易应收款分别为160万美元和1070万美元[178] - 公司认为澳元或加元与美元的汇率变动10%，不会对经营成果或财务状况产生重大影响[179] - 截至2022年12月31日，公司现金为3262.6万美元，2021年为4395.2万美元[185] - 截至2022年12月31日，公司贸易应收款净额为4884.7万美元，2021年为6075.3万美元[185] - 截至2022年12月31日，公司存货净额为1.6522亿美元，2021年为1.09556亿美元[185] - 截至2022年12月31日，公司总资产为8.69683亿美元，2021年为7.94483亿美元[185] - 2022年净销售额为6.95736亿美元，2021年为6.30456亿美元，2020年为4.03389亿美元[186] - 2022年净亏损为569.4万美元，2021年为6234.8万美元，2020年净利润为1598.3万美元[186][187][189] - 2022年基本和摊薄后每股净亏损均为0.05美元，2021年为0.56美元，2020年每股净利润为0.16美元[186] - 2022年经营活动提供的净现金为3230.9万美元，2021年为3369万美元，2020年为6316万美元[189] - 2022年投资活动使用的净现金为4501.8万美元，2021年为1.08205亿美元，2020年为1.15805亿美元[189] - 2022年融资活动提供的净现金为377.5万美元，2021年为6001.8万美元，2020年为5430.3万美元[189] - 2021年4月13日公司进行了109673.709比1的股票拆分[191] - 2021年4月27日公司完成首次公开募股，发行并出售2300万股普通股，净收益3.993亿美元[191] - 2022年1月1日采用新租赁准则，初始应用新标准对现有租赁的累计影响为30万美元[196] - 2022年和2021年12月31日，公司坏账准备分别为320万美元和240万美元[205] - 2022年、2021年和2020年，单一客户分别占公司净销售额的20.3%、25.0%和22.3%[206] - 2022年和2021年12月31日，该单一客户的未偿还应收账款分别为160万美元和1070万美元[206] - 2022年、2021年和2020年，公允价值计量层级之间无转移[212] - 截至2022年12月31日和2021年12月31日，公司估计滞销产品或陈旧库存的准备金分别为460万美元和270万美元[220] - 截至2022年12月31日和2021年12月31日，公司应计利息分别为60万美元和30万美元，均无应计罚款[231] - 2022年、2021年和2020年全年广告费用分别为980万美元、760万美元和590万美元[236] - 2022年末存货净额为165220千美元，2021年末为109556千美元[265] - 2022年末财产和设备净额为98184千美元，2021年末为63506千美元[265] - 2022、2021和2020年财产和设备折旧及摊销费用分别为1000万美元、970万美元和800万美元[265] - 2022、2021和2020年财产和设备销售及处置总损失分别为20万美元、30万美元和30万美元[266] - 2022年末长期债务为309631千美元，2021年末为263188千美元[267] - 新循环信贷安排初始本金为7500万美元，新定期贷款初始本金为3.25亿美元[267] - 新定期贷款未偿还借款在2022年12月31日为3.129亿美元，有效利率为9.14%[271] - 修订前定期贷款在2021年12月31日未摊销债务发行成本和折价分别为250万美元和110万美元，有效利率为7.04%[276] - 公司通过利率互换管理新信贷协议相关利率风险，固定2亿美元名义金额的SOFR借款利率为0.496%[277][278] - 未来五年未偿债务本金支付（不包括基于超额现金流的潜在支付）总计322562千美元[279] - 2022年末应计费用和其他流动负债总计50885000美元，2021年末为59097000美元[280] - 2022年末坏账准备余额为3161000美元，2021年末为2393000美元，2020年末为1438000美元[281] - 2022年末产品保修储备余额为3990000美元，2021年末为4909000美元，2020年末为2882000美元[281] - 公司成本削减计划预计产生约1600000美元费用，2022年已确认1100000美元，预计2023年确认约500000美元[281] - 2022年租赁费用总计9